信澳消费优选混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：610007.OF 一级类型：行业主题二级类型：消费基金经理：刘维华

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-12.97%（51.09%）	-15.46%（51.09%）	-24.24%（51.63%）	16.73%（66.30%）	-0.92（48.91%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	4.86%（60.33%）	243.82%（60.33%）	-1.76%（61.41%）	17.07%（67.39%）	14.28（61.88%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	4.57%（64.67%）	68.45%（64.67%）	-3.31%（75.54%）	16.06%（75.00%）	4.26（73.22%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-0.62%（56.52%）	-2.43%（56.52%）	-6.73%（84.78%）	13.78%（74.46%）	-0.18（54.89%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-7.05%（59.78%）	-13.65%（59.78%）	-13.43%（78.26%）	16.19%（69.02%）	-0.84（57.61%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-13.50%（61.96%）	-13.50%（61.96%）	-24.24%（59.24%）	15.85%（71.20%）	-0.85（57.07%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-13.57%（30.94%）	-7.03%（30.94%）	-24.57%（67.93%）	15.14%（85.87%）	-0.46（27.07%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-22.04%（31.25%）	-8.02%（31.25%）	-29.41%（55.98%）	16.47%（88.59%）	-0.49（22.16%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-5.33%（36.15%）	-5.33%（36.15%）	-28.01%（20.25%）	24.27%（40.51%）	-0.22（36.15%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-11.97%（75.32%）	-11.97%（75.32%）	-28.56%（55.03%）	23.11%（55.62%）	-0.52（75.95%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-21.30%（18.93%）	-21.30%（18.93%）	-29.17%（27.37%）	14.59%（67.04%）	-1.46（8.28%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-4.35%（37.99%）	-4.35%（37.99%）	-22.24%（47.25%）	19.51%（80.22%）	-0.22（31.84%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	-2.28%（17.03%）	-2.28%（17.03%）	-9.54%（82.07%）	13.38%（89.13%）	-0.17（15.38%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
食品	12.47	17.56	21.13	20.06
非白酒	8.64	12.69	12.4	5.88
白酒	9.26	9.7	9.47	8.51
旅游&服务	6.55	12.52	19.75	20.05
养殖业	9.84	8.39	7.26	12.62
美容	17.76	13.71	14.4	9.53
印刷造纸	5.61	10.84	0.0	8.23
自动化设备	8.72	0.0	0.0	0.0
白色家电	0.0	0.0	0.0	0.0
家居&服饰	4.69	0.0	0.0	0.0
防水耐火材料	0.0	0.0	0.0	0.0
铁路公路	0.0	0.0	2.57	0.0
摩托及商用车	0.0	0.0	0.0	0.0
商贸	4.34	0.0	0.0	0.0
物流	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
603288.SH	海天味业	8.71	食品饮料	连续重仓9期	4.13	7.5	26.66	5.2	7.52	5.71	5.93	3.83
600519.SH	贵州茅台	8.51	食品饮料	连续重仓9期	12.61	7.5	17.92	6.36	-9.45	2.96	2.66	1.84
300957.SZ	贝泰妮	8.26	基础化工	连续重仓5期	2.57	-26.22	24.57	2.18	107.13	35.12	18.0	11.12
002311.SZ	海大集团	7.73	农林牧渔	连续重仓9期	-5.97	11.05	18.89	3.24	-35.18	21.4	14.94	5.79
600298.SH	安琪酵母	6.99	食品饮料	连续重仓7期	2.73	7.5	19.63	2.62	13.48	14.11	11.3	6.71
601968.SH	宝钢包装	5.79	轻工制造		10.4	-7.89	25.55	1.11	26.23	38.43	17.79	10.27
601111.SH	中国国航	5.58	交通运输	连续重仓7期	-7.11	4.96	62.37	1.94	-404.34	-118.54	246.04	94.05
600029.SH	南方航空	4.93	交通运输	连续重仓5期	-9.46	4.96	30.43	2.53	34.73	-25.57	118.86	43.17
600600.SH	青岛啤酒	4.91	食品饮料	连续重仓9期	0.99	7.5	15.23	2.2	-0.09	2.0	2.33	1.74
301498.SZ	乖宝宠物	4.89	农林牧渔		-9.54	11.05	27.44	3.5	-30.03	10.23	10.94	7.39
300012.SZ	华测检测	4.37	机械	连续重仓3期	15.61	-22.85	22.03	3.05	16.92	7.49	8.55	6.16
603043.SH	广州酒家	4.36	食品饮料	连续重仓3期	8.79	7.5	14.36	1.87	1.1	7.7	3.42	2.21
600258.SH	首旅酒店	3.38	消费者服务	连续重仓2期	2.2	2.56	14.56	1.04	1.04	8.31	6.19	4.14
600754.SH	锦江酒店	3.21	消费者服务	连续重仓3期	-0.89	2.56	18.69	1.23	153.35	14.95	21.56	12.72
002078.SZ	太阳纸业	2.44	轻工制造		4.95	-7.89	10.67	1.12	9.54	12.6	6.0	4.12
000428.SZ	华天酒店	1.91	消费者服务		13.82	2.56		2.43	-3.59
603889.SH	新澳股份	1.38	纺织服装		20.35	-1.91	9.72	1.36	23.6	11.35	8.26	5.15
603605.SH	珀莱雅	1.27	基础化工		-0.85	-26.22	16.1	3.73	13.24	-2.53	-0.89	3.5
600115.SH	中国东航	1.04	交通运输		-16.27	4.96	84.58	5.97	17.58	25.44	84.63	29.52
601058.SH	赛轮轮胎	1.0	基础化工		6.76	-26.22	10.71	1.74	2.92	18.18	12.13	8.05

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.62	3.24
交易收益		-0.78
食品饮料	34.45	2.1	6.1	6.18
农林牧渔	12.62	-0.35	-2.75	15.44
交通运输	11.55	-0.7	-6.08	9.37
基础化工	10.53	0.57	5.42	-18.2
消费者服务	8.5	0.54	6.4	10.09
轻工制造	8.23	1.25	15.25	-1.11
机械	4.37	0.27	6.27	-19.0
纺织服装	1.38	0.33	24.07	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化