中邮核心主题混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：590005.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：陈梁

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-23.41%（29.91%）	-27.57%（29.91%）	-46.63%（45.30%）	47.37%（22.65%）	-0.58（36.54%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	0.85%（86.97%）	24.77%（86.97%）	-2.61%（88.25%）	14.36%（92.31%）	1.73（88.79%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-10.29%（68.59%）	-71.84%（68.59%）	-11.05%（80.98%）	16.46%（91.88%）	-4.36（2.58%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-10.76%（80.34%）	-36.23%（80.34%）	-25.15%（69.66%）	30.48%（68.16%）	-1.19（78.37%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-28.88%（54.27%）	-49.56%（54.27%）	-46.63%（43.80%）	55.90%（17.95%）	-0.89（74.57%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-17.75%（38.03%）	-17.75%（38.03%）	-46.63%（45.30%）	43.84%（25.85%）	-0.40（42.95%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-15.01%（16.09%）	-7.81%（16.09%）	-46.63%（45.51%）	32.51%（51.71%）	-0.24（14.57%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-4.42%（27.42%）	-1.51%（27.42%）	-46.63%（45.94%）	29.00%（65.81%）	-0.05（26.96%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-0.78%（15.47%）	-0.78%（15.47%）	-23.61%（19.48%）	32.71%（6.02%）	-0.02（16.23%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-33.80%（7.74%）	-33.80%（7.74%）	-37.04%（13.72%）	22.65%（56.61%）	-1.49（6.30%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-18.22%（34.41%）	-18.22%（34.41%）	-34.09%（10.59%）	27.17%（4.50%）	-0.67（66.58%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	13.04%（89.41%）	13.04%（89.41%）	-13.29%（90.71%）	20.35%（82.07%）	0.64（92.12%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	7.00%（5.62%）	7.00%（5.62%）	-14.03%（79.06%）	14.82%（98.29%）	0.47（10.80%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
全国性银行	25.58	0.0	0.0	0.0
区域性银行	40.59	0.0	0.0	0.0
工业金属	0.0	34.53	34.33	0.0
铁路公路	0.0	0.0	0.0	0.0
动力煤	0.0	0.0	0.0	0.0
光通信	5.8	3.45	3.92	25.89
半导体设计	1.81	9.67	1.91	13.61
电力燃气	0.0	0.0	0.0	0.0
新能源矿产	0.0	6.65	7.54	9.18
白酒	1.95	0.0	0.0	0.0
电池环节	4.26	4.4	5.0	0.0
消费电子	2.39	3.87	4.27	0.0
玻璃	0.0	0.0	0.0	12.54
航空航天兵装	0.0	0.0	11.33	0.0
通用设备	0.0	0.0	4.56	6.03

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300502.SZ	新易盛	9.2	通信	连续重仓4期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
605376.SH	博迁新材	9.18	有色金属		-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34
300308.SZ	中际旭创	9.11	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
300394.SZ	天孚通信	7.58	通信		-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53
600176.SH	中国巨石	5.52	建材		-54.42	-31.46	76.33	9.25	42.93	97.44	50.59	13.55
300223.SZ	君正股份	5.05	电子		-57.65	-41.11	193.76	9.5	268.63	18.03	42.53	21.48
603986.SH	兆易创新	5.03	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300285.SZ	国瓷材料	5.03	基础化工		-54.71	-26.22	166.78	14.47	5.82	32.8	17.47	10.86
002080.SZ	中材科技	4.99	建材		-55.23	-31.46	76.93	7.66	42.15	70.44	46.75	22.46
002384.SZ	东山精密	4.97	电子		-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
688498.SH	源杰科技	3.52	电子		-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
688308.SH	欧科亿	3.05	机械		-63.52	-22.85	96.28	10.19	23593.3	5889.2	555.97	354.86
688300.SH	联瑞新材	3.04	基础化工		-49.83	-26.22	195.9	35.64	11.18	31.88	26.14	21.85
301377.SZ	鼎泰高科	2.98	机械		-55.23	-22.85	364.6	83.6	220.06	152.24	111.81	70.38
301319.SZ	唯特偶	2.94	电子		-59.92	-41.11	350.61	25.93	8.09	41.81	18.93	8.59
300408.SZ	三环集团	2.94	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
000636.SZ	风华高科	2.7	电子		-44.34	-41.11	271.99	6.7	36.99	127.79	55.18	18.42
601208.SH	东材科技	2.07	基础化工		-44.65	-26.22	187.99	11.75	92.32	156.21	83.03	54.36
301526.SZ	国际复材	2.02	建材		-55.33	-31.46	359.17	20.62	2633.58	3396.04	465.51	193.64
002859.SZ	洁美科技	0.62	电子		-55.18	-41.11	201.94	15.62	44.42	92.13	40.55	33.6

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.57	-39.25
交易收益		1.29
电子	27.78	-13.02	-46.86	-35.72
通信	25.89	-8.82	-34.07	-33.35
建材	12.54	-5.65	-45.03	-25.34
基础化工	10.14	-4.29	-42.28	-18.2
有色金属	9.18	-5.64	-61.42	-8.41
机械	6.03	-3.13	-51.92	-19.0

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化