东吴配置优化混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：582003.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏价值基金经理：周健

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-14.80%（25.00%）	-17.61%（25.00%）	-45.31%（13.97%）	38.86%（13.97%）	-0.45（47.06%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-12.67%（6.62%）	-97.05%（6.62%）	-14.63%（10.29%）	61.67%（13.97%）	-1.57（32.35%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-22.84%（10.29%）	-95.15%（10.29%）	-24.57%（12.50%）	46.75%（13.97%）	-2.04（50.00%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-30.39%（2.94%）	-76.11%（2.94%）	-37.92%（9.56%）	38.73%（15.44%）	-1.96（20.59%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-31.56%（19.12%）	-53.30%（19.12%）	-45.31%（13.97%）	44.31%（16.91%）	-1.20（49.26%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-11.00%（32.35%）	-11.00%（32.35%）	-45.31%（13.97%）	37.32%（13.97%）	-0.29（50.74%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	49.31%（88.97%）	22.19%（88.97%）	-45.31%（13.97%）	36.01%（8.09%）	0.62（69.85%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	67.14%（92.65%）	18.81%（92.65%）	-45.31%（13.97%）	33.17%（8.09%）	0.57（78.68%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	36.11%（92.65%）	36.11%（92.65%）	-27.20%（5.15%）	32.16%（2.94%）	1.12（63.97%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-32.51%（5.88%）	-32.51%（5.88%）	-35.72%（10.29%）	28.35%（8.09%）	-1.15（19.85%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-18.13%（16.91%）	-18.13%（16.91%）	-26.68%（25.74%）	13.82%（44.85%）	-1.31（13.24%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	10.37%（75.74%）	10.37%（75.74%）	-17.58%（44.85%）	28.85%（15.44%）	0.36（58.09%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	80.01%（97.06%）	80.01%（97.06%）	-26.75%（2.21%）	34.44%（3.68%）	2.32（87.50%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	9.39	11.48	18.72	20.07
PCB	5.1	12.2	14.64	18.4
消费电子	13.71	7.8	0.0	0.0
工业金属	13.68	14.96	9.35	8.17
半导体设计	5.24	5.53	0.0	9.64
半导体材料	5.44	4.2	5.05	9.94
电池环节	11.08	6.04	7.32	5.11
农化工	0.0	6.78	13.53	4.52
整车	4.55	0.0	0.0	0.0
计算机设备	6.59	7.14	0.0	0.0
新能源矿产	0.0	8.14	11.0	0.0
显示面板	0.0	0.0	0.0	0.0
贵金属	0.0	0.0	2.03	1.75
储能	3.19	3.77	4.2	0.0
化学原料	4.11	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002409.SZ	雅克科技	9.94	电子	连续重仓9期	-57.81	-41.11	106.13	13.43	18.7	33.34	16.81	12.46
603986.SH	兆易创新	9.64	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
002463.SZ	沪电股份	9.01	电子	连续重仓3期	-29.93	-41.11	68.35	18.58	61.8	46.73	49.28	34.55
300308.SZ	中际旭创	8.67	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
300502.SZ	新易盛	8.58	通信	连续重仓8期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
002371.SZ	北方华创	7.11	电子		-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
002384.SZ	东山精密	5.29	电子	连续重仓3期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
300750.SZ	宁德时代	5.11	电力设备及新能源	连续重仓4期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
300476.SZ	胜宏科技	4.1	电子	连续重仓7期	-47.04	-41.11	72.75	9.54	77.05	119.52	77.73	52.8
603993.SH	洛阳钼业	3.31	有色金属	连续重仓4期	-18.53	-16.73	15.55	4.54	65.73	30.95	12.06	9.55
601899.SH	紫金矿业	2.89	有色金属	连续重仓5期	15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
300394.SZ	天孚通信	2.83	通信	连续重仓8期	-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53
600426.SH	华鲁恒升	2.55	基础化工	连续重仓2期	6.49	-26.22	13.58	1.49	26.25	21.28	10.26	6.37
000408.SZ	藏格矿业	1.97	基础化工		0.85	-26.22	23.24	7.11	84.56	79.35	25.29	15.32
600988.SH	赤峰黄金	1.75	有色金属	连续重仓2期	52.32	-16.73	13.94	3.66	71.6	47.93	22.76	20.41
002379.SZ	宏桥控股	1.05	有色金属		-5.15	-16.73	7.8	3.93	14736.43	3739.11	33.04	59.28
000807.SZ	云铝股份	0.94	有色金属		13.64	-16.73	8.85	2.24	135.39	72.08	11.2	4.71

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	84.72	-27.53
交易收益		-1.79
电子	45.09	-19.52	-43.29	-35.72
通信	20.07	-7.35	-36.62	-33.35
有色金属	9.92	1.94	19.59	-8.41
电力设备及新能源	5.11	-1.23	-23.96	-21.5
基础化工	4.52	0.41	9.08	-18.2

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化