诺德价值优势混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：570001.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏成长基金经理：罗世锋

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-22.30%（15.60%）	-26.29%（15.60%）	-42.74%（14.68%）	31.90%（35.78%）	-0.82（18.81%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-10.06%（10.09%）	-93.65%（10.09%）	-12.69%（11.01%）	52.57%（16.51%）	-1.78（26.15%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-21.50%（7.34%）	-94.06%（7.34%）	-23.80%（8.26%）	41.28%（16.51%）	-2.28（44.95%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-28.06%（4.59%）	-72.78%（4.59%）	-35.53%（7.80%）	33.35%（20.18%）	-2.18（14.68%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-35.60%（9.63%）	-58.67%（9.63%）	-42.74%（14.68%）	36.40%（35.32%）	-1.61（16.06%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-22.58%（12.84%）	-22.58%（12.84%）	-42.74%（14.68%）	30.17%（34.40%）	-0.75（18.81%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	10.77%（41.74%）	5.25%（41.74%）	-42.74%（15.14%）	27.63%（24.77%）	0.19（38.07%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	0.20%（26.61%）	0.07%（26.61%）	-42.74%（15.14%）	26.66%（21.10%）	0.00（26.61%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	6.00%（48.17%）	6.00%（48.17%）	-25.00%（22.02%）	25.92%（35.32%）	0.23（44.95%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-18.43%（69.72%）	-18.43%（69.72%）	-28.59%（61.93%）	24.34%（25.23%）	-0.76（81.65%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-21.63%（16.97%）	-21.63%（16.97%）	-30.12%（18.35%）	16.02%（26.61%）	-1.35（21.10%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-8.60%（7.80%）	-8.60%（7.80%）	-21.25%（27.52%）	25.27%（24.77%）	-0.34（8.72%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	46.68%（86.24%）	46.68%（86.24%）	-15.48%（19.72%）	24.49%（11.93%）	1.91（76.15%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
储能	9.6	7.15	5.34	8.22
食品	8.71	12.77	12.67	6.91
行业应用软件	16.69	7.34	6.55	7.14
医疗器械	8.39	7.26	5.51	6.01
PCB	6.85	10.86	10.76	8.55
通用设备	6.52	2.64	2.13	1.77
化学制品	7.92	8.67	7.98	1.52
消费电子	6.18	6.28	4.73	6.82
自动化设备	8.64	3.93	3.18	1.89
光通信	0.0	7.85	8.42	17.7
白酒	0.02	0.01	0.01	0.0
创新药	9.16	5.33	1.82	0.04
被动元件	0.0	4.13	3.34	8.53
旅游&服务	0.0	1.94	0.0	0.0
电池环节	0.06	0.03	4.78	0.81

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300502.SZ	新易盛	9.63	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
300476.SZ	胜宏科技	8.55	电子	连续重仓6期	-47.04	-41.11	72.75	9.54	77.05	119.52	77.73	52.8
300408.SZ	三环集团	8.53	电子	连续重仓3期	-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
300274.SZ	阳光电源	8.22	电力设备及新能源	连续重仓9期	-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
301162.SZ	国能日新	7.14	计算机	连续重仓5期	-11.16	-14.55	59.94	5.2	47.24	17.75	24.45	20.44
300972.SZ	万辰集团	6.87	农林牧渔	连续重仓3期	-19.89	11.05	19.45	17.77	172.58	61.54	44.29	19.51
300866.SZ	安克创新	6.8	电子	连续重仓7期	10.4	-41.11	22.23	5.46	27.85	17.75	13.49	11.14
603129.SH	春风动力	6.2	汽车		13.76	-8.77	23.33	5.33	-1.52	32.82	17.68	12.64
300677.SZ	英科医疗	6.01	医药	连续重仓5期	12.53	3.57	38.39	1.41	-28.4	72.21	14.6	9.22
300394.SZ	天孚通信	4.77	通信	连续重仓3期	-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53
688456.SH	有研粉材	4.41	基础化工		-60.78	-26.22	160.99	11.46	36.15	106.86	50.53	28.28
688630.SH	芯碁微装	4.25	电子		-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56
300308.SZ	中际旭创	3.3	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688548.SH	广钢气体	2.16	基础化工		-49.64	-26.22	214.13	11.43	84.59	24.73	23.0	18.28
688777.SH	中控技术	1.89	计算机		-33.45	-14.55	234.72	9.47	-74.59	48.5	12.89	10.51
603062.SH	麦加芯彩	1.37	基础化工		-9.58	-26.22	25.49	2.17	-44.14	25.31	13.32	10.3
603699.SH	纽威股份	0.97	机械		-28.35	-22.85	23.17	9.28	30.18	15.29	15.39	10.33
300750.SZ	宁德时代	0.81	电力设备及新能源	连续重仓2期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
605060.SH	联德股份	0.8	机械		-41.89	-22.85	55.97	5.4	29.64	35.53	28.58	23.52
603115.SH	海星股份	0.22	基础化工		-57.78	-26.22	132.73	13.68	38.41	48.35	68.32	43.89

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.28	-23.99
交易收益		-2.04
电子	28.16	-7.2	-25.56	-35.72
通信	17.7	-6.1	-34.47	-33.35
电力设备及新能源	9.08	-4.23	-46.55	-21.5
计算机	9.03	-1.81	-20.0	-13.46
基础化工	8.3	-3.57	-42.97	-18.2
农林牧渔	6.87	-0.49	-7.14	15.44
汽车	6.22	0.38	6.11	-5.86
医药	6.04	1.53	25.33	8.34
机械	1.8	-0.47	-25.88	-19.0
食品饮料	0.04	0.0	4.59	6.18
传媒	0.02	-0.0	-2.72	3.34
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化