长信睿进混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：519957.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏价值基金经理：张思韡

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	12.24%（96.32%）	14.98%（96.32%）	-21.84%（59.56%）	24.03%（50.74%）	0.62（96.32%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-1.33%（50.74%）	-29.46%（50.74%）	-2.38%（68.38%）	15.79%（75.74%）	-1.87（19.12%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-5.17%（59.56%）	-46.19%（59.56%）	-6.18%（72.79%）	12.39%（80.88%）	-3.73（4.41%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-4.37%（73.53%）	-16.17%（73.53%）	-14.33%（59.56%）	19.98%（52.21%）	-0.81（77.94%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-9.19%（77.21%）	-17.60%（77.21%）	-21.84%（55.88%）	25.75%（50.00%）	-0.68（83.82%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	18.84%（97.06%）	18.84%（97.06%）	-21.84%（59.56%）	23.26%（48.53%）	0.81（99.26%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	47.01%（87.50%）	21.25%（87.50%）	-21.84%（61.03%）	21.29%（50.00%）	1.00（91.18%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	47.40%（88.24%）	13.90%（88.24%）	-21.84%（69.85%）	21.07%（52.21%）	0.66（87.50%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	3.66%（33.82%）	3.66%（33.82%）	-7.49%（61.03%）	8.12%（63.24%）	0.45（33.82%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-14.05%（47.06%）	-14.05%（47.06%）	-15.81%（61.03%）	12.93%（61.03%）	-1.09（27.21%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-10.76%（47.06%）	-10.76%（47.06%）	-23.47%（36.76%）	13.30%（52.21%）	-0.81（44.85%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-3.12%（23.53%）	-3.12%（23.53%）	-17.41%（47.06%）	21.38%（55.88%）	-0.15（25.74%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	33.59%（65.44%）	33.59%（65.44%）	-12.41%（41.91%）	19.12%（39.71%）	1.76（66.18%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设计	11.55	11.3	8.05	10.59
电池环节	0.0	10.29	6.81	1.88
食品	7.55	4.06	2.56	1.57
光通信	6.3	5.57	2.11	6.18
消费电子	1.0	4.32	4.28	0.48
半导体设备	3.18	1.38	4.35	1.05
保险	5.9	0.34	0.24	0.0
非白酒	3.19	0.0	0.0	0.0
电网设备	0.01	1.46	4.4	7.07
化学制品	0.0	5.98	4.25	5.53
农化工	2.86	8.6	3.22	1.62
白色家电	0.0	0.0	0.0	0.0
通用设备	1.82	1.0	0.99	0.75
计算机设备	3.47	1.86	1.84	0.0
工业金属	0.0	2.84	2.42	1.71

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
600160.SH	巨化股份	3.65	基础化工		-44.45	-26.22	34.51	6.95	37.82	44.8	16.78	10.24
300308.SZ	中际旭创	3.45	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
002273.SZ	水晶光电	3.12	电子		-35.38	-41.11	41.18	4.97	8.35	20.14	13.05	11.14
600885.SH	宏发股份	2.97	电力设备及新能源		-12.0	-28.69	29.16	4.25	11.34	17.15	14.24	9.44
688256.SH	寒武纪	2.89	电子		-41.58	-41.11	368.97	81.91	198.61	219.02	162.09	104.82
300408.SZ	三环集团	2.8	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
301165.SZ	锐捷网络	2.36	计算机		-4.29	-14.55	125.83	19.0	7.56	80.68	49.89	32.57
300617.SZ	安靠智电	2.19	电力设备及新能源		-40.44	-28.69	111.43	2.9	-41.1	61.27	32.92	25.31
300480.SZ	光力科技	2.04	机械		-34.02	-22.85	292.81	9.57	482.67	147.44	121.06	81.0
002380.SZ	科远智慧	1.98	计算机		-19.05	-14.55	53.18	3.44	-40.44	86.13	16.65	12.04
600150.SH	中国船舶	1.91	机械		6.46	-22.85	22.01	1.7	172.44	115.64	51.33	28.8
688551.SH	科威尔	1.91	电力设备及新能源		-56.08	-28.69	150.61	5.89	25.69	119.51	53.38	38.67
688179.SH	阿拉丁	1.88	基础化工		-41.84	-26.22	93.78	7.62	76.98	43.98	34.34	24.36
301338.SZ	凯格精机	1.86	机械		-56.17	-22.85	111.05	14.78	133.31	107.96	63.59	39.84
002281.SZ	光迅科技	1.74	通信		-49.94	-42.7	205.23	15.38	40.03	66.81	75.67	36.26
688456.SH	有研粉材	1.71	基础化工		-60.78	-26.22	160.99	11.46	36.15	106.86	50.53	28.28
301307.SZ	美利信	1.7	机械		-42.26	-22.85		6.49	-150.61	262.2	43.34	27.7
688531.SH	日联科技	1.69	机械		-45.63	-22.85	159.3	8.87	48.21	63.85	46.47	33.4
688508.SH	芯朋微	1.68	电子		-32.53	-41.11	77.44	4.52	60.47	-28.53	14.52	13.61
688536.SH	思瑞浦	1.65	电子		-26.43	-41.11	191.27	7.93	729.92	304.44	145.21	82.69

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	76.87	-16.77
交易收益		3.19
电子	22.0	-6.96	-31.65	-35.72
基础化工	11.79	-3.96	-33.56	-18.2
机械	11.43	-3.16	-27.61	-19.0
电力设备及新能源	9.12	-2.47	-27.03	-21.5
通信	6.82	-2.91	-42.63	-33.35
计算机	6.14	-0.46	-7.57	-13.46
医药	4.02	0.22	5.41	8.34
国防军工	1.64	-0.3	-18.52	-18.84
农林牧渔	1.57	-0.11	-7.14	15.44
消费者服务	0.97	-0.04	-4.42	10.09
煤炭	0.97	0.18	18.14	18.67
石油石化	0.39	0.03	6.6	14.36
汽车	0.01	-0.0	-18.82	-5.86
有色金属	0.01	-0.0	-39.02	-8.41
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化