新华优选消费混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：519150.OF 一级类型：行业主题二级类型：消费基金经理：蔡春红

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-25.13%（11.41%）	-29.53%（11.41%）	-34.27%（9.24%）	19.08%（36.96%）	-1.55（9.78%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	5.24%（68.48%）	277.49%（68.48%）	-2.71%（30.43%）	26.87%（19.57%）	10.33（45.86%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	5.01%（70.11%）	76.98%（70.11%）	-4.72%（42.39%）	25.00%（16.85%）	3.08（54.64%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-2.02%（41.85%）	-7.74%（41.85%）	-12.25%（28.26%）	20.80%（17.39%）	-0.37（45.11%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-21.90%（7.07%）	-39.13%（7.07%）	-28.27%（6.52%）	21.11%（21.74%）	-1.85（8.70%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-26.44%（13.04%）	-26.44%（13.04%）	-34.27%（10.87%）	17.94%（38.04%）	-1.47（13.59%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-19.81%（16.57%）	-10.45%（16.57%）	-35.34%（17.93%）	17.73%（47.28%）	-0.59（13.81%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-21.87%（32.39%）	-7.95%（32.39%）	-35.34%（27.72%）	18.79%（58.15%）	-0.42（32.39%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	13.11%（89.23%）	13.11%（89.23%）	-25.17%（34.18%）	30.94%（3.80%）	0.42（85.38%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-16.32%（45.57%）	-16.32%（45.57%）	-29.56%（45.56%）	24.06%（44.97%）	-0.68（44.94%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-13.77%（62.13%）	-13.77%（62.13%）	-26.14%（45.81%）	17.70%（24.02%）	-0.78（71.60%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	9.13%（84.36%）	9.13%（84.36%）	-17.23%（87.36%）	21.93%（56.04%）	0.42（83.80%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	2.34%（36.81%）	2.34%（36.81%）	-11.18%（62.50%）	15.78%（56.52%）	0.15（36.81%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
白酒	16.6	14.19	21.64	0.83
食品	10.86	7.66	9.77	12.27
白色家电	7.3	9.19	2.87	0.0
非白酒	11.53	7.78	7.21	5.54
美容	12.81	12.67	8.72	8.93
家居&服饰	2.74	0.0	0.0	2.83
整车	0.0	4.24	3.62	0.0
印刷造纸	4.4	2.74	2.85	3.71
汽车智能化	5.11	5.41	6.66	0.0
底盘轮胎及装饰	4.33	4.68	5.6	0.0
商贸	0.0	3.31	0.66	0.0
电池环节	0.01	1.23	1.52	13.65
创新药	3.92	0.49	3.03	5.8
养殖业	3.07	0.0	5.92	0.0
游戏影视	3.64	1.78	0.35	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002956.SZ	西麦食品	9.28	食品饮料	连续重仓6期	-9.39	7.5	29.69	4.06	60.96	16.41	19.86	12.69
001328.SZ	登康口腔	8.93	轻工制造	连续重仓8期	25.47	-7.89	23.51	3.13	13.44	12.32	11.5	8.86
300750.SZ	宁德时代	8.42	电力设备及新能源		-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
603259.SH	药明康德	5.8	医药	连续重仓2期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
605499.SH	东鹏饮料	4.6	食品饮料		-13.1	7.5	19.31	4.76	23.58	8.94	9.3	6.71
603296.SH	华勤技术	3.87	电子		-2.61	-41.11	26.35	3.76	46.56	9.49	15.42	12.79
688169.SH	石头科技	3.54	机械	连续重仓3期	19.01	-22.85	17.35	1.72	9.06	20.05	15.73	10.7
300568.SZ	星源材质	3.49	基础化工		-32.05	-26.22	1478.4	2.58	-37.01	257.51	83.02	38.86
002241.SZ	歌尔股份	3.15	电子		2.57	-41.11	20.13	2.18	39.64	-17.51	16.17	12.87
603345.SH	安井食品	2.99	食品饮料	连续重仓3期	5.79	7.5	17.49	1.72	10.84	15.62	9.71	5.24
603501.SH	豪威集团	2.65	电子		-13.34	-41.11	32.49	3.65	-18.74	15.63	13.63	8.03
603112.SH	华翔股份	2.34	机械	连续重仓3期	-9.98	-22.85	15.8	2.05	-0.13	28.5	11.82	6.26
002831.SZ	裕同科技	2.32	轻工制造		-26.57	-7.89	28.69	3.95	9.1	10.45	10.42	7.09
000425.SZ	徐工机械	2.26	机械	连续重仓3期	-9.09	-22.85	14.34	1.52	-6.39	23.75	17.01	9.47
600885.SH	宏发股份	2.25	电力设备及新能源		-12.0	-28.69	29.16	4.25	11.34	17.15	14.24	9.44
300693.SZ	盛弘股份	1.82	电力设备及新能源		-33.84	-28.69	31.22	7.28	34.59	15.7	19.5	13.49
002862.SZ	实丰文化	1.79	轻工制造		9.04	-7.89		7.16	-1666.19
000100.SZ	TCL科技	1.59	电子		-23.2	-41.11	23.92	1.99	162.66	27.97	52.92	31.97
605117.SH	德业股份	1.48	电力设备及新能源		-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75
300274.SZ	阳光电源	1.48	电力设备及新能源		-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.2	-11.18
交易收益		-5.78
食品饮料	18.64	-0.92	-4.92	6.18
电力设备及新能源	16.72	-4.35	-26.01	-21.5
电子	16.26	-1.33	-8.17	-35.72
轻工制造	15.47	1.31	8.46	-1.11
机械	8.87	-0.09	-1.04	-19.0
医药	5.85	1.57	26.76	8.34
基础化工	5.5	-1.23	-22.34	-18.2
有色金属	1.99	-0.24	-12.0	-8.41
计算机	1.49	-0.19	-12.52	-13.46
建筑	1.48	0.03	2.25	-0.95
汽车	0.92	0.04	4.07	-5.86
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化