华夏智胜先锋股票(LOF)A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：501219.SH 一级类型：全市场二级类型：均衡基金经理：孙蒙

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-11.66%（40.46%）	-13.92%（40.46%）	-26.45%（57.93%）	26.94%（41.00%）	-0.52（42.07%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-4.07%（27.63%）	-66.04%（27.63%）	-7.65%（24.60%）	41.30%（26.74%）	-1.60（30.36%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-11.28%（29.23%）	-75.24%（29.23%）	-14.59%（25.85%）	32.18%（29.95%）	-2.34（39.64%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-9.02%（67.74%）	-31.16%（67.74%）	-20.84%（47.06%）	27.06%（31.19%）	-1.15（80.21%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-22.16%（43.67%）	-39.53%（43.67%）	-26.45%（55.79%）	30.06%（37.79%）	-1.31（48.13%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-9.55%（42.60%）	-9.55%（42.60%）	-26.45%（57.93%）	25.16%（42.60%）	-0.38（44.56%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	25.35%（64.65%）	11.96%（64.65%）	-26.45%（58.47%）	22.19%（48.48%）	0.54（63.74%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	27.57%（62.91%）	8.51%（62.91%）	-26.45%（63.99%）	23.13%（42.42%）	0.37（62.33%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-0.09%（97.93%）	6.97%（93.55%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-0.32%（97.93%）	-0.32%（97.93%）	-25.29%（65.79%）	21.30%（44.53%）	-0.01（97.93%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	11.35%（98.18%）	11.35%（98.18%）	-10.24%（94.90%）	11.58%（78.45%）	0.98（99.39%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	3.74%（53.69%）	3.74%（53.69%）	-21.04%（31.08%）	25.99%（26.51%）	0.14（52.17%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	37.08%（68.37%）	37.08%（68.37%）	-12.79%（53.12%）	17.58%（63.99%）	2.11（79.89%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
工业金属	9.71	6.93	6.37	3.67
券商	3.08	3.97	2.47	2.05
通用设备	4.35	2.09	3.04	3.19
电池环节	1.02	3.6	3.45	6.42
半导体设计	2.27	1.66	1.51	9.37
电网设备	1.97	1.28	2.08	3.37
全国性银行	1.86	1.05	0.81	0.95
保险	1.38	2.49	1.28	1.34
显示面板	2.81	1.3	1.18	1.06
环保综合	1.35	2.05	2.26	1.73
航空航天兵装	1.27	2.21	2.01	1.18
化学制品	2.48	2.8	2.55	1.64
创新药	2.45	1.72	1.49	0.92
普钢	1.25	2.31	2.1	0.79
医疗器械	2.88	0.62	1.07	0.79

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688498.SH	源杰科技	1.37	电子		-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
300604.SZ	长川科技	1.3	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
300223.SZ	君正股份	0.96	电子		-57.65	-41.11	193.76	9.5	268.63	18.03	42.53	21.48
002281.SZ	光迅科技	0.9	通信		-49.94	-42.7	205.23	15.38	40.03	66.81	75.67	36.26
301377.SZ	鼎泰高科	0.81	机械		-55.23	-22.85	364.6	83.6	220.06	152.24	111.81	70.38
300919.SZ	中伟新材	0.8	基础化工		-22.7	-26.22	25.12	1.95	60.03	59.77	20.1	14.21
603986.SH	兆易创新	0.74	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
688778.SH	厦钨新能	0.74	基础化工		-30.9	-26.22	31.99	2.96	62.46	28.36	19.99	13.14
600176.SH	中国巨石	0.71	建材		-54.42	-31.46	76.33	9.25	42.93	97.44	50.59	13.55
002738.SZ	中矿资源	0.7	有色金属	连续重仓2期	-40.29	-16.73	51.24	3.43	296.6	336.51	113.72	54.23
002384.SZ	东山精密	0.66	电子		-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
300308.SZ	中际旭创	0.64	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
002008.SZ	大族激光	0.63	机械		-58.77	-22.85	111.97	7.55	107.86	75.34	58.66	35.45
688127.SH	蓝特光学	0.63	电子		-48.9	-41.11	83.79	17.9	102.93	33.23	39.84	32.33
000408.SZ	藏格矿业	0.62	基础化工		0.85	-26.22	23.24	7.11	84.56	79.35	25.29	15.32
603083.SH	剑桥科技	0.62	通信		-37.83	-42.7	267.87	10.23	126.57	618.03	309.76	150.66
601869.SH	长飞光纤	0.61	通信		-40.83	-42.7	390.57	31.76	479.68	677.79	152.38	78.93
688008.SH	澜起科技	0.61	电子		-41.74	-41.11	148.09	18.17	55.43	24.94	26.42	21.83
300548.SZ	长芯博创	0.6	通信		-39.53	-42.7	218.42	38.69	115.46	146.54	108.9	52.86
688041.SH	海光信息	0.6	电子		-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.66	-12.96
交易收益		-0.31
电子	26.53	-8.22	-30.98	-35.72
机械	8.09	-1.74	-21.48	-19.0
基础化工	7.93	-0.75	-9.45	-18.2
通信	7.52	-2.07	-27.57	-33.35
电力设备及新能源	5.28	-0.97	-18.42	-21.5
有色金属	4.45	-0.03	-0.7	-8.41
医药	4.09	0.53	12.95	8.34
非银行金融	3.88	-0.02	-0.64	-2.06
计算机	3.51	-0.24	-6.86	-13.46
国防军工	2.57	-0.51	-20.04	-18.84
汽车	2.53	-0.24	-9.41	-5.86
电力及公用事业	2.52	0.15	5.97	2.94
建材	2.05	-0.17	-8.38	-25.34
交通运输	1.92	0.48	25.17	9.37
钢铁	1.75	0.1	5.72	-1.44
传媒	1.39	0.21	15.35	3.34
石油石化	1.29	0.25	19.06	14.36
银行	1.27	0.22	17.33	16.76
轻工制造	1.1	-0.02	-2.12	-1.11
房地产	0.79	0.05	6.88	6.18
农林牧渔	0.77	0.01	0.92	15.44
煤炭	0.72	0.16	21.77	18.67
消费者服务	0.72	0.21	29.27	10.09
食品饮料	0.68	-0.04	-5.27	6.18
商贸零售	0.58	-0.04	-7.37	8.23
建筑	0.37	0.06	16.0	-0.95
纺织服装	0.22	-0.01	-2.71	3.31
家电	0.17	-0.0	-0.75	1.47

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化