华富竞争力优选混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：410001.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：翟伟

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-28.72%（21.15%）	-33.60%（21.15%）	-48.22%（39.10%）	42.64%（41.67%）	-0.79（21.79%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-5.15%（51.71%）	-74.71%（51.71%）	-11.79%（36.11%）	62.38%（33.55%）	-1.20（58.62%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-18.72%（36.54%）	-91.09%（36.54%）	-24.41%（30.77%）	47.08%（37.61%）	-1.93（51.18%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-15.61%（62.39%）	-48.87%（62.39%）	-35.71%（33.55%）	43.27%（32.26%）	-1.13（81.58%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-42.95%（16.67%）	-67.60%（16.67%）	-48.22%（37.82%）	46.97%（45.73%）	-1.44（14.10%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-23.57%（26.92%）	-23.57%（26.92%）	-48.22%（39.10%）	40.88%（37.61%）	-0.58（28.42%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	28.08%（61.30%）	13.17%（61.30%）	-48.22%（39.74%）	37.09%（22.22%）	0.36（59.35%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	18.23%（53.00%）	5.78%（53.00%）	-48.22%（39.96%）	36.35%（13.68%）	0.16（48.62%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	26.87%（79.25%）	26.87%（79.25%）	-16.47%（57.59%）	27.02%（23.78%）	0.99（69.06%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-23.04%（50.43%）	-23.04%（50.43%）	-29.13%（59.60%）	26.05%（31.92%）	-0.88（55.30%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-8.60%（76.56%）	-8.60%（76.56%）	-26.94%（43.24%）	20.89%（17.57%）	-0.41（81.55%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-2.55%（36.04%）	-2.55%（36.04%）	-29.66%（9.07%）	36.03%（8.21%）	-0.07（38.96%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	72.33%（92.66%）	72.33%（92.66%）	-16.08%（61.97%）	32.83%（10.68%）	2.20（84.23%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设计	31.08	0.0	3.0	0.0
电池环节	0.0	61.2	43.32	34.06
PCB	22.1	0.0	0.0	3.62
消费电子	1.75	0.0	0.0	0.0
其他专用设备	0.22	0.0	0.0	6.46
半导体设备	0.46	0.0	0.0	0.0
自动化设备	0.02	8.89	9.2	6.67
行业应用软件	3.69	0.0	0.0	0.0
光通信	16.41	0.0	0.0	1.87
工业金属	0.22	0.0	5.46	10.81
航空航天兵装	1.46	0.0	0.0	0.0
电子化学品	0.0	2.07	5.61	4.42
光伏	0.22	0.0	0.0	5.96
能源设备服务	0.0	2.04	2.34	4.22
新能源矿产	0.21	3.8	3.4	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300750.SZ	宁德时代	4.93	电力设备及新能源		-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
300568.SZ	星源材质	4.89	基础化工		-32.05	-26.22	1478.4	2.58	-37.01	257.51	83.02	38.86
688147.SH	微导纳米	4.88	电子		-56.37	-41.11	481.08	25.7	-65.59	61.64	21.26	17.22
688392.SH	骄成超声	4.85	机械	连续重仓3期	-47.61	-22.85	182.31	14.34	17.17	64.97	40.0	30.65
301662.SZ		4.71	机械	连续重仓3期	-41.48	-22.85	99.11	7.83	-49.39	60.36	30.78	13.71
300390.SZ	天华新能	4.46	基础化工		-58.72	-26.22	56.79	6.29	2048.74	1396.95	245.35	96.77
688170.SH	德龙激光	4.34	机械	连续重仓3期	-49.9	-22.85	591.15	8.05	107.87	213.98	67.92	49.15
603876.SH	鼎胜新材	4.24	有色金属		-42.52	-16.73	38.9	3.21	163.57	112.04	62.73	32.33
603800.SH	洪田股份	4.22	石油石化		-50.79	11.57	711.84	21.38	-86.99	753.69	187.99	103.74
688531.SH	日联科技	4.15	机械		-45.63	-22.85	159.3	8.87	48.21	63.85	46.47	33.4
002552.SZ	宝鼎科技	3.83	电子		-37.07	-41.11	137.34	15.11	41.51
300438.SZ	鹏辉能源	3.54	电力设备及新能源	连续重仓3期	-53.06	-28.69	72.59	7.36	390.48	231.49	95.7	49.51
002203.SZ	海亮股份	3.44	有色金属	连续重仓2期	-34.35	-16.73	50.63	3.07	9.56	125.38	47.32	23.8
688359.SH	三孚新科	3.04	基础化工		-59.71	-26.22		31.19	50.39	488.94	86.57	60.96
688518.SH	联赢激光	2.33	机械	连续重仓3期	-42.7	-22.85	63.43	3.24	20.59	82.61	35.95	22.13
000695.SZ	滨海能源	2.32	轻工制造		-6.72	-7.89		9.69	-8.18
688388.SH	嘉元科技	2.24	电子		-47.59	-41.11	189.67	3.6	515.48	441.17	147.35	76.58
301392.SZ	汇成真空	2.17	机械		-60.23	-22.85	696.78	38.63	-109.04	230.72	32.84	26.54
002436.SZ	兴森科技	1.92	电子		-32.44	-41.11	600.05	16.38	214.64	107.07	74.43	48.3
688668.SH	鼎通科技	1.87	电子		-58.88	-41.11	194.02	25.97	75.08	204.4	136.85	58.1

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	87.61	-32.71
交易收益		-2.84
机械	26.16	-9.25	-35.35	-19.0
基础化工	17.0	-6.28	-36.95	-18.2
电子	16.58	-5.95	-35.85	-35.72
电力设备及新能源	9.49	-2.8	-29.52	-21.5
有色金属	9.4	-3.15	-33.54	-8.41
石油石化	4.22	-1.71	-40.52	14.36
轻工制造	3.74	-0.23	-6.25	-1.11
建材	1.03	-0.5	-48.88	-25.34

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化