中海医疗保健主题股票A - 基金分析报告

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-5.21%（38.27%）	-6.26%（38.27%）	-25.04%（45.92%）	38.40%（22.96%）	-0.16（39.80%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-0.53%（27.55%）	-12.80%（27.55%）	-8.40%（17.35%）	58.64%（21.94%）	-0.22（28.57%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-6.24%（47.45%）	-52.83%（47.45%）	-13.66%（35.20%）	44.53%（24.49%）	-1.19（56.63%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-4.05%（34.69%）	-15.08%（34.69%）	-23.17%（17.86%）	42.29%（20.41%）	-0.36（38.78%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-6.05%（44.90%）	-11.78%（44.90%）	-23.78%（17.86%）	43.70%（15.82%）	-0.27（52.04%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-14.14%（39.29%）	-14.14%（39.29%）	-25.04%（49.49%）	35.77%（27.55%）	-0.40（44.90%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-12.96%（7.85%）	-6.70%（7.85%）	-32.36%（45.92%）	30.35%（55.10%）	-0.22（9.95%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-25.20%（8.77%）	-9.28%（8.77%）	-35.54%（40.31%）	29.67%（52.55%）	-0.31（8.19%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-6.94%（23.42%）	-6.94%（23.42%）	-26.32%（27.40%）	32.08%（26.03%）	-0.22（27.03%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-21.26%（38.36%）	-21.26%（38.36%）	-31.19%（45.00%）	29.61%（24.38%）	-0.72（50.00%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.11%（30.63%）	-14.11%（30.63%）	-25.75%（41.14%）	19.14%（31.61%）	-0.74（33.75%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-19.52%（20.57%）	-19.52%（20.57%）	-28.49%（27.46%）	29.19%（39.38%）	-0.67（16.00%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	-1.48%（4.66%）	-1.48%（4.66%）	-19.94%（45.92%）	22.99%（72.45%）	-0.06（4.66%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
创新药	63.07	51.78	58.25	69.77
医疗器械	13.94	14.35	15.8	9.84
原料药	13.21	7.98	4.12	8.23
医疗服务	0.0	0.0	0.0	0.0
化学制剂	0.0	3.28	4.47	0.97
中药	0.0	1.97	2.69	0.0
生物制品	0.0	2.57	3.5	2.66
纺织制造	0.0	0.0	0.0	0.0
商贸	0.0	0.0	0.0	0.0
养殖业	0.78	0.72	0.98	0.0
药店流通	0.0	0.1	3.44	0.0
CXO	0.0	0.0	0.0	2.28
电网设备	0.0	0.0	0.0	0.0
住宅开发	0.0	0.0	0.0	0.0
物流	0.0	0.0	0.11	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688331.SH	荣昌生物	9.27	医药	连续重仓5期	-22.33	3.57	56.92	18.72	611.79	-130.71	-159.55	12.27
688266.SH	泽璟制药	8.97	医药	连续重仓7期	-11.07	3.57	62.02	18.03	481.59	2.71	-57.65	31.13
603259.SH	药明康德	8.81	医药	连续重仓4期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
688235.SH	百济神州	8.6	医药	连续重仓9期	9.12	3.57	124.09	11.88	359.31	42.11	66.21	35.28
600276.SH	恒瑞医药	8.33	医药	连续重仓9期	-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
002653.SZ	海思科	4.78	医药	连续重仓2期	-8.16	3.57	96.79	16.35	164.01	33.24	-24.13	13.93
688382.SH	益方生物	4.55	医药		-15.94	3.57		6.95	-130.04	39.42	31.75	17.34
688336.SH	三生国健	4.18	医药	连续重仓2期	-36.42	3.57	16.0	5.7	302.45	-327.87	8.59	9.54
300558.SZ	贝达药业	4.02	医药		-34.49	3.57	62.06	4.07	46.79	34.73	26.15	19.03
002821.SZ	凯莱英	3.87	医药	连续重仓5期	-9.74	3.57	52.64	3.34	-2.97	33.28	17.34	13.34
688192.SH	迪哲医药	3.71	医药		58.63	3.57		14.98	32.04	310.94	-108.66	10.55
300765.SZ	石药创新	3.67	医药	连续重仓5期	69.34	3.57		14.84	1288.66	354.29	-715.5	84.38
603127.SH	昭衍新药	3.04	医药	连续重仓2期	18.66	3.57	57.85	3.38	223.03	-45.34	-21.76	19.6
300677.SZ	英科医疗	2.78	医药	连续重仓2期	12.53	3.57	38.39	1.41	-28.4	72.21	14.6	9.22
688301.SH	奕瑞科技	2.76	医药	连续重仓7期	-37.67	3.57	53.53	6.11	46.48	19.79	22.87	16.03
688221.SH	前沿生物	2.66	医药	连续重仓3期	-37.23	3.57	2423.45	7.57	84.26	-11.45	-68.55	-6.54
002422.SZ	科伦药业	1.33	医药		11.32	3.57	39.0	2.58	-14.39	8.43	8.83	7.64
688410.SH	山外山	1.31	医药	连续重仓3期	4.33	3.57	28.09	2.5	131.04	29.26	35.52	26.11
688131.SH	皓元医药	1.09	医药		-10.98	3.57	82.25	6.42	-8.38	29.99	22.93	18.45
688658.SH	悦康药业	0.97	医药	连续重仓3期	-1.71	3.57		1.76	-186.61	221.49	32.99	21.18

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.75	0.9
交易收益		0.22
医药	93.75	0.69	0.73	8.34
消费者服务	0.0	0.0	3.01	10.09