景顺长城资源垄断混合(LOF)A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：162607.SZ 一级类型：全市场二级类型：价值基金经理：韩文强

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-5.97%（37.14%）	-7.17%（37.14%）	-25.94%（19.43%）	22.36%（20.86%）	-0.32（44.57%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	3.07%（64.29%）	119.36%（64.29%）	-3.37%（19.71%）	29.93%（12.29%）	3.99（36.81%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	4.56%（94.57%）	68.32%（94.57%）	-3.37%（72.86%）	24.27%（12.86%）	2.81（83.82%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	2.86%（88.29%）	11.78%（88.29%）	-9.54%（46.00%）	22.10%（13.71%）	0.53（79.31%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-10.95%（38.57%）	-20.78%（38.57%）	-20.32%（22.86%）	22.93%（19.14%）	-0.91（51.14%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-6.32%（32.86%）	-6.32%（32.86%）	-25.94%（19.43%）	20.98%（22.00%）	-0.30（36.57%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	13.77%（52.66%）	6.66%（52.66%）	-25.94%（21.14%）	20.09%（15.71%）	0.33（41.42%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	5.66%（28.52%）	1.86%（28.52%）	-32.85%（11.71%）	24.60%（5.14%）	0.08（25.57%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	0.44%（30.48%）	0.44%（30.48%）	-22.80%（17.29%）	21.79%（36.09%）	0.02（30.48%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-0.42%（95.49%）	-0.42%（95.49%）	-19.85%（77.13%）	33.28%（1.02%）	-0.01（95.49%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-18.63%（17.41%）	-18.63%（17.41%）	-29.22%（14.42%）	18.12%（10.26%）	-1.03（35.49%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-6.00%（11.54%）	-6.00%（11.54%）	-27.97%（3.50%）	32.73%（1.75%）	-0.18（13.14%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	26.71%（78.13%）	26.71%（78.13%）	-11.86%（19.71%）	16.82%（21.14%）	1.59（69.10%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
防水耐火材料	10.82	13.86	14.44	13.82
化学制品	15.91	8.23	9.23	7.49
建筑	8.05	8.12	9.33	9.56
住宅开发	2.86	0.13	0.74	14.97
中药	9.65	5.94	4.28	6.84
医疗服务	4.61	2.05	0.0	0.0
显示面板	0.0	0.0	7.77	0.0
通用设备	0.0	5.26	7.68	9.86
非住宅地产	4.31	1.57	3.46	4.12
美容	3.98	3.84	5.56	5.52
工业金属	8.24	0.0	0.0	0.0
新能源矿产	6.24	0.0	0.0	0.0
消费电子	1.4	11.63	3.46	0.0
医疗器械	0.0	3.56	0.0	0.0
物流	1.54	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300012.SZ	华测检测	9.86	机械	连续重仓3期	15.61	-22.85	22.03	3.05	16.92	7.49	8.55	6.16
002541.SZ	鸿路钢构	9.56	建筑	连续重仓9期	18.75	-5.13	18.61	1.21	23.57	22.39	14.27	9.78
002271.SZ	东方雨虹	9.45	建材	连续重仓9期	-10.28	-31.46	87.85	1.38	159.94	537.01	88.85	47.01
002415.SZ	海康威视	9.03	电子		0.34	-41.11	20.98	3.96	30.73	7.2	9.24	6.08
002244.SZ	滨江集团	8.11	房地产		21.71	-3.76	12.12	0.79	-43.87	17.6	1.67	1.1
603737.SH	三棵树	7.49	基础化工	连续重仓9期	-10.5	-26.22	27.48	7.23	14.77	37.55	21.52	11.92
601155.SH	新城控股	6.85	房地产	连续重仓2期	18.52	-3.76	33.67	0.37	92.63	70.73	34.62	20.99
600422.SH	昆药集团	6.84	医药	连续重仓5期	15.05	3.57	50.24	1.13	-136.92	56.11	15.51	5.38
600315.SH	上海家化	5.52	基础化工	连续重仓5期	10.36	-26.22	41.48	1.6	147.53	7.83	5.9	4.34
000739.SZ	普洛药业	4.72	医药	连续重仓2期	18.68	3.57	21.66	3.07	-12.31	19.88	10.24	8.75
600585.SH	海螺水泥	4.63	建材		12.17	-31.46	11.56	0.46	-28.76	3.15	6.27	4.76
000786.SZ	北新建材	4.37	建材		-8.68	-31.46	10.74	1.15	-30.04	17.2	6.24	4.63
001979.SZ	招商蛇口	4.12	房地产	连续重仓4期	18.27	-3.76	93.89	0.59	-97.45	31.26	7.04	4.54
600276.SH	恒瑞医药	2.0	医药		-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
001399.SZ		0.04			-54.37		73.62	8.05
301669.SZ		0.02			-47.31		140.53	11.55
688818.SH		0.01	国防军工		-48.57	-18.55	344.12	23.59
688785.SH		0.0	电子		-41.24	-41.11	339.95	15.05
688796.SH		0.0	医药		-24.42	3.57	168.31	21.43	177.05	40.87	64.09	49.79
601012.SH	隆基绿能	0.0	电力设备及新能源		-13.87	-28.69		1.97	-26.49	71.67	41.76	13.22

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.6	7.47
交易收益		-2.14
房地产	19.09	5.25	27.53	6.18
建材	18.46	-0.79	-4.27	-25.34
医药	13.57	2.94	21.65	8.34
基础化工	13.01	0.66	5.06	-18.2
机械	9.86	0.62	6.26	-19.0
建筑	9.56	1.13	11.78	-0.95
电子	9.04	-0.19	-2.09	-35.72
国防军工	0.01	-0.0	-45.1	-18.84
电力设备及新能源	0.0	-0.0	-14.64	-21.5
汽车	0.0	-0.0	-19.31	-5.86
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化