国投瑞银创新动力混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：121005.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡偏成长基金经理：桑俊

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-2.80%（69.27%）	-3.37%（69.27%）	-25.13%（69.27%）	24.50%（62.39%）	-0.14（70.18%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	1.77%（81.19%）	57.75%（81.19%）	-3.23%（71.10%）	28.27%（54.13%）	2.04（77.52%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-3.39%（78.44%）	-33.16%（78.44%）	-8.27%（73.85%）	24.54%（55.50%）	-1.35（79.36%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-10.04%（66.06%）	-34.16%（66.06%）	-19.56%（59.17%）	22.04%（60.55%）	-1.55（64.22%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-14.52%（72.94%）	-27.03%（72.94%）	-25.13%（66.97%）	26.22%（63.76%）	-1.03（72.48%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	0.66%（77.98%）	0.66%（77.98%）	-25.13%（69.27%）	23.29%（62.39%）	0.03（77.98%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	21.84%（64.22%）	10.38%（64.22%）	-25.13%（69.27%）	20.81%（66.51%）	0.50（65.14%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	15.45%（49.08%）	4.94%（49.08%）	-25.13%（74.77%）	19.56%（83.49%）	0.25（53.21%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	3.84%（42.20%）	3.84%（42.20%）	-18.38%（76.15%）	16.26%（99.08%）	0.24（45.41%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-28.80%（21.56%）	-28.80%（21.56%）	-31.82%（39.45%）	15.37%（98.17%）	-1.87（0.46%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.97%（47.25%）	-14.97%（47.25%）	-22.23%（64.68%）	11.40%（91.74%）	-1.31（24.31%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-2.96%（27.52%）	-2.96%（27.52%）	-14.24%（84.86%）	17.63%（89.91%）	-0.17（22.48%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	26.29%（48.17%）	26.29%（48.17%）	-12.68%（50.00%）	17.89%（59.63%）	1.47（52.75%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
工业金属	7.53	12.31	4.04	3.33
养殖业	8.65	4.93	0.0	0.43
电池环节	4.2	4.44	8.5	3.39
电子化学品	3.54	4.95	6.99	11.18
半导体设计	5.25	4.56	0.0	5.67
航空航天兵装	0.0	3.44	0.0	0.0
化学制品	0.0	6.7	7.4	12.0
显示面板	1.81	2.56	3.29	3.19
全国性银行	1.67	1.87	3.24	0.0
半导体制造	4.12	3.05	2.78	3.2
保险	3.22	3.9	3.93	1.31
整车	2.45	0.0	0.0	0.0
白色家电	0.0	0.0	0.0	0.0
工程机械	0.0	4.94	4.5	0.0
摩托及商用车	0.0	6.64	6.06	1.6

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300054.SZ	鼎龙股份	7.54	基础化工	连续重仓5期	-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58
603379.SH	三美股份	7.03	基础化工	连续重仓3期	-42.7	-26.22	21.38	5.87	53.79	31.17	19.47	10.53
601233.SH	桐昆股份	5.51	石油石化	连续重仓3期	0.65	11.57	15.52	1.28	318.29	151.13	26.78	17.03
600160.SH	巨化股份	4.96	基础化工	连续重仓3期	-44.45	-26.22	34.51	6.95	37.82	44.8	16.78	10.24
603225.SH	新凤鸣	4.65	石油石化	连续重仓3期	-17.3	11.57	30.53	1.59	45.15	81.06	22.34	12.12
603063.SH	禾望电气	4.33	电力设备及新能源		-56.61	-28.69	51.48	4.73	-15.85	26.96	12.38	8.71
300236.SZ	上海新阳	3.64	基础化工		-41.94	-26.22	116.68	8.84	52.17	19.56	29.55	19.59
688981.SH	中芯国际	3.2	电子	连续重仓7期	-34.45	-41.11	269.47	7.14	65.56	11.66	21.15	14.72
000100.SZ	TCL科技	3.19	电子	连续重仓3期	-23.2	-41.11	23.92	1.99	162.66	27.97	52.92	31.97
601138.SH	工业富联	3.03	计算机		-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
601899.SH	紫金矿业	2.87	有色金属		15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
300661.SZ	圣邦股份	2.84	电子		-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37
300308.SZ	中际旭创	2.8	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
000062.SZ	深圳华强	2.7	房地产		-32.26	-3.76	59.62	4.92	127.46
002080.SZ	中材科技	2.66	建材	连续重仓3期	-55.23	-31.46	76.93	7.66	42.15	70.44	46.75	22.46
688041.SH	海光信息	2.33	电子		-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
300750.SZ	宁德时代	1.87	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
301526.SZ	国际复材	1.75	建材		-55.33	-31.46	359.17	20.62	2633.58	3396.04	465.51	193.64
603766.SH	隆鑫通用	1.6	汽车	连续重仓3期	27.66	-8.77	15.2	2.84	-2.58	34.89	12.41	8.92
300502.SZ	新易盛	1.59	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	80.38	-18.23
交易收益		3.22
基础化工	25.04	-8.85	-35.34	-18.2
电子	12.8	-4.16	-32.49	-35.72
石油石化	10.16	-0.26	-2.6	14.36
电力设备及新能源	8.84	-3.82	-43.14	-21.5
建材	4.41	-1.93	-43.78	-25.34
通信	4.4	-1.71	-38.97	-33.35
有色金属	3.33	0.46	13.95	-8.41
计算机	3.03	-0.65	-21.39	-13.46
房地产	2.7	-0.89	-33.12	6.18
汽车	1.6	0.28	17.56	-5.86
非银行金融	1.31	0.17	12.62	-2.06
银行	1.29	0.29	22.08	16.76
机械	0.93	-0.33	-35.98	-19.0
农林牧渔	0.43	-0.02	-3.65	15.44
医药	0.09	-0.02	-25.32	8.34
国防军工	0.01	-0.01	-45.1	-18.84
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化