长盛量化红利混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：080005.OF 一级类型：全市场二级类型：量化基金基金经理：王宁、陈亘斯

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	1.04%（84.48%）	1.26%（84.48%）	-10.94%（96.20%）	12.68%（97.15%）	0.10（85.20%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	1.98%（86.08%）	66.58%（86.08%）	-0.07%（99.68%）	2.29%（100.00%）	29.10（99.68%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	0.00%（90.19%）	0.00%（90.19%）	-2.67%（98.10%）	9.12%（98.10%）	0.00（90.19%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	0.99%（92.41%）	3.99%（92.41%）	-3.58%（97.47%）	8.41%（98.42%）	0.47（93.67%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-3.09%（90.94%）	-6.10%（90.94%）	-9.87%（95.57%）	12.44%（96.52%）	-0.49（89.93%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	1.28%（80.83%）	1.28%（80.83%）	-10.94%（96.20%）	11.90%（97.47%）	0.11（84.21%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	4.95%（12.16%）	2.45%（12.16%）	-10.94%（96.84%）	11.10%（98.10%）	0.22（21.17%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	22.47%（38.29%）	7.04%（38.29%）	-10.94%（97.47%）	11.84%（95.89%）	0.59（84.57%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	25.11%（87.60%）	25.11%（87.60%）	-16.73%（39.04%）	18.50%（49.32%）	1.36（86.78%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-7.62%（93.84%）	-7.62%（93.84%）	-11.22%（93.98%）	14.73%（92.17%）	-0.52（91.10%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	3.50%（83.73%）	3.50%（83.73%）	-7.07%（94.51%）	8.50%（96.15%）	0.41（86.14%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	20.78%（93.41%）	20.78%（93.41%）	-7.77%（90.04%）	13.86%（92.21%）	1.50（100.00%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	0.98%（1.30%）	0.98%（1.30%）	-6.56%（85.20%）	9.50%（93.86%）	0.10（1.30%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
全国性银行	16.54	7.27	7.37	7.68
区域性银行	14.49	5.71	5.9	3.81
铁路公路	9.38	3.18	4.34	7.64
电力燃气	4.93	5.31	6.04	5.4
建筑	2.0	1.72	3.54	0.0
动力煤	3.72	0.0	0.0	0.94
白色家电	3.01	3.9	2.15	3.86
运营商	3.5	0.38	0.39	0.63
石油开采炼化	2.87	1.74	0.0	1.97
商贸	0.69	2.51	4.48	6.41
非白酒	2.03	3.17	1.01	0.0
食品	1.63	1.09	0.9	2.78
出版电视	1.17	1.12	2.58	0.0
环保综合	1.37	2.92	5.18	1.92
保险	1.61	1.49	0.16	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
000333.SZ	美的集团	3.86	家电	连续重仓7期	13.32	1.05	13.01	2.81	1.44	7.85	2.92	2.97
600023.SH	浙能电力	2.94	电力及公用事业	连续重仓3期	4.64	-1.23	9.53	0.91	-24.79	1.23	5.83	4.07
601872.SH	招商轮船	2.54	交通运输	连续重仓3期	-3.37	4.96	17.94	3.15	129.08	99.07	11.48	0.94
600885.SH	宏发股份	2.35	电力设备及新能源		-12.0	-28.69	29.16	4.25	11.34	17.15	14.24	9.44
000915.SZ	华特达因	2.25	医药	连续重仓3期	-8.1	3.57	14.32	2.23	-19.22	28.21	4.95	3.19
002709.SZ	天赐材料	2.16	基础化工		-46.78	-26.22	36.57	5.68	668.99	509.03	63.96	42.7
600989.SH	宝丰能源	2.13	基础化工		6.73	-26.22	11.86	3.04	75.54	16.64	5.02	3.72
000938.SZ	紫光股份	2.11	计算机		-9.98	-14.55	38.85	5.38	74.31	32.37	30.79	20.22
601169.SH	北京银行	2.09	银行	连续重仓9期	16.81	16.96	5.05	0.37	-19.48	2.49	1.92	1.45
601138.SH	工业富联	2.07	计算机	连续重仓3期	-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
603606.SH	东方电缆	2.04	电力设备及新能源		-14.07	-28.69	25.14	4.22	62.87	36.78	21.33	15.19
601857.SH	中国石油	1.97	石油石化		50.41	11.57	10.0	1.01	10.13	6.06	-0.75	0.85
002803.SZ	吉宏股份	1.85	商贸零售		-25.22	1.8	39.96	4.33	38.96	19.77	19.66	13.86
600015.SH	华夏银行	1.7	银行		1.78	16.96	3.75	0.32	-5.96	-3.12	0.82	1.71
601988.SH	中国银行	1.63	银行		23.7	16.96	7.51	0.67	5.15	2.16	2.52	1.82
601939.SH	建设银行	1.57	银行	连续重仓9期	19.73	16.96	7.37	0.71	3.92	2.52	2.5	1.97
601166.SH	兴业银行	1.57	银行	连续重仓5期	10.93	16.96	4.52	0.43	-2.38	2.7	1.66	1.4
605599.SH	菜百股份	1.52	商贸零售	连续重仓3期	-2.92	1.8	8.79	2.39	42.83	-8.07	8.7	5.65
688208.SH	道通科技	1.51	计算机		-0.78	-14.55	18.13	4.79	21.0	29.06	17.19	11.21
002558.SZ	巨人网络	1.32	传媒	连续重仓3期	-23.51	1.28	21.06	3.28	110.33	82.25	18.06	9.0

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.38	7.51
交易收益		0.34
银行	11.49	1.72	14.99	16.76
交通运输	7.64	1.97	25.81	9.37
电力及公用事业	7.32	0.55	7.5	2.94
基础化工	7.23	-0.36	-5.01	-18.2
商贸零售	6.43	-0.22	-3.45	8.23
医药	6.14	-0.1	-1.58	8.34
计算机	5.69	-0.35	-6.09	-13.46
电力设备及新能源	4.39	-0.41	-9.29	-21.5
家电	4.26	0.35	8.28	1.47
汽车	3.8	0.13	3.48	-5.86
纺织服装	3.34	0.72	21.63	3.31
煤炭	3.06	0.65	21.22	18.67
机械	2.51	0.01	0.23	-19.0
传媒	2.35	0.03	1.34	3.34
有色金属	2.19	0.38	17.43	-8.41
钢铁	2.03	0.25	12.13	-1.44
建材	1.99	0.19	9.32	-25.34
石油石化	1.97	0.73	36.84	14.36
通信	1.73	0.26	15.2	-33.35
农林牧渔	1.54	0.44	28.65	15.44
轻工制造	1.33	0.19	13.94	-1.11
食品饮料	1.25	-0.03	-2.16	6.18
非银行金融	1.07	0.23	21.74	-2.06
电子	0.83	-0.24	-28.87	-35.72
消费者服务	0.49	0.03	5.8	10.09
房地产	0.29	0.05	15.94	6.18
建筑	0.0	0.0	14.93	-0.95

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化