南方智汇量化选股混合A - 基金分析报告

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD			-14.49%（86.71%）	13.22%（94.30%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-2.07%（66.46%）	-41.92%（66.46%）	-4.51%（67.41%）	25.09%（69.62%）	-1.67（39.24%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-7.05%（64.87%）	-57.37%（64.87%）	-9.37%（68.35%）	20.45%（72.47%）	-2.81（11.08%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-6.82%（60.76%）	-24.36%（60.76%）	-14.49%（65.19%）	17.42%（74.05%）	-1.40（42.41%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-8.71%（79.19%）	-16.72%（79.19%）	-14.49%（78.80%）	13.54%（92.09%）	-1.24（50.00%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年			-14.49%（86.71%）	13.22%（89.56%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年			-14.49%（88.29%）	13.22%（87.97%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年			-14.49%（90.51%）	13.22%（91.46%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y
2023-12-29	2024-12-31	2024Y
2024-12-31	2025-12-31	2025Y

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设计	0.0	0.0	0.0	3.59
PCB	0.0	0.0	0.0	1.57
消费电子	0.0	0.0	0.0	1.26
汽车智能化	0.0	0.0	0.0	0.74
显示面板	0.0	0.0	0.0	0.68
电子化学品	0.0	0.0	0.0	0.67
被动元件	0.0	0.0	0.0	0.63
电池环节	0.0	0.0	0.0	0.63
半导体材料	0.0	0.0	0.0	0.58
医疗器械	0.0	0.0	0.0	0.55
光通信	0.0	0.0	0.0	0.54
教育营销	0.0	0.0	0.0	0.53
光伏	0.0	0.0	0.0	0.52
半导体封测	0.0	0.0	0.0	0.49
区域性银行	0.0	0.0	0.0	0.49

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688008.SH	澜起科技	0.51	电子	-41.74	-41.11	148.09	18.17	55.43	24.94	26.42	21.83
301536.SZ	星宸科技	0.51	电子	-11.64	-41.11	113.7	17.52	326.38	72.98	41.26	28.2
002463.SZ	沪电股份	0.49	电子	-29.93	-41.11	68.35	18.58	61.8	46.73	49.28	34.55
603986.SH	兆易创新	0.47	电子	-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300316.SZ	晶盛机电	0.42	机械	-45.33	-22.85	190.88	4.65	-54.58	41.8	11.99	8.81
002422.SZ	科伦药业	0.42	医药	11.32	3.57	39.0	2.58	-14.39	8.43	8.83	7.64
300661.SZ	圣邦股份	0.42	电子	-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37
002384.SZ	东山精密	0.38	电子	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
688301.SH	奕瑞科技	0.3	医药	-37.67	3.57	53.53	6.11	46.48	19.79	22.87	16.03
300567.SZ	精测电子	0.29	机械	-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
000021.SZ	深科技	0.27	电子	-54.58	-41.11	84.4	7.77	20.11	30.01	22.62	14.07
002409.SZ	雅克科技	0.27	电子	-57.81	-41.11	106.13	13.43	18.7	33.34	16.81	12.46
688396.SH	华润微	0.25	电子	-45.63	-41.11	142.8	5.61	27.19	20.89	20.75	14.84
600460.SH	士兰微	0.25	电子	-51.8	-41.11	198.24	7.46	27.49	40.69	29.65	18.38
688082.SH	盛美上海	0.25	电子	-45.38	-41.11	166.27	15.15	20.15	11.45	11.92	8.72
002841.SZ	视源股份	0.24	消费者服务	33.29	2.56	21.98	1.84	144.57	17.93	5.76	10.85
688385.SH	复旦微电	0.24	电子	-24.13	-41.11	240.21	9.35	112.35	80.06	16.2	29.06
300136.SZ	信维通信	0.24	通信	-61.77	-42.7	156.75	14.47	12.35	50.74	31.08	26.82
300623.SZ	捷捷微电	0.23	电子	-36.3	-41.11	80.48	6.23	4.28	44.66	23.04	15.17
300054.SZ	鼎龙股份	0.23	基础化工	-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	22.1	-2.74
交易收益		1.93
电子	10.75	-3.43	-31.96	-35.72
机械	2.29	-0.56	-24.43	-19.0
基础化工	1.19	-0.31	-25.72	-18.2
医药	1.12	-0.09	-8.01	8.34
通信	0.95	-0.37	-38.95	-33.35
计算机	0.82	-0.03	-4.03	-13.46
有色金属	0.68	0.03	4.72	-8.41
汽车	0.67	-0.07	-9.81	-5.86
电力设备及新能源	0.61	-0.17	-28.46	-21.5
银行	0.49	0.06	13.29	16.76
传媒	0.48	0.08	15.9	3.34
电力及公用事业	0.29	0.04	12.23	2.94
非银行金融	0.28	-0.02	-8.94	-2.06
家电	0.27	0.01	2.62	1.47
消费者服务	0.24	0.08	34.52	10.09
轻工制造	0.17	0.02	12.91	-1.11
建筑	0.15	0.0	3.09	-0.95
商贸零售	0.13	0.02	15.32	8.23
钢铁	0.1	0.01	5.53	-1.44
国防军工	0.1	-0.02	-18.25	-18.84
交通运输	0.1	0.02	22.05	9.37
食品饮料	0.09	0.01	10.88	6.18
房地产	0.07	0.01	12.49	6.18
纺织服装	0.03	0.0	4.55	3.31
石油石化	0.03	0.01	36.84	14.36