兴华景睿混合发起A - 基金分析报告

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD			-25.23%（52.53%）	22.35%（62.66%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-3.96%（44.30%）	-65.05%（44.30%）	-6.40%（53.80%）	32.56%（56.96%）	-2.00（11.71%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-8.86%（52.85%）	-66.14%（52.85%）	-11.70%（55.70%）	26.42%（58.54%）	-2.50（21.52%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-5.74%（64.56%）	-20.84%（64.56%）	-14.09%（69.30%）	20.58%（66.46%）	-1.01（63.29%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-21.18%（39.26%）	-38.00%（39.26%）	-23.18%（56.65%）	23.05%（64.24%）	-1.65（9.73%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年			-25.23%（52.53%）	22.35%（57.59%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年			-25.23%（52.53%）	22.35%（44.62%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年			-25.23%（58.54%）	22.35%（49.37%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y
2023-12-29	2024-12-31	2024Y
2024-12-31	2025-12-31	2025Y

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
商贸	0.0	0.0	0.0	8.65
家居&服饰	0.0	0.0	0.0	7.93
食品	0.0	0.0	0.0	6.63
轨交设备	0.0	0.0	0.0	4.87
通用设备	0.0	0.0	0.0	4.68
种业林业	0.0	0.0	0.0	4.32
农化工	0.0	0.0	0.0	4.08
养殖业	0.0	0.0	0.0	3.85
药店流通	0.0	0.0	0.0	3.39
汽车智能化	0.0	0.0	0.0	3.29
环保综合	0.0	0.0	0.0	3.07
非住宅地产	0.0	0.0	0.0	2.79
建筑	0.0	0.0	0.0	2.79
印刷造纸	0.0	0.0	0.0	2.69
工业金属	0.0	0.0	0.0	2.43

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300371.SZ	汇中股份	2.39	机械	-3.17	-22.85	29.58	1.7	-48.65
300662.SZ	科锐国际	2.34	消费者服务	11.19	2.56	9.61	1.45	37.72	9.38	12.18	9.07
002972.SZ	科安达	2.32	机械	-33.13	-22.85	51.91	3.92	-1.07
300511.SZ	雪榕生物	2.31	农林牧渔	-14.12	11.05	16.47	1.81	126.08
002818.SZ	富森美	2.3	商贸零售	12.25	1.8	9.78	1.35	28.78	-16.76	-15.64	1.96
002582.SZ	好想你	2.28	食品饮料	7.93	7.5	1.95	0.78	3034.1	-2222.28	-324.41	1.48
002053.SZ	云南能投	2.27	基础化工	-8.65	-26.22	40.9	1.21	-44.4	112.13	14.19	5.94
002154.SZ	报喜鸟	2.26	纺织服装	3.93	-1.91	12.73	1.12	25.17	10.45	9.38	6.6
002133.SZ	广宇集团	2.15	房地产	12.55	-3.76	25.6	0.64	91.64
000061.SZ	农产品	2.14	农林牧渔	-0.71	11.05	25.67	1.3	20.82	-1.23	2.63	3.69
002772.SZ	众兴菌业	2.02	农林牧渔	-15.61	11.05	9.47	1.21	172.6	-20.61	6.99	6.48
002454.SZ	松芝股份	2.01	汽车	-0.63	-8.77	18.63	1.06	22.97
002727.SZ	一心堂	2.0	医药	34.81	3.57	20.12	0.76	230.5	188.68	33.6	22.58
603102.SH	百合股份	1.88	食品饮料	13.18	7.5	16.54	1.2	-7.48	1.85	6.06	4.83
300184.SZ	力源信息	1.74	电子	-38.23	-41.11	74.98	4.82	173.36	228.94	119.26	68.86
600681.SH	百川能源	1.73	电力及公用事业	4.89	-1.23	17.67	1.2	-38.99
605138.SH	盛泰集团	1.68	纺织服装	1.81	-1.91	17.49	1.24	205.57	109.74	-101.24	11.69
603817.SH	海峡环保	1.63	电力及公用事业	7.44	-1.23	12.43	0.89	17.86
301355.SZ	南王科技	1.47	轻工制造	15.03	-7.89		1.29	-334.99
000421.SZ	南京公用	1.44	电力及公用事业	8.06	-1.23	32.54	1.02	4.59

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.31	9.33
交易收益		-0.82
机械	11.8	-0.84	-7.13	-19.0
基础化工	10.11	0.91	8.98	-18.2
纺织服装	9.31	1.19	12.81	3.31
农林牧渔	9.14	1.44	15.8	15.44
医药	7.5	1.51	20.08	8.34
食品饮料	6.45	0.92	14.22	6.18
汽车	5.85	0.71	12.1	-5.86
商贸零售	5.13	0.85	16.54	8.23
房地产	4.95	1.17	23.58	6.18
电力及公用事业	4.8	0.69	14.3	2.94
电子	2.85	-1.17	-40.96	-35.72
建筑	2.79	0.52	18.8	-0.95
轻工制造	2.69	0.5	18.59	-1.11
有色金属	2.43	0.56	22.96	-8.41
消费者服务	2.34	0.68	29.03	10.09
建材	1.41	0.14	9.7	-25.34
交通运输	1.4	0.18	13.1	9.37
综合	1.38	0.2	14.62	5.25