华夏量化选股股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：024804.OF 一级类型：全市场二级类型：量化基金基金经理：金安达

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	3.61%（91.34%）	4.39%（91.34%）	-34.07%（14.87%）	33.52%（7.59%）	0.13（86.28%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-5.83%（20.57%）	-79.05%（20.57%）	-8.49%（24.68%）	45.96%（21.20%）	-1.72（35.76%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-18.31%（4.75%）	-90.55%（4.75%）	-20.61%（6.96%）	38.76%（13.61%）	-2.34（33.54%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-21.17%（5.38%）	-60.94%（5.38%）	-30.16%（6.65%）	34.10%（8.86%）	-1.79（19.30%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-21.29%（37.92%）	-38.17%（37.92%）	-34.07%（13.61%）	36.13%（9.18%）	-1.06（68.12%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	3.18%（88.72%）	3.18%（88.72%）	-34.07%（14.87%）	31.15%（7.91%）	0.10（83.46%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年			-34.07%（15.19%）	28.88%（10.13%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年			-34.07%（18.35%）	28.88%（12.03%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y
2023-12-29	2024-12-31	2024Y
2024-12-31	2025-12-31	2025Y			-12.47%（39.71%）	17.46%（42.60%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
PCB	0.62	12.78	13.93	12.31
电池环节	5.8	6.76	4.63	9.47
工业金属	4.69	2.76	4.82	7.25
光通信	3.12	0.78	4.19	9.44
通用设备	1.9	6.82	7.58	2.5
全国性银行	3.47	0.0	0.0	0.0
半导体设计	4.19	2.69	2.99	1.18
券商	1.75	0.0	0.0	2.9
创新药	3.94	2.1	2.5	1.3
香港互联网	3.74	3.22	1.59	0.31
半导体设备	0.21	3.98	1.89	3.81
汽车智能化	2.02	1.61	1.79	1.56
商贸	0.0	3.82	5.02	0.83
电子化学品	1.6	3.8	4.22	0.0
消费电子	0.75	2.63	2.93	2.46

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300502.SZ	新易盛	4.85	通信	连续重仓2期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
300308.SZ	中际旭创	4.47	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
002916.SZ	深南电路	3.35	电子		-38.2	-41.11	85.82	18.95	85.18	73.72	49.34	33.9
601899.SH	紫金矿业	3.23	有色金属	连续重仓2期	15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
002463.SZ	沪电股份	3.21	电子	连续重仓3期	-29.93	-41.11	68.35	18.58	61.8	46.73	49.28	34.55
601211.SH	国泰海通	2.9	非银行金融		-10.17	-4.53	14.61	1.0	36.16	8.22	4.33	5.05
600150.SH	中国船舶	2.77	机械		6.46	-22.85	22.01	1.7	172.44	115.64	51.33	28.8
300857.SZ	协创数据	2.19	电子		-42.68	-41.11	95.29	32.49	235.58	261.37	153.85	69.34
300604.SZ	长川科技	2.17	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
000408.SZ	藏格矿业	2.07	基础化工		0.85	-26.22	23.24	7.11	84.56	79.35	25.29	15.32
688183.SH	生益电子	1.94	电子	连续重仓3期	-34.08	-41.11	64.56	19.6	167.92	99.45	72.78	43.13
002709.SZ	天赐材料	1.7	基础化工		-46.78	-26.22	36.57	5.68	668.99	509.03	63.96	42.7
600183.SH	生益科技	1.66	电子	连续重仓3期	-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
688002.SH	睿创微纳	1.64	电子	连续重仓3期	-0.54	-41.11	49.88	10.02	192.25	83.29	49.6	33.75
603061.SH	金海通	1.64	电子	连续重仓3期	-46.69	-41.11	187.23	25.93	136.65	159.49	80.34	61.25
600549.SH	厦门钨业	1.54	有色金属		-57.01	-16.73	44.71	7.66	110.32	70.09	27.02	20.41
301200.SZ	大族数控	1.39	电子		-53.91	-41.11	171.16	16.02	260.34	117.44	93.21	57.44
300390.SZ	天华新能	1.31	基础化工		-58.72	-26.22	56.79	6.29	2048.74	1396.95	245.35	96.77
688578.SH	艾力斯	1.3	医药	连续重仓3期	-18.86	3.57	20.35	6.58	46.78	10.12	11.5	7.78
605376.SH	博迁新材	1.29	有色金属		-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.02	-16.97
交易收益		-0.24
电子	28.39	-8.07	-28.42	-35.72
基础化工	12.08	-2.4	-19.86	-18.2
有色金属	11.92	0.49	4.15	-8.41
通信	9.33	-3.64	-38.98	-33.35
机械	8.55	-1.17	-13.73	-19.0
医药	3.06	-0.33	-10.8	8.34
非银行金融	2.9	-0.22	-7.64	-2.06
电力设备及新能源	2.75	-1.02	-36.97	-21.5
汽车	2.3	-0.48	-20.89	-5.86
石油石化	1.44	-0.01	-0.46	14.36
农林牧渔	1.38	-0.08	-6.15	15.44
传媒	1.28	-0.18	-14.44	3.34
计算机	1.27	-0.26	-20.65	-13.46
电力及公用事业	0.89	-0.11	-12.9	2.94
国防军工	0.89	0.1	11.29	-18.84
香港周期	0.87	0.5	57.27	14.99
商贸零售	0.83	0.01	1.14	8.23
香港医药	0.7	0.16	23.0	12.97
轻工制造	0.69	-0.11	-15.38	-1.11
香港科技	0.31	0.05	15.24	-19.21
纺织服装	0.2	0.05	23.83	3.31
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化