万家新机遇同享混合A - 基金分析报告

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-11.24%（49.41%）	-13.42%（49.41%）	-45.94%（6.67%）	40.19%（7.25%）	-0.33（70.00%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-0.75%（40.59%）	-17.72%（40.59%）	-3.15%（53.92%）	17.21%（76.27%）	-1.03（33.79%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-9.46%（30.78%）	-68.63%（30.78%）	-11.65%（39.22%）	17.70%（77.84%）	-3.88（1.38%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-14.45%（29.41%）	-46.02%（29.41%）	-23.03%（30.39%）	19.92%（58.04%）	-2.31（6.08%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-18.65%（46.47%）	-33.94%（46.47%）	-45.94%（6.47%）	48.14%（4.90%）	-0.71（84.12%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-8.36%（64.71%）	-8.36%（64.71%）	-45.94%（7.06%）	37.33%（7.84%）	-0.22（75.49%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年			-45.94%（7.84%）	34.15%（4.71%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年			-45.94%（8.04%）	34.15%（3.73%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y
2023-12-29	2024-12-31	2024Y
2024-12-31	2025-12-31	2025Y			-10.86%（81.18%）	21.47%（37.25%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	19.2	14.48	15.17	14.42
香港食品	9.77	10.21	9.0	0.0
游戏影视	2.31	8.28	5.93	0.0
养殖业	0.8	9.33	4.13	0.0
香港电子	4.24	0.0	0.0	8.94
半导体设计	5.19	0.0	0.0	7.94
香港创新药	6.54	5.22	0.0	0.0
PCB	4.88	1.47	1.99	2.31
工业金属	0.0	3.72	6.17	0.0
被动元件	0.0	0.0	0.0	9.67
储能	1.37	3.91	3.42	0.0
电池环节	4.8	0.0	0.0	3.44
香港家电家居	3.86	3.86	0.0	0.0
香港机械	0.0	0.0	5.58	0.86
消费电子	2.16	0.0	0.0	4.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	7.52	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688808.SH		7.45	机械		-28.81	-22.85	872.63	81.29
300502.SZ	新易盛	5.98	通信	连续重仓4期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
1888.HK	建滔积层板	5.91	香港科技		-61.98	-28.38	127.95	19.12
603011.SH	合锻智能	3.85	机械		-43.32	-22.85		8.77	-224.29	352.37	15.76	8.5
688260.SH	昀冢科技	3.85	电子		-46.67	-41.11		107.0	7.61	55.72	28.53	17.11
2513.HK	智谱	3.61	香港科技		-76.28	-28.38	-180.34	-104.7
301526.SZ	国际复材	3.4	建材		-55.33	-31.46	359.17	20.62	2633.58	3396.04	465.51	193.64
605376.SH	博迁新材	3.32	有色金属		-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34
688766.SH	普冉股份	3.31	电子		-61.4	-41.11	258.98	42.18	403.91	733.63	201.32	67.81
300408.SZ	三环集团	3.25	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
000636.SZ	风华高科	3.22	电子		-44.34	-41.11	271.99	6.7	36.99	127.79	55.18	18.42
0148.HK	建滔集团	3.03	香港科技		-60.73	-28.38	30.05	2.05
002859.SZ	洁美科技	2.78	电子		-55.18	-41.11	201.94	15.62	44.42	92.13	40.55	33.6
300136.SZ	信维通信	2.77	通信		-61.77	-42.7	156.75	14.47	12.35	50.74	31.08	26.82
301511.SZ	德福科技	2.74	电子		-49.76	-41.11	375.38	22.14	434.04	455.32	255.84	138.04
688359.SH	三孚新科	2.14	基础化工		-59.71	-26.22		31.19	50.39	488.94	86.57	60.96
688123.SH	聚辰股份	1.99	电子		-39.43	-41.11	114.54	13.08	94.0	15.53	8.35	24.67
0179.HK	德昌电机控股	1.87	香港制造		-28.01	-21.31	11.45	0.82
688630.SH	芯碁微装	1.6	电子		-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.7	-37.32
交易收益		0.98
电子	35.37	-14.72	-41.63	-35.72
通信	17.19	-7.36	-42.81	-33.35
香港科技	12.82	-7.18	-56.0	-19.21
机械	12.13	-2.56	-21.13	-19.0
建材	4.34	-1.96	-45.08	-25.34
有色金属	3.32	-2.04	-61.42	-8.41
基础化工	3.32	-1.7	-51.11	-18.2
香港制造	2.73	-0.24	-8.77	-10.27
香港周期	0.93	-0.39	-41.95	14.99
医药	0.54	-0.15	-27.72	8.34