博时卓越成长混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：020364.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡基金经理：魏立

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-20.53%（13.37%）	-24.26%（13.37%）	-28.07%（52.05%）	27.51%（37.97%）	-0.88（13.01%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-1.33%（57.22%）	-29.47%（57.22%）	-4.01%（66.84%）	33.58%（43.14%）	-0.88（60.36%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-8.33%（48.66%）	-63.74%（48.66%）	-10.82%（54.90%）	29.80%（36.90%）	-2.14（47.68%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-7.32%（76.65%）	-25.94%（76.65%）	-18.54%（61.68%）	27.50%（30.12%）	-0.94（85.92%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-22.61%（42.07%）	-40.23%（42.07%）	-28.07%（50.45%）	32.41%（29.95%）	-1.24（56.51%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-20.56%（11.23%）	-20.56%（11.23%）	-28.07%（52.05%）	25.29%（41.89%）	-0.81（10.87%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-5.18%（8.42%）	-2.63%（8.42%）	-28.07%（52.58%）	21.15%（57.40%）	-0.12（8.42%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年			-28.07%（57.75%）	19.81%（76.29%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y
2023-12-29	2024-12-31	2024Y			-8.70%（97.62%）	16.39%（95.06%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	15.51%（8.04%）	15.51%（8.04%）	-7.89%（97.68%）	14.15%（93.94%）	1.10（17.37%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
航空航天兵装	5.65	10.6	2.2	0.0
券商	7.75	5.93	2.14	0.0
保险	5.58	6.77	4.36	0.0
通用设备	4.49	6.99	0.0	1.1
电力燃气	4.64	3.94	0.0	0.0
半导体设计	2.5	0.0	0.75	3.41
非住宅地产	6.59	0.0	0.0	0.0
贵金属	5.54	4.02	6.61	1.49
行业应用软件	4.65	7.72	0.0	0.0
光通信	0.0	0.0	4.4	13.58
自动化设备	2.13	0.0	0.0	4.13
风电	4.62	5.46	4.52	0.0
香港公用	0.0	0.0	4.32	0.0
整车	3.67	0.0	0.0	0.0
白酒	2.02	3.87	3.32	1.7

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300475.SZ	香农芯创	4.35	电子		-61.76	-41.11	75.93	28.55	1416.88	1822.44	158.14	91.25
000725.SZ	京东方A	4.09	电子		-43.2	-41.11	54.04	2.4	25.0	9.53	24.43	18.29
603083.SH	剑桥科技	3.57	通信		-37.83	-42.7	267.87	10.23	126.57	618.03	309.76	150.66
603005.SH	晶方科技	3.48	电子		-56.65	-41.11	95.03	7.67	9.73	59.02	32.7	20.38
688593.SH	新相微	3.41	电子		-27.19	-41.11	1457.47	11.51	-44.76	28.15	41.13	37.45
300502.SZ	新易盛	3.15	通信	连续重仓2期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
600176.SH	中国巨石	3.12	建材		-54.42	-31.46	76.33	9.25	42.93	97.44	50.59	13.55
0826.HK	天工国际	2.55	香港周期		-28.73	7.48	21.83	1.18
688813.SH		2.5	机械		-53.61	-22.85	190.97	18.76	-7.98	65.92	18.67	14.27
600105.SH	永鼎股份	2.41	通信		-58.59	-42.7	960.69	29.93	20.06	201.31	140.26	46.81
300308.SZ	中际旭创	2.37	通信	连续重仓2期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
603259.SH	药明康德	2.3	医药		16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
688307.SH	中润光学	2.26	电子		-55.0	-41.11	146.88	11.26	38.55	142.08	52.14	34.03
601899.SH	紫金矿业	2.24	有色金属		15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
002463.SZ	沪电股份	2.21	电子		-29.93	-41.11	68.35	18.58	61.8	46.73	49.28	34.55
688025.SH	杰普特	2.2	机械		-31.06	-22.85	131.23	19.26	118.91	70.09	72.47	45.56
2162.HK	康诺亚-B	2.15	香港医药		15.41	5.47	-36.53	6.88
600487.SH	亨通光电	2.07	通信		-52.15	-42.7	83.52	8.5	51.0	126.52	29.56	15.39
688231.SH	隆达股份	2.06	国防军工		-38.29	-18.55	126.13	4.21	75.15	71.17	55.76	40.93
300576.SZ	容大感光	2.02	基础化工		-53.46	-26.22	187.35	12.0	-23.83

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	90.36	-19.41
交易收益		1.0
电子	22.58	-9.24	-40.92	-35.72
通信	13.58	-5.34	-39.32	-33.35
机械	13.15	-2.99	-22.71	-19.0
基础化工	7.01	-1.9	-27.15	-18.2
有色金属	5.31	1.37	25.79	-8.41
电力设备及新能源	4.62	-1.48	-31.95	-21.5
建材	3.12	-1.47	-47.08	-25.34
香港周期	2.55	-0.49	-19.15	14.99
医药	2.3	0.62	27.15	8.34
香港医药	2.15	0.23	10.67	12.97
国防军工	2.06	-0.43	-21.05	-18.84
交通运输	1.88	0.52	27.59	9.37
农林牧渔	1.73	0.36	20.94	15.44
石油石化	1.73	0.11	6.6	14.36
汽车	1.72	-0.16	-9.2	-5.86
食品饮料	1.7	-0.02	-1.32	6.18
香港制造	1.65	-0.37	-22.4	-10.27
电力及公用事业	1.51	0.26	17.32	2.94

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化