嘉实产业精选混合A - 基金分析报告

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-15.68%（32.32%）	-18.64%（32.32%）	-57.37%（15.07%）	53.99%（17.10%）	-0.35（35.65%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-21.13%（9.28%）	-99.79%（9.28%）	-21.85%（12.75%）	93.74%（14.64%）	-1.06（62.65%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-34.52%（8.41%）	-99.28%（8.41%）	-35.11%（10.87%）	69.87%（14.06%）	-1.42（69.96%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-36.96%（9.71%）	-83.85%（9.71%）	-45.76%（14.93%）	56.83%（13.19%）	-1.48（48.99%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-43.88%（15.22%）	-68.66%（15.22%）	-57.37%（14.64%）	62.39%（15.65%）	-1.10（34.49%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-12.45%（34.49%）	-12.45%（34.49%）	-57.37%（15.07%）	50.72%（18.41%）	-0.25（39.71%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	33.94%（41.19%）	15.73%（41.19%）	-57.37%（15.07%）	40.63%（37.97%）	0.39（38.51%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年			-57.37%（15.07%）	38.56%（35.36%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y
2023-12-29	2024-12-31	2024Y			-8.08%（97.34%）	14.83%（97.34%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	60.03%（66.17%）	60.03%（66.17%）	-16.19%（86.67%）	28.80%（66.96%）	2.08（74.89%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	12.36	25.19	33.95	32.48
PCB	4.87	12.59	14.89	7.82
半导体设计	12.17	18.33	14.81	13.6
工业金属	7.5	4.58	2.22	1.52
香港电子	0.0	0.0	2.26	6.32
电池环节	0.29	0.0	0.0	1.09
消费电子	4.3	4.37	4.91	0.84
游戏影视	10.1	1.24	0.4	0.0
香港硬件	0.0	0.0	1.34	3.79
服务器	5.05	7.4	2.59	5.31
贵金属	6.39	0.0	0.0	0.0
通信设备	0.0	1.38	1.55	1.86
自动化设备	0.63	1.76	1.99	2.67
计算机设备	3.64	4.18	0.0	3.11
半导体设备	0.0	1.57	1.77	0.34

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300502.SZ	新易盛	7.68	通信	连续重仓5期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
300308.SZ	中际旭创	7.55	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
1347.HK	华虹宏力	5.32	香港科技	连续重仓2期	-68.66	-28.38	665.5	7.27
603019.SH	中科曙光	4.85	计算机	连续重仓4期	-27.16	-14.55	70.75	7.13	16.49	27.78	18.1	14.07
688041.SH	海光信息	4.8	电子	连续重仓4期	-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
688498.SH	源杰科技	4.56	电子	连续重仓2期	-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
300394.SZ	天孚通信	4.1	通信	连续重仓5期	-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53
002384.SZ	东山精密	3.98	电子	连续重仓8期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
688313.SH	仕佳光子	3.96	通信		-38.26	-42.7	211.18	54.8	74.45	111.31	80.3	57.12
6869.HK	长飞光纤光缆	3.79	香港科技	连续重仓2期	-55.68	-28.38	162.99	13.83
600487.SH	亨通光电	3.36	通信	连续重仓2期	-52.15	-42.7	83.52	8.5	51.0	126.52	29.56	15.39
601138.SH	工业富联	3.11	计算机		-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
002938.SZ	鹏鼎控股	2.68	电子	连续重仓3期	-32.94	-41.11	65.78	7.56	-6.9	36.1	28.52	19.85
600105.SH	永鼎股份	2.44	通信	连续重仓2期	-58.59	-42.7	960.69	29.93	20.06	201.31	140.26	46.81
688141.SH	杰华特	2.22	电子		-50.89	-41.11		55.38	-67.78	89.06	48.03	30.2
688630.SH	芯碁微装	2.18	电子		-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56
920045.BJ		2.08			-4.99		130.27	37.09
688536.SH	思瑞浦	2.02	电子		-26.43	-41.11	191.27	7.93	729.92	304.44	145.21	82.69
002281.SZ	光迅科技	1.98	通信	连续重仓3期	-49.94	-42.7	205.23	15.38	40.03	66.81	75.67	36.26
001267.SZ	汇绿生态	1.57	通信		-51.47	-42.7	505.38	26.38	-13.58	187.34	56.78	30.75

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.59	-33.42
交易收益		0.01
通信	35.43	-13.48	-38.04	-33.35
电子	27.61	-10.13	-36.67	-35.72
香港科技	10.11	-4.61	-45.58	-19.21
计算机	8.42	-2.14	-25.44	-13.46
机械	5.77	-1.4	-24.22	-19.0
基础化工	1.59	-0.63	-39.78	-18.2
有色金属	1.52	-0.71	-46.45	-8.41
电力设备及新能源	0.91	-0.35	-38.5	-21.5
汽车	0.23	0.01	4.36	-5.86