汇添富新能源精选混合发起式A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：017876.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：刘昇

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	15.15%（98.62%）	18.60%（98.62%）	-27.61%（86.51%）	26.35%（82.70%）	0.71（98.96%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	3.18%（81.31%）	125.94%（81.31%）	-0.88%（98.62%）	9.89%（98.96%）	12.73（98.27%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-0.59%（82.35%）	-6.67%（82.35%）	-5.74%（95.16%）	14.11%（98.27%）	-0.47（80.97%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-9.23%（69.55%）	-31.80%（69.55%）	-14.38%（91.35%）	11.54%（98.96%）	-2.76（1.38%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-4.41%（99.31%）	-8.67%（99.31%）	-27.61%（85.12%）	27.22%（82.70%）	-0.32（98.62%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	20.77%（98.27%）	20.77%（98.27%）	-27.61%（86.51%）	26.61%（80.62%）	0.78（98.62%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	57.34%（93.95%）	25.43%（93.95%）	-27.61%（87.20%）	25.52%（77.16%）	1.00（97.86%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	50.55%（91.08%）	14.71%（91.08%）	-27.61%（90.31%）	25.18%（80.28%）	0.58（95.17%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y			-24.45%（64.84%）	19.02%（40.29%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-12.24%（9.89%）	-12.24%（9.89%）	-18.73%（72.60%）	24.80%（76.51%）	-0.49（6.59%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	50.71%（73.67%）	50.71%（73.67%）	-14.93%（74.74%）	25.25%（54.67%）	2.01（80.43%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电池环节	28.46	19.75	18.75	14.35
电网设备	21.88	22.17	18.72	7.25
储能	11.09	4.77	8.44	7.01
光伏	8.76	0.22	0.19	0.08
环保综合	0.07	0.06	0.21	0.09
被动元件	0.14	1.78	1.61	18.42
香港公用	0.0	0.12	7.16	0.14
香港电子	0.95	0.13	1.97	4.44
汽车智能化	2.15	0.14	0.13	0.18
能源设备服务	0.0	8.01	4.0	5.35
香港互联网	2.99	0.2	0.0	0.0
通用设备	1.73	2.69	2.42	2.48
底盘轮胎及装饰	0.74	2.06	1.86	0.05
化学制品	0.27	1.7	4.07	0.18
香港汽车	2.03	0.06	0.8	0.01

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300750.SZ	宁德时代	10.09	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
002484.SZ	江海股份	8.21	电子		-63.11	-41.11	130.45	14.39	5.06	30.54	19.04	15.25
300274.SZ	阳光电源	6.84	电力设备及新能源	连续重仓9期	-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
002353.SZ	杰瑞股份	5.35	机械	连续重仓3期	-39.78	-22.85	55.7	6.85	-5.2	30.96	52.7	24.18
002851.SZ	麦格米特	4.01	电力设备及新能源		-44.19	-28.69	634.94	10.84	-24.02	187.16	94.03	57.58
300408.SZ	三环集团	3.94	电子	连续重仓3期	-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
600563.SH	法拉电子	3.67	电子		-44.98	-41.11	35.91	7.43	6.94	14.92	10.44	7.61
002080.SZ	中材科技	3.26	建材		-55.23	-31.46	76.93	7.66	42.15	70.44	46.75	22.46
600522.SH	中天科技	2.84	通信		-53.69	-42.7	64.85	5.45	26.36	95.31	25.75	11.73
002028.SZ	思源电气	2.74	电力设备及新能源	连续重仓9期	-36.48	-28.69	41.6	8.4	35.3	34.85	27.91	21.25
1347.HK	华虹宏力	2.33	香港科技		-68.66	-28.38	665.5	7.27
000333.SZ	美的集团	2.11	家电		13.32	1.05	13.01	2.81	1.44	7.85	2.92	2.97
002245.SZ	蔚蓝锂芯	2.03	电力设备及新能源		-36.93	-28.69	41.78	4.14	35.93	57.98	40.04	21.72
300568.SZ	星源材质	2.02	基础化工		-32.05	-26.22	1478.4	2.58	-37.01	257.51	83.02	38.86
601208.SH	东材科技	1.93	基础化工		-44.65	-26.22	187.99	11.75	92.32	156.21	83.03	54.36
002008.SZ	大族激光	1.88	机械		-58.77	-22.85	111.97	7.55	107.86	75.34	58.66	35.45
0981.HK	中芯国际	1.87	香港科技	连续重仓2期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
600183.SH	生益科技	1.82	电子		-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
688610.SH	埃科光电	1.78	电子		-58.67	-41.11	228.03	11.54	170.36	119.95	89.63	60.45
300054.SZ	鼎龙股份	1.76	基础化工		-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	82.04	-21.71
交易收益		8.1
电力设备及新能源	26.77	-8.7	-32.51	-21.5
电子	24.68	-10.65	-43.18	-35.72
基础化工	8.01	-2.6	-32.44	-18.2
机械	8.0	-2.81	-35.09	-19.0
香港科技	4.44	-2.08	-46.94	-19.21
建材	3.48	-1.48	-42.68	-25.34
通信	3.02	-1.49	-49.45	-33.35
家电	2.16	0.2	9.05	1.47
有色金属	0.45	-0.09	-19.58	-8.41
汽车	0.33	-0.06	-18.49	-5.86
计算机	0.22	-0.07	-32.4	-13.46
香港周期	0.21	0.06	30.01	14.99
电力及公用事业	0.1	-0.01	-7.68	2.94
国防军工	0.06	-0.01	-24.01	-18.84
医药	0.05	-0.0	-10.07	8.34
钢铁	0.04	0.0	10.55	-1.44
香港制造	0.03	-0.0	-17.5	-10.27
香港消费	0.02	0.0	7.16	3.32
轻工制造	0.01	0.0	11.96	-1.11
香港金地	0.0	0.0	8.25	11.72

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化