嘉实低碳精选混合发起式A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：017036.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：宋阳

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-25.96%（30.45%）	-30.48%（30.45%）	-46.90%（23.88%）	28.19%（77.85%）	-1.08（18.69%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	3.07%（79.93%）	119.48%（79.93%）	-5.03%（67.13%）	32.58%（74.74%）	3.67（79.93%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-6.48%（59.86%）	-54.23%（59.86%）	-13.83%（47.40%）	30.65%（69.90%）	-1.77（42.21%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-17.15%（35.99%）	-52.45%（35.99%）	-28.03%（39.45%）	23.65%（79.93%）	-2.22（8.65%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-41.79%（14.19%）	-66.27%（14.19%）	-46.90%（19.72%）	30.39%（74.39%）	-2.18（2.08%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-26.12%（27.68%）	-26.12%（27.68%）	-46.90%（24.22%）	26.97%（79.58%）	-0.97（17.30%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-0.98%（30.96%）	-0.49%（30.96%）	-46.90%（24.22%）	27.37%（66.09%）	-0.02（30.60%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-4.32%（30.48%）	-1.47%（30.48%）	-46.90%（24.22%）	30.55%（43.94%）	-0.05（29.74%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-5.01%（99.19%）	22.87%（70.97%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-32.54%（8.87%）	-32.54%（8.87%）	-43.22%（6.96%）	21.76%（16.48%）	-1.50（10.48%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-1.86%（39.19%）	-1.86%（39.19%）	-22.46%（48.40%）	36.02%（12.46%）	-0.05（42.12%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	40.45%（57.30%）	40.45%（57.30%）	-16.05%（64.71%）	27.28%（41.52%）	1.48（49.82%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电网设备	13.78	21.32	13.69	28.09
电池环节	22.49	20.58	10.14	18.04
储能	26.03	19.7	12.54	20.32
风电	10.85	16.02	10.85	8.74
光伏	6.42	4.87	2.36	4.14
香港电新	0.0	0.0	2.48	3.27
光通信	5.69	0.0	0.0	0.0
通信设备	3.46	0.14	0.73	0.26
工程机械	0.0	0.0	3.02	7.03
底盘轮胎及装饰	3.26	0.0	0.0	0.0
通用设备	0.0	0.0	0.0	2.63
工业金属	0.0	0.0	2.61	0.0
半导体设计	0.0	0.0	0.46	0.0
白酒	0.0	0.0	0.0	0.0
非白酒	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300274.SZ	阳光电源	9.39	电力设备及新能源	连续重仓9期	-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
300750.SZ	宁德时代	8.77	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
605305.SH	中际联合	7.03	机械	连续重仓2期	-33.46	-22.85	15.89	2.99	21.83	25.5	15.88	12.38
300763.SZ	锦浪科技	6.52	电力设备及新能源	连续重仓8期	-46.55	-28.69	58.99	4.01	-40.06	86.48	25.87	16.41
605117.SH	德业股份	5.9	电力设备及新能源	连续重仓7期	-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75
300438.SZ	鹏辉能源	5.32	电力设备及新能源		-53.06	-28.69	72.59	7.36	390.48	231.49	95.7	49.51
688390.SH	固德威	5.03	电力设备及新能源	连续重仓9期	-54.82	-28.69	99.75	9.27	902.49	768.84	166.3	86.21
688717.SH	艾罗能源	5.03	电力设备及新能源	连续重仓5期	-55.25	-28.69	93.29	2.98	-123.1	302.04	53.14	19.25
001283.SZ	豪鹏科技	3.95	电力设备及新能源	连续重仓2期	16.83	-28.69	30.08	1.8	42.84	72.12	43.84	29.88
2208.HK	金风科技	3.27	香港制造	连续重仓2期	-30.61	-21.31	12.75	1.03
603606.SH	东方电缆	3.1	电力设备及新能源		-14.07	-28.69	25.14	4.22	62.87	36.78	21.33	15.19
300772.SZ	运达股份	2.89	电力设备及新能源	连续重仓3期	-28.4	-28.69	29.42	1.44	-111.44	47.11	81.02	27.97
300593.SZ	新雷能	2.89	电力设备及新能源		-13.54	-28.69		7.11	66.9	41.6	22.15	13.33
603092.SH		2.88	机械	连续重仓3期	-28.44	-22.85	24.06	3.93	22.01	16.92	13.65	10.15
002364.SZ	中恒电气	2.82	电力设备及新能源		-50.02	-28.69	231.42	12.4	50.26	119.11	58.04	37.97
002444.SZ	巨星科技	2.63	机械		-14.82	-22.85	14.49	1.99	6.67	16.13	11.18	7.85
601877.SH	正泰电器	2.46	电力设备及新能源	连续重仓3期	-1.07	-28.69	11.7	1.22	12.52	6.27	9.07	7.92
301155.SZ	海力风电	2.41	电力设备及新能源	连续重仓5期	-13.92	-28.69	31.46	1.62	-70.48	226.23	89.31	51.53
603806.SH	福斯特	2.38	电力设备及新能源		-20.87	-28.69	64.38	2.77	27.58	56.47	24.37	16.93
688411.SH		1.94	电力设备及新能源		-53.4	-28.69	50.08	11.24	85.91	107.85	64.77	34.3

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	95.6	-28.08
交易收益		0.17
电力设备及新能源	79.34	-24.77	-31.22	-21.5
机械	12.66	-2.62	-20.71	-19.0
香港制造	3.27	-0.7	-21.29	-10.27
通信	0.26	-0.13	-50.11	-33.35
有色金属	0.04	-0.01	-39.02	-8.41
电子	0.04	-0.01	-36.25	-35.72
汽车	0.0	-0.0	-14.76	-5.86
基础化工	0.0	-0.0	-29.27	-18.2
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化