光大保德信专精特新混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：016477.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：崔书田

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-16.87%（60.55%）	-20.03%（60.55%）	-38.13%（60.90%）	38.69%（29.07%）	-0.52（64.01%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-4.47%（26.64%）	-69.58%（26.64%）	-12.24%（12.80%）	79.90%（3.81%）	-0.87（44.64%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-9.73%（39.79%）	-69.72%（39.79%）	-16.90%（28.72%）	57.89%（13.49%）	-1.20（70.24%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-11.17%（64.71%）	-37.38%（64.71%）	-29.67%（33.91%）	46.27%（13.49%）	-0.81（77.16%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-25.72%（65.05%）	-44.95%（65.05%）	-38.13%（56.06%）	44.77%（24.22%）	-1.00（78.89%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-17.63%（50.17%）	-17.63%（50.17%）	-38.13%（60.90%）	37.08%（29.41%）	-0.48（57.44%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	22.21%（71.53%）	10.55%（71.53%）	-38.13%（61.25%）	37.31%（14.53%）	0.28（59.79%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	20.64%（63.94%）	6.50%（63.94%）	-38.13%（61.59%）	35.02%（15.57%）	0.19（59.48%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y
2022-12-30	2023-12-29	2023Y			-23.68%（68.50%）	17.78%（53.11%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	0.65%（50.55%）	0.65%（50.55%）	-23.50%（41.99%）	30.80%（34.52%）	0.02（49.82%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	44.78%（66.55%）	44.78%（66.55%）	-28.71%（4.84%）	37.79%（7.27%）	1.18（29.18%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
通用设备	8.94	10.01	13.79	9.15
自动化设备	27.5	10.22	8.9	9.75
汽车智能化	22.12	23.74	10.58	0.19
底盘轮胎及装饰	7.33	6.22	3.87	5.81
其他专用设备	3.69	5.82	3.35	2.65
塑料	5.35	5.5	5.29	3.25
电池环节	3.48	3.48	4.05	2.01
半导体设计	2.55	2.01	2.75	6.52
计算机设备	1.24	1.86	3.46	1.88
摩托及商用车	4.17	3.28	3.25	0.09
半导体设备	0.01	0.01	0.02	11.54
能源设备服务	0.0	0.0	0.0	3.59
电网设备	0.01	0.0	3.62	5.13
工业金属	0.0	0.01	0.0	0.08
化学制品	0.01	0.01	0.01	1.14

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688041.SH	海光信息	5.35	电子		-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
300757.SZ	罗博特科	5.17	机械	连续重仓3期	-32.7	-22.85		63.82	-12.2	969.98	223.17	168.61
688409.SH	富创精密	4.72	电子		-57.12	-41.11	1311.75	20.75	21.64	288.17	89.41	58.02
688795.SH		4.37	电子		-46.38	-41.11		29.23
688802.SH		4.25	电子		-41.08	-41.11		25.3	100.82	10.66	46.37	42.65
603119.SH	浙江荣泰	4.22	汽车	连续重仓7期	-14.43	-8.77	107.93	15.49	20.75	26.86	29.07	21.74
300820.SZ	英杰电气	4.17	电力设备及新能源		-43.85	-28.69	96.08	8.05	-24.45	45.73	16.13	8.62
605376.SH	博迁新材	2.96	有色金属	连续重仓2期	-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34
605060.SH	联德股份	2.95	机械	连续重仓2期	-41.89	-22.85	55.97	5.4	29.64	35.53	28.58	23.52
688072.SH	拓荆科技	2.82	电子		-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
301362.SZ	民爆光电	2.48	电子		-53.56	-41.11	183.48	11.18	-36.86	75.39	62.4	24.14
688025.SH	杰普特	2.26	机械		-31.06	-22.85	131.23	19.26	118.91	70.09	72.47	45.56
688519.SH	南亚新材	2.2	电子		-35.77	-41.11	241.99	31.74	647.03	178.79	142.83	84.74
300604.SZ	长川科技	2.19	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
688147.SH	微导纳米	2.18	电子		-56.37	-41.11	481.08	25.7	-65.59	61.64	21.26	17.22
605305.SH	中际联合	2.02	机械		-33.46	-22.85	15.89	2.99	21.83	25.5	15.88	12.38
001332.SZ	锡装股份	1.92	机械		-41.66	-22.85	22.32	2.33	-19.81	31.55	11.43	8.73
688208.SH	道通科技	1.86	计算机	连续重仓7期	-0.78	-14.55	18.13	4.79	21.0	29.06	17.19	11.21
301369.SZ	联动科技	1.81	电子		-62.63	-41.11	632.93	16.74	51.33	290.77	182.79	121.98
688300.SH	联瑞新材	1.73	基础化工		-49.83	-26.22	195.9	35.64	11.18	31.88	26.14	21.85

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	90.32	-26.31
交易收益		5.25
电子	41.17	-16.99	-41.28	-35.72
机械	25.0	-6.63	-26.51	-19.0
基础化工	6.71	-2.24	-33.35	-18.2
汽车	6.11	-1.55	-25.45	-5.86
电力设备及新能源	5.16	-1.75	-33.94	-21.5
有色金属	3.05	-1.83	-60.24	-8.41
计算机	2.01	-0.07	-3.54	-13.46
香港科技	0.83	-0.42	-50.58	-19.21
通信	0.19	-0.05	-25.85	-33.35
国防军工	0.05	-0.02	-44.09	-18.84
医药	0.04	-0.0	-7.24	8.34
商贸零售	0.01	-0.0	-24.11	8.23
建材	0.0	-0.0	-9.6	-25.34

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化