光大保德信高端装备混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：015980.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：房雷

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	17.20%（98.96%）	21.16%（98.96%）	-47.27%（22.49%）	49.51%（3.11%）	0.43（96.89%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-3.24%（35.64%）	-57.57%（35.64%）	-15.05%（6.92%）	86.24%（2.08%）	-0.67（48.44%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-14.73%（20.42%）	-84.41%（20.42%）	-25.13%（6.92%）	60.90%（9.34%）	-1.39（64.36%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-13.60%（52.60%）	-43.87%（52.60%）	-39.08%（5.19%）	50.45%（9.34%）	-0.87（74.39%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-7.42%（97.58%）	-14.35%（97.58%）	-47.27%（18.34%）	59.58%（0.69%）	-0.24（99.31%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	13.58%（95.85%）	13.58%（95.85%）	-47.27%（22.84%）	45.74%（6.23%）	0.30（94.46%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	43.21%（90.39%）	19.67%（90.39%）	-47.27%（23.18%）	37.74%（13.15%）	0.52（82.92%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	41.18%（86.25%）	12.26%（86.25%）	-47.27%（23.18%）	33.10%（26.64%）	0.37（78.07%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-7.82%（97.58%）	14.30%（95.16%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-23.77%（29.03%）	-23.77%（29.03%）	-31.68%（34.07%）	18.42%（49.82%）	-1.29（29.44%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	1.40%（52.38%）	1.40%（52.38%）	-15.17%（89.68%）	21.47%（88.26%）	0.07（55.68%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	19.46%（9.61%）	19.46%（9.61%）	-21.39%（25.61%）	26.80%（44.29%）	0.73（7.12%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设备	0.0	5.7	13.17	33.79
电池环节	19.48	14.85	5.08	0.0
摩托及商用车	9.81	11.24	2.72	0.0
航空航天兵装	0.0	4.89	0.0	0.0
通用设备	2.73	7.72	9.79	10.41
显示面板	7.23	6.06	11.79	1.91
电网设备	0.0	3.84	4.8	2.41
半导体设计	0.0	0.0	4.37	0.0
底盘轮胎及装饰	9.43	0.0	0.0	0.0
汽车智能化	4.3	6.45	2.67	0.0
香港电子	5.18	2.81	2.41	0.0
香港互联网	0.0	1.5	0.0	0.0
工程机械	0.0	3.03	0.0	0.0
PCB	0.0	5.79	5.7	0.0
光通信	0.0	3.48	5.26	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300567.SZ	精测电子	5.73	机械		-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
300604.SZ	长川科技	5.23	电子	连续重仓3期	-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
688409.SH	富创精密	4.92	电子		-57.12	-41.11	1311.75	20.75	21.64	288.17	89.41	58.02
688147.SH	微导纳米	4.82	电子		-56.37	-41.11	481.08	25.7	-65.59	61.64	21.26	17.22
688120.SH	华海清科	4.65	电子		-36.69	-41.11	145.22	21.03	4.14	23.23	19.32	14.78
688361.SH	中科飞测	3.85	电子		-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
002371.SZ	北方华创	3.82	电子	连续重仓3期	-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
301392.SZ	汇成真空	3.74	机械		-60.23	-22.85	696.78	38.63	-109.04	230.72	32.84	26.54
300666.SZ	江丰电子	3.62	电子		-54.6	-41.11	184.27	14.56	59.84	18.7	27.48	22.33
688627.SH	精智达	3.34	机械		-56.26	-22.85	699.69	39.0	15.44	244.82	78.21	57.5
688200.SH	华峰测控	3.21	电子	连续重仓3期	-47.53	-41.11	185.3	26.14	81.33	18.69	37.71	25.52
688012.SH	中微公司	3.02	电子		-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
688072.SH	拓荆科技	2.76	电子	连续重仓2期	-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
300820.SZ	英杰电气	2.41	电力设备及新能源		-43.85	-28.69	96.08	8.05	-24.45	45.73	16.13	8.62
688037.SH	芯源微	2.33	电子		-39.41	-41.11	1254.7	31.61	-55.23	103.51	58.32	43.49
605358.SH	立昂微	1.95	电子		-55.21	-41.11		5.78	121.03	63.73	36.85	18.91
688502.SH	茂莱光学	1.91	机械	连续重仓5期	-48.6	-22.85	1970.93	31.08	-99.7	158.83	30.22	26.07
300260.SZ	新莱应材	1.34	机械		-54.21	-22.85	231.56	19.07	-13.93	36.47	25.12	20.25
688630.SH	芯碁微装	1.07	电子		-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	63.71	-29.33
交易收益		-4.61
电子	45.24	-16.14	-35.68	-35.72
机械	16.06	-7.76	-48.31	-19.0
电力设备及新能源	2.41	-0.81	-33.72	-21.5

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化