国投瑞银专精特新量化选股混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：015842.OF 一级类型：全市场二级类型：量化基金基金经理：赵建

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	0.20%（81.95%）	0.24%（81.95%）	-35.24%（12.66%）	36.37%（5.06%）	0.01（81.95%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-8.68%（5.06%）	-90.57%（5.06%）	-12.94%（5.38%）	61.58%（4.75%）	-1.47（53.80%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-16.23%（8.86%）	-87.33%（8.86%）	-20.14%（7.91%）	47.80%（4.75%）	-1.83（70.57%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-13.10%（26.27%）	-42.59%（26.27%）	-27.97%（9.49%）	38.86%（4.11%）	-1.10（58.86%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-22.96%（29.53%）	-40.77%（29.53%）	-35.24%（10.76%）	40.84%（4.75%）	-1.00（74.16%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	1.86%（83.83%）	1.86%（83.83%）	-35.24%（12.66%）	33.94%（5.38%）	0.05（79.70%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	63.80%（97.75%）	27.99%（97.75%）	-35.24%（12.97%）	30.31%（6.96%）	0.92（91.44%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	59.28%（92.57%）	16.90%（92.57%）	-35.24%（15.51%）	31.93%（5.70%）	0.53（73.71%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-0.48%（100.00%）	1.48%（99.40%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-9.67%（38.55%）	-9.67%（38.55%）	-18.09%（48.35%）	11.76%（82.42%）	-0.82（31.93%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-0.41%（21.98%）	-0.41%（21.98%）	-29.97%（9.96%）	36.52%（8.23%）	-0.01（23.08%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	54.94%（93.94%）	54.94%（93.94%）	-17.15%（9.03%）	24.32%（8.66%）	2.26（87.88%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设计	14.95	16.05	13.55	19.74
通用设备	2.45	3.79	4.18	3.36
计算机设备	4.26	2.72	2.7	2.43
军工电子	4.61	3.93	4.42	3.17
医疗器械	1.36	3.74	4.19	0.72
电池环节	4.13	1.37	1.6	4.6
通信设备	2.72	1.55	1.81	2.32
自动化设备	3.65	3.82	2.86	2.1
显示面板	2.62	2.56	2.52	1.6
航空航天兵装	2.48	1.73	0.43	0.1
电网设备	2.11	3.34	4.93	1.47
消费电子	1.6	2.88	4.53	2.86
电子化学品	3.5	0.0	0.0	1.22
光通信	2.15	1.23	1.43	2.83
能源设备服务	1.26	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688620.SH	安凯微	1.54	电子		-17.53	-41.11		4.98	49.25	100.67	15.73	13.94
688416.SH	恒烁股份	1.46	电子		-59.31	-41.11		11.32	170.46	54.67	16.98	12.04
688049.SH	炬芯科技	1.44	电子	连续重仓3期	-6.33	-41.11	38.79	4.01	41.39	41.39	28.68	23.0
688795.SH		1.42	电子		-46.38	-41.11		29.23
301536.SZ	星宸科技	1.42	电子		-11.64	-41.11	113.7	17.52	326.38	72.98	41.26	28.2
688536.SH	思瑞浦	1.41	电子	连续重仓3期	-26.43	-41.11	191.27	7.93	729.92	304.44	145.21	82.69
688045.SH	必易微	1.41	电子	连续重仓3期	-40.81	-41.11	146.8	3.98	480.38	142.29	112.74	89.21
688110.SH	东芯股份	1.4	电子		-56.85	-41.11	32975.54	25.06	407.74	286.24	90.13	38.18
688127.SH	蓝特光学	1.39	电子	连续重仓3期	-48.9	-41.11	83.79	17.9	102.93	33.23	39.84	32.33
688275.SH	万润新能	1.39	基础化工		-56.13	-26.22	163.37	2.92	155.97	131.87	28.83	16.42
688309.SH	恒誉科技	1.38	机械		4.4	-22.85	71.42	6.05	298.58	178.62	149.92	138.52
300613.SZ	富瀚微	1.38	电子		-13.46	-41.11	86.56	6.43	168.7	28.65	-5.87	6.42
688209.SH	英集芯	1.38	电子		-6.74	-41.11	62.0	5.64	67.66	17.57	32.06	24.58
688002.SH	睿创微纳	1.38	电子		-0.54	-41.11	49.88	10.02	192.25	83.29	49.6	33.75
688809.SH		1.38	电子		-38.93	-41.11	163.76	19.93	45.23	37.2	37.36	34.68
301086.SZ	鸿富瀚	1.37	电子	连续重仓2期	-39.32	-41.11	216.61	13.6	79.29	401.67	179.4	97.61
300823.SZ	建科智能	1.36	机械		-6.52	-22.85	37.08	2.03	82.83
688266.SH	泽璟制药	1.36	医药		-11.07	3.57	62.02	18.03	481.59	2.71	-57.65	31.13
688257.SH	新锐股份	1.36	机械		-64.71	-22.85	73.36	13.8	276.16	119.96	49.01	38.99
688041.SH	海光信息	1.33	电子		-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.26	-19.51
交易收益		1.17
电子	40.71	-12.66	-31.09	-35.72
机械	13.47	-2.06	-15.28	-19.0
基础化工	9.63	-2.15	-22.3	-18.2
计算机	7.13	-1.81	-25.32	-13.46
通信	6.36	-0.99	-15.53	-33.35
医药	5.01	0.25	4.98	8.34
电力设备及新能源	3.71	-0.72	-19.47	-21.5
有色金属	1.94	-0.22	-11.21	-8.41
交通运输	1.31	0.12	8.86	9.37
国防军工	0.84	-0.24	-29.01	-18.84
轻工制造	0.81	-0.09	-11.49	-1.11
传媒	0.71	-0.08	-10.71	3.34
非银行金融	0.46	-0.01	-1.23	-2.06
汽车	0.43	0.01	1.53	-5.86
农林牧渔	0.25	-0.01	-2.35	15.44
家电	0.21	-0.03	-14.78	1.47
石油石化	0.17	0.03	15.63	14.36
电力及公用事业	0.11	-0.03	-24.63	2.94

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化