朱雀碳中和三年持有 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：015729.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡基金经理：梁跃军、杨欣达

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-14.37%（31.19%）	-17.10%（31.19%）	-32.64%（31.91%）	25.22%（52.76%）	-0.68（28.52%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-2.82%（40.11%）	-52.42%（40.11%）	-5.26%（49.02%）	29.70%（54.55%）	-1.76（22.32%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-9.96%（37.79%）	-70.58%（37.79%）	-12.22%（44.03%）	23.23%（64.71%）	-3.04（11.96%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-17.21%（21.21%）	-52.60%（21.21%）	-24.63%（27.81%）	22.11%（59.18%）	-2.38（5.88%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-28.50%（17.83%）	-49.01%（17.83%）	-32.64%（30.66%）	26.88%（55.79%）	-1.82（4.99%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-17.73%（16.58%）	-17.73%（16.58%）	-32.64%（31.91%）	24.00%（52.23%）	-0.74（14.08%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-0.47%（13.19%）	-0.24%（13.19%）	-32.64%（32.26%）	21.43%（54.55%）	-0.01（13.37%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-2.87%（13.58%）	-0.97%（13.58%）	-32.64%（35.47%）	21.28%（59.18%）	-0.05（13.38%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-8.64%（94.74%）	13.73%（90.89%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-10.84%（57.69%）	-10.84%（57.69%）	-19.47%（66.16%）	13.35%（55.95%）	-0.81（54.86%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-4.95%（15.50%）	-4.95%（15.50%）	-20.01%（35.47%）	21.22%（61.79%）	-0.23（13.99%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	20.63%（21.76%）	20.63%（21.76%）	-13.95%（39.22%）	18.74%（49.38%）	1.10（17.92%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电网设备	14.69	20.62	19.51	11.89
光伏	13.52	1.9	3.51	1.51
香港电子	12.37	9.6	6.54	9.35
香港互联网	10.24	8.87	5.35	0.17
PCB	3.78	9.32	9.84	10.61
香港汽车	8.26	2.24	1.77	0.05
农化工	3.94	0.0	0.0	0.0
通用设备	0.0	2.17	5.55	6.8
香港公用	0.91	0.0	1.8	1.71
养殖业	0.64	3.73	8.93	3.22
电池环节	0.0	2.37	2.82	4.45
工业金属	0.0	0.0	1.68	3.42
安防	2.31	2.52	2.8	0.0
风电	0.0	0.0	0.0	0.65
行业应用软件	3.75	2.43	0.35	0.11

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
000811.SZ	冰轮环境	6.8	电力设备及新能源	连续重仓2期	-48.52	-28.69	94.91	8.67	8.3	41.97	38.19	23.13
0981.HK	中芯国际	6.49	香港科技	连续重仓9期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
600183.SH	生益科技	6.17	电子	连续重仓7期	-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
002028.SZ	思源电气	4.53	电力设备及新能源	连续重仓9期	-36.48	-28.69	41.6	8.4	35.3	34.85	27.91	21.25
002938.SZ	鹏鼎控股	4.29	电子	连续重仓3期	-32.94	-41.11	65.78	7.56	-6.9	36.1	28.52	19.85
601126.SH	四方股份	3.48	电力设备及新能源	连续重仓7期	-51.05	-28.69	61.36	11.52	12.88	14.53	10.1	10.07
1772.HK	赣锋锂业	3.47	香港周期	连续重仓3期	-55.23	7.48	24.8	2.11
002001.SZ	新和成	3.22	医药	连续重仓3期	-9.39	3.57	13.01	2.67	-1.32	13.83	4.64	3.47
300750.SZ	宁德时代	2.36	电力设备及新能源		-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
002335.SZ	科华数据	2.16	电力设备及新能源	连续重仓3期	-37.57	-28.69	74.29	5.09	71.32	22.54	35.82	25.52
0522.HK	ASMPT	2.06	香港科技		-48.74	-28.38	93.41	5.88
603296.SH	华勤技术	1.77	电子		-2.61	-41.11	26.35	3.76	46.56	9.49	15.42	12.79
603606.SH	东方电缆	1.7	电力设备及新能源	连续重仓9期	-14.07	-28.69	25.14	4.22	62.87	36.78	21.33	15.19
605117.SH	德业股份	1.57	电力设备及新能源	连续重仓3期	-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75
603876.SH	鼎胜新材	1.37	有色金属		-42.52	-16.73	38.9	3.21	163.57	112.04	62.73	32.33
300395.SZ	菲利华	1.36	国防军工		-42.46	-18.55	145.92	13.85	41.95	63.53	41.19	30.98
601100.SH	恒立液压	1.28	机械		-16.04	-22.85	52.09	8.06	3.44	24.99	15.36	10.28
0916.HK	龙源电力	1.22	香港周期	连续重仓2期	1.4	7.48	8.51	0.51
2050.HK	三花智控	1.14	香港制造		-17.77	-21.31	24.35	3.17
000338.SZ	潍柴动力	1.09	汽车		-18.19	-8.77	20.88	2.5	16.56	16.47	16.49	11.02

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	81.54	-19.73
交易收益		0.72
电力设备及新能源	25.26	-8.23	-32.6	-21.5
电子	16.23	-4.44	-27.37	-35.72
香港科技	9.53	-3.11	-32.68	-19.21
香港周期	6.48	-1.38	-21.35	14.99
机械	4.83	-0.67	-13.91	-19.0
有色金属	3.92	-0.43	-10.89	-8.41
基础化工	3.45	-0.39	-11.3	-18.2
医药	3.22	-0.21	-6.47	8.34
汽车	1.94	-0.3	-15.56	-5.86
电力及公用事业	1.66	0.02	1.0	2.94
国防军工	1.63	-0.54	-33.3	-18.84
香港制造	1.19	-0.14	-11.97	-10.27
建材	0.62	-0.28	-45.45	-25.34
钢铁	0.61	-0.16	-25.61	-1.44
建筑	0.44	0.01	2.28	-0.95
通信	0.42	-0.16	-38.95	-33.35
计算机	0.11	-0.02	-16.38	-13.46

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化