华夏ESG可持续投资一年持有混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：014922.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：潘中宁

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-16.62%（29.86%）	-19.73%（29.86%）	-44.35%（69.86%）	38.59%（80.72%）	-0.51（24.06%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-5.17%（70.72%）	-74.87%（70.72%）	-10.00%（76.67%）	50.10%（78.84%）	-1.49（19.91%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-14.32%（72.17%）	-83.51%（72.17%）	-18.68%（74.49%）	37.80%（82.46%）	-2.21（14.95%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-22.33%（57.39%）	-63.16%（57.39%）	-31.69%（72.90%）	32.02%（87.54%）	-1.97（5.65%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-22.03%（72.75%）	-39.33%（72.75%）	-44.35%（69.13%）	44.09%（78.12%）	-0.89（67.10%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-14.32%（31.01%）	-14.32%（31.01%）	-44.35%（69.86%）	36.32%（80.87%）	-0.39（27.25%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	8.67%（16.57%）	4.24%（16.57%）	-44.35%（70.14%）	31.81%（82.90%）	0.13（17.61%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	19.82%（23.24%）	6.25%（23.24%）	-44.35%（70.58%）	28.05%（92.61%）	0.22（29.01%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-21.20%（89.14%）	16.67%（91.38%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-17.80%（29.31%）	-17.80%（29.31%）	-24.39%（69.35%）	14.23%（87.99%）	-1.25（13.97%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	16.85%（78.99%）	16.85%（78.99%）	-12.47%（94.39%）	19.28%（94.68%）	0.87（93.36%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	30.53%（22.30%）	30.53%（22.30%）	-19.04%（65.94%）	26.77%（78.70%）	1.14（25.11%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港互联网	11.19	13.66	5.81	0.02
光通信	17.42	17.69	15.94	17.99
半导体设备	4.46	4.81	6.4	8.9
工业金属	5.71	9.42	8.19	8.94
香港电子	9.68	9.46	4.45	2.33
香港非银	9.47	7.78	0.0	0.0
半导体设计	9.58	5.49	7.83	11.6
电池环节	5.2	3.86	1.72	1.32
创新药	3.33	1.95	2.48	0.0
白色家电	1.54	1.64	2.46	0.0
白酒	0.0	0.0	1.04	0.0
摩托及商用车	1.58	1.38	2.43	1.13
全国性银行	1.08	0.0	0.0	0.0
香港硬件	0.0	0.0	0.0	0.0
通用设备	0.0	0.0	0.0	10.88

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300567.SZ	精测电子	9.56	机械		-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
300502.SZ	新易盛	9.25	通信	连续重仓4期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
603986.SH	兆易创新	9.13	电子	连续重仓2期	-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
002371.SZ	北方华创	8.9	电子	连续重仓9期	-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
300308.SZ	中际旭创	7.39	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
002353.SZ	杰瑞股份	6.19	机械		-39.78	-22.85	55.7	6.85	-5.2	30.96	52.7	24.18
300408.SZ	三环集团	6.07	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
600549.SH	厦门钨业	5.29	有色金属		-57.01	-16.73	44.71	7.66	110.32	70.09	27.02	20.41
600584.SH	长电科技	4.13	电子		-42.23	-41.11	112.15	6.48	32.72	11.69	19.46	12.41
601899.SH	紫金矿业	3.65	有色金属	连续重仓9期	15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
002384.SZ	东山精密	3.13	电子	连续重仓2期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
0981.HK	中芯国际	2.33	香港科技	连续重仓7期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
301308.SZ	江波龙	1.94	计算机		-65.23	-14.55	54.76	25.01	15019.98	2847.85	-1650.92	-201.31
3993.HK	洛阳钼业	1.9	香港周期	连续重仓3期	-13.73	7.48	12.01	3.56
300024.SZ	机器人	1.49	机械		-29.07	-22.85		7.48	-116.34
688702.SH	盛科通信	1.37	电子		-45.05	-41.11		71.64	-310.14	543.66	256.98	181.07
300394.SZ	天孚通信	1.36	通信		-33.53	-42.7	152.02	60.4	46.19	77.34	53.56	40.53
300568.SZ	星源材质	1.32	基础化工		-32.05	-26.22	1478.4	2.58	-37.01	257.51	83.02	38.86
688337.SH	普源精电	1.32	机械		-50.19	-22.85	137.76	4.68	6.09	30.42	27.54	20.14
600176.SH	中国巨石	1.25	建材		-54.42	-31.46	76.33	9.25	42.93	97.44	50.59	13.55

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.84	-31.87
交易收益		2.8
电子	35.43	-14.93	-42.13	-35.72
机械	19.39	-7.84	-40.43	-19.0
通信	17.99	-6.79	-37.72	-33.35
有色金属	8.94	-1.72	-19.2	-8.41
计算机	2.89	-1.36	-47.14	-13.46
香港科技	2.35	-0.83	-35.26	-19.21
建材	2.31	-1.04	-44.95	-25.34
香港周期	1.9	0.04	2.18	14.99
基础化工	1.32	-0.21	-16.19	-18.2
汽车	1.16	0.01	0.88	-5.86
电力及公用事业	0.06	-0.01	-16.26	2.94
香港制造	0.05	0.0	4.35	-10.27
香港医药	0.03	-0.0	-5.25	12.97
传媒	0.02	-0.0	-0.26	3.34

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化