华泰柏瑞匠心臻选混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：014792.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：钱建江

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	6.96%（95.50%）	8.48%（95.50%）	-18.23%（98.27%）	22.28%（92.04%）	0.38（96.19%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	0.61%（60.90%）	17.12%（60.90%）	-3.46%（84.78%）	17.59%（96.19%）	0.97（65.05%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-2.77%（73.36%）	-27.98%（73.36%）	-7.15%（91.00%）	16.78%（96.89%）	-1.67（51.21%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-8.26%（71.63%）	-28.89%（71.63%）	-16.40%（88.58%）	15.57%（95.85%）	-1.86（27.68%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-13.78%（91.00%）	-25.75%（91.00%）	-18.23%（97.23%）	22.76%（93.08%）	-1.13（70.93%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	13.09%（95.50%）	13.09%（95.50%）	-18.23%（98.27%）	20.91%（93.08%）	0.63（97.58%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	20.51%（67.62%）	9.78%（67.62%）	-20.09%（96.54%）	20.44%（93.08%）	0.48（80.43%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	39.32%（84.76%）	11.77%（84.76%）	-20.09%（97.92%）	21.81%（92.04%）	0.54（92.57%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-11.76%（95.56%）	13.64%（95.56%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.28%（63.71%）	-14.28%（63.71%）	-24.64%（64.10%）	13.04%（89.74%）	-1.10（45.56%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	15.22%（92.31%）	15.22%（92.31%）	-15.81%（85.05%）	25.37%（73.31%）	0.60（91.21%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	13.54%（4.63%）	13.54%（4.63%）	-13.04%（89.62%）	18.47%（92.73%）	0.73（7.47%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
航空航天兵装	53.2	1.97	2.32	0.0
摩托及商用车	0.0	18.56	17.71	14.65
工业金属	4.53	4.06	1.36	0.0
电池环节	6.08	2.43	6.18	7.22
白色家电	2.64	0.0	0.0	0.0
工程机械	0.0	8.26	6.44	8.49
化学制品	4.84	0.0	0.0	0.0
保险	0.0	0.93	0.0	0.0
通用设备	0.0	5.19	9.56	2.31
底盘轮胎及装饰	0.0	5.74	5.37	3.55
白酒	4.79	0.0	0.0	0.0
印刷造纸	0.0	5.4	4.73	2.93
医疗器械	0.0	6.73	4.32	0.0
家居&服饰	0.0	3.2	3.76	0.0
被动元件	0.0	5.73	3.23	1.86

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
301345.SZ	涛涛车业	5.44	汽车	连续重仓3期	-38.53	-8.77	27.79	6.97	71.53	39.6	31.37	22.86
603129.SH	春风动力	4.73	汽车	连续重仓3期	13.76	-8.77	23.33	5.33	-1.52	32.82	17.68	12.64
300604.SZ	长川科技	4.51	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
3808.HK	中国重汽	4.17	香港制造		-11.45	-21.31	13.69	2.14
300750.SZ	宁德时代	3.56	电力设备及新能源	连续重仓5期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
603766.SH	隆鑫通用	3.05	汽车	连续重仓3期	27.66	-8.77	15.2	2.84	-2.58	34.89	12.41	8.92
300274.SZ	阳光电源	2.99	电力设备及新能源		-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
603091.SH		2.93	轻工制造	连续重仓3期	-10.44	-7.89	24.25	3.19	13.22	65.3	27.34	16.69
301291.SZ	明阳电气	2.69	电力设备及新能源		5.4	-28.69	22.59	2.2	-48.93	38.28	15.97	9.5
688368.SH	晶丰明源	2.49	电子		-51.06	-41.11	557.83	9.02	704.85	981.0	244.69	131.12
600031.SH	三一重工	2.49	机械		7.04	-22.85	18.88	1.75	16.61	20.91	18.39	10.83
002984.SZ	森麒麟	2.42	基础化工	连续重仓3期	-5.69	-26.22	13.92	1.0	-50.97	19.54	12.14	7.51
688392.SH	骄成超声	2.36	机械		-47.61	-22.85	182.31	14.34	17.17	64.97	40.0	30.65
300408.SZ	三环集团	1.86	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
002916.SZ	深南电路	1.83	电子		-38.2	-41.11	85.82	18.95	85.18	73.72	49.34	33.9
688376.SH	美埃科技	1.77	机械		-58.9	-22.85	141.88	8.12	-45.99	91.01	23.51	17.86
600499.SH	科达制造	1.72	机械	连续重仓3期	-24.06	-22.85	17.09	2.1	42.51	61.94	12.25	6.86
000425.SZ	徐工机械	1.61	机械		-9.09	-22.85	14.34	1.52	-6.39	23.75	17.01	9.47
688347.SH	华虹宏力	1.6	电子		-50.79	-41.11	1184.37	12.92	269.07	187.06	86.88	49.59
000528.SZ	柳工	1.55	机械		13.44	-22.85	9.87	0.84	-8.32	23.51	14.08	9.08

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	79.03	-11.68
交易收益		2.65
电子	20.16	-7.67	-38.04	-35.72
机械	18.28	-2.84	-15.51	-19.0
汽车	15.78	0.05	0.34	-5.86
电力设备及新能源	13.77	-3.22	-23.39	-21.5
香港制造	4.17	-0.2	-4.69	-10.27
轻工制造	2.93	-0.18	-6.05	-1.11
基础化工	2.42	0.0	0.14	-18.2
香港科技	0.99	-0.33	-33.53	-19.21
家电	0.33	-0.02	-7.39	1.47
香港周期	0.2	0.06	32.06	14.99
有色金属	0.0	-0.0	-31.47	-8.41
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化