景顺长城远见成长混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：014472.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：孟棋

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	9.39%（84.06%）	11.46%（84.06%）	-33.38%（90.72%）	34.12%（90.14%）	0.34（86.81%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-1.60%（87.25%）	-34.33%（87.25%）	-9.63%（78.41%）	65.86%（56.23%）	-0.52（89.39%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-13.97%（73.04%）	-82.73%（73.04%）	-20.99%（64.49%）	50.09%（57.39%）	-1.65（45.14%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-18.47%（71.45%）	-55.37%（71.45%）	-31.31%（74.20%）	37.97%（72.75%）	-1.46（51.30%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-12.99%（88.55%）	-24.39%（88.55%）	-33.38%（87.68%）	35.03%（91.45%）	-0.70（80.14%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	8.88%（79.57%）	8.88%（79.57%）	-33.38%（90.72%）	32.23%（89.86%）	0.28（82.17%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	65.63%（69.70%）	28.70%（69.70%）	-33.38%（91.01%）	31.40%（85.22%）	0.91（83.28%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	71.09%（68.59%）	19.74%（68.59%）	-33.38%（93.19%）	29.74%（87.68%）	0.66（80.29%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-17.02%（92.07%）	16.72%（91.21%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-1.99%（81.55%）	-1.99%（81.55%）	-22.43%（77.73%）	18.80%（63.51%）	-0.11（81.21%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	3.58%（33.81%）	3.58%（33.81%）	-21.47%（55.39%）	26.83%（72.82%）	0.13（35.39%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	45.74%（45.05%）	45.74%（45.05%）	-26.39%（13.62%）	30.28%（56.09%）	1.51（43.43%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港电子	13.87	11.01	8.73	8.56
光通信	6.06	12.2	16.94	15.01
半导体设计	9.81	8.0	8.21	10.81
香港互联网	10.49	3.53	1.77	0.0
消费电子	0.62	4.91	0.0	0.0
PCB	6.24	4.96	7.83	0.0
香港硬件	0.0	0.0	4.85	0.0
计算机设备	4.53	4.78	5.68	2.13
半导体设备	0.22	1.03	10.27	1.43
摩托及商用车	4.2	4.57	0.0	6.96
香港汽车	4.58	3.05	1.67	0.0
汽车智能化	1.51	0.0	0.0	4.46
电网设备	0.01	0.0	4.88	1.86
电池环节	1.33	0.0	0.0	3.57
工程机械	0.0	0.0	3.97	3.47

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
603986.SH	兆易创新	8.75	电子	连续重仓5期	-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300308.SZ	中际旭创	8.18	通信	连续重仓5期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
300502.SZ	新易盛	6.52	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
603129.SH	春风动力	5.36	汽车		13.76	-8.77	23.33	5.33	-1.52	32.82	17.68	12.64
0981.HK	中芯国际	5.05	香港科技	连续重仓7期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
002126.SZ	银轮股份	4.46	汽车		-35.72	-8.77	43.98	5.71	17.81	23.97	22.96	16.29
1347.HK	华虹宏力	3.51	香港科技		-68.66	-28.38	665.5	7.27
601100.SH	恒立液压	3.47	机械	连续重仓2期	-16.04	-22.85	52.09	8.06	3.44	24.99	15.36	10.28
002850.SZ	科达利	2.95	机械		-17.81	-22.85	29.49	4.18	21.64	21.81	20.77	13.61
603259.SH	药明康德	2.61	医药		16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
300274.SZ	阳光电源	2.55	电力设备及新能源		-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
601138.SH	工业富联	2.13	计算机	连续重仓5期	-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
6821.HK	凯莱英	2.03	香港医药		10.66	5.47	31.54	2.16
002028.SZ	思源电气	1.86	电力设备及新能源	连续重仓2期	-36.48	-28.69	41.6	8.4	35.3	34.85	27.91	21.25
603766.SH	隆鑫通用	1.6	汽车		27.66	-8.77	15.2	2.84	-2.58	34.89	12.41	8.92
002371.SZ	北方华创	1.43	电子		-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
605117.SH	德业股份	1.3	电力设备及新能源		-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75
9606.HK	映恩生物-B	1.27	香港医药		-17.38	5.47	-5.71	6.11
688498.SH	源杰科技	1.22	电子		-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
600893.SH	航发动力	1.13	国防军工		5.11	-18.55	162.38	2.55	92.75	-24.59	24.23	16.79

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	73.99	-15.96
交易收益		5.15
通信	15.33	-6.05	-39.47	-33.35
电子	12.93	-6.69	-51.71	-35.72
汽车	11.42	-0.9	-7.84	-5.86
香港科技	8.56	-3.76	-43.95	-19.21
机械	7.1	-1.57	-22.13	-19.0
电力设备及新能源	5.71	-2.18	-38.25	-21.5
香港医药	4.31	0.78	18.04	12.97
医药	2.64	0.71	26.86	8.34
计算机	2.13	-0.46	-21.39	-13.46
基础化工	1.37	-0.42	-30.61	-18.2
国防军工	1.13	-0.02	-1.33	-18.84
有色金属	0.84	-0.33	-38.9	-8.41
建材	0.5	-0.23	-45.81	-25.34
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化