汇安优势企业精选混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：013867.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：吴尚伟

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-28.11%（22.86%）	-32.90%（22.86%）	-56.17%（13.46%）	48.58%（17.09%）	-0.68（29.70%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-10.01%（26.28%）	-93.57%（26.28%）	-16.51%（19.02%）	77.69%（15.60%）	-1.20（57.97%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-25.53%（15.81%）	-96.79%（15.81%）	-30.90%（11.54%）	56.16%（19.66%）	-1.72（64.73%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-29.69%（13.68%）	-75.15%（13.68%）	-44.09%（8.33%）	48.42%（16.88%）	-1.55（45.61%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-37.60%（27.99%）	-61.21%（27.99%）	-56.17%（12.18%）	57.73%（14.10%）	-1.06（56.20%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-29.31%（19.44%）	-29.31%（19.44%）	-56.17%（13.46%）	44.85%（19.23%）	-0.65（22.65%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-19.78%（10.87%）	-10.44%（10.87%）	-56.17%（13.68%）	35.96%（26.92%）	-0.29（12.17%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-29.59%（6.91%）	-11.10%（6.91%）	-56.17%（14.10%）	32.26%（37.61%）	-0.34（6.45%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-0.37%（99.14%）	1.48%（99.14%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-16.79%（79.08%）	-16.79%（79.08%）	-30.53%（51.12%）	25.86%（34.41%）	-0.65（83.67%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-19.90%（28.68%）	-19.90%（28.68%）	-29.59%（30.86%）	15.78%（56.76%）	-1.26（22.44%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-10.75%（17.57%）	-10.75%（17.57%）	-25.01%（23.76%）	24.42%（63.07%）	-0.44（14.64%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	15.15%（14.25%）	15.15%（14.25%）	-16.02%（62.61%）	22.98%（70.51%）	0.66（13.82%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
游戏影视	13.72	16.61	11.45	0.0
香港电子	14.5	5.47	3.1	4.54
半导体设备	0.0	1.06	13.06	21.41
香港互联网	5.41	0.0	1.61	0.0
电池环节	4.01	10.2	10.12	0.0
工业金属	3.34	6.06	6.58	0.0
PCB	7.39	5.49	3.8	7.97
香港创新药	14.08	3.21	0.0	0.0
非白酒	0.0	0.0	0.0	0.0
电网设备	0.01	4.19	11.32	6.14
香港医美	0.96	0.46	0.0	0.0
消费电子	3.4	4.09	0.0	0.0
半导体设计	0.0	0.97	1.98	11.99
食品	2.56	0.0	0.0	0.0
旅游&服务	1.96	0.24	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688012.SH	中微公司	8.9	电子	连续重仓2期	-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
300604.SZ	长川科技	8.71	电子	连续重仓2期	-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
002384.SZ	东山精密	6.63	电子	连续重仓5期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
601126.SH	四方股份	6.14	电力设备及新能源	连续重仓3期	-51.05	-28.69	61.36	11.52	12.88	14.53	10.1	10.07
688256.SH	寒武纪	4.81	电子		-41.58	-41.11	368.97	81.91	198.61	219.02	162.09	104.82
603986.SH	兆易创新	4.75	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
1347.HK	华虹宏力	4.54	香港科技	连续重仓5期	-68.66	-28.38	665.5	7.27
300475.SZ	香农芯创	3.93	电子	连续重仓3期	-61.76	-41.11	75.93	28.55	1416.88	1822.44	158.14	91.25
603285.SH	键邦股份	3.92	基础化工		-35.96	-26.22	54.73	4.16	3.78	34.82	24.18	37.71
605376.SH	博迁新材	3.85	有色金属		-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34
603067.SH	振华股份	3.28	基础化工	连续重仓3期	-31.3	-26.22	52.73	8.29	26.33	22.27	17.47	13.63
300331.SZ	苏大维格	2.91	电子		-53.27	-41.11		11.99	100.93
688809.SH		2.72	电子	连续重仓3期	-38.93	-41.11	163.76	19.93	45.23	37.2	37.36	34.68
301377.SZ	鼎泰高科	2.68	机械	连续重仓3期	-55.23	-22.85	364.6	83.6	220.06	152.24	111.81	70.38
688172.SH	燕东微	2.64	电子		-60.45	-41.11		6.57	-2641.87	-969.63	-600.68	118.76
300408.SZ	三环集团	2.55	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
688200.SH	华峰测控	2.55	电子	连续重仓3期	-47.53	-41.11	185.3	26.14	81.33	18.69	37.71	25.52
300285.SZ	国瓷材料	2.39	基础化工		-54.71	-26.22	166.78	14.47	5.82	32.8	17.47	10.86
300666.SZ	江丰电子	2.15	电子		-54.6	-41.11	184.27	14.56	59.84	18.7	27.48	22.33
300308.SZ	中际旭创	1.85	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.75	-37.44
交易收益		0.54
电子	61.28	-24.73	-40.35	-35.72
基础化工	10.63	-2.49	-23.44	-18.2
电力设备及新能源	6.93	-3.09	-44.53	-21.5
香港科技	4.54	-2.55	-56.06	-19.21
有色金属	3.86	-2.37	-61.29	-8.41
通信	3.5	-1.37	-38.98	-33.35
机械	3.01	-1.28	-42.62	-19.0
香港制造	0.98	-0.1	-10.64	-10.27
汽车	0.0	-0.0	-22.88	-5.86
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化