博道成长智航股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：013641.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：杨梦

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-7.99%（51.01%）	-9.58%（51.01%）	-35.36%（88.70%）	36.07%（87.68%）	-0.27（45.80%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-8.04%（53.48%）	-88.70%（53.48%）	-11.56%（68.26%）	58.96%（68.70%）	-1.50（19.04%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-15.66%（68.41%）	-86.28%（68.41%）	-18.88%（74.06%）	44.14%（71.01%）	-1.95（24.67%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-12.61%（85.07%）	-41.29%（85.07%）	-27.17%（82.03%）	36.48%（77.39%）	-1.13（80.29%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-25.01%（64.78%）	-43.89%（64.78%）	-35.36%（85.65%）	41.50%（84.35%）	-1.06（41.45%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-6.47%（48.55%）	-6.47%（48.55%）	-35.36%（88.70%）	33.53%（88.26%）	-0.19（43.91%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	48.25%（55.82%）	21.76%（55.82%）	-35.36%（89.13%）	28.83%（91.74%）	0.75（70.45%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	57.04%（57.21%）	16.35%（57.21%）	-35.36%（91.01%）	29.13%（89.13%）	0.56（68.59%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-3.39%（95.33%）	7.33%（95.33%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-20.13%（71.40%）	-20.13%（71.40%）	-32.42%（58.97%）	24.06%（66.03%）	-0.84（66.54%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	11.30%（95.17%）	11.30%（95.17%）	-11.41%（94.94%）	15.26%（82.78%）	0.74（97.59%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	10.91%（59.87%）	10.91%（59.87%）	-29.19%（17.73%）	30.49%（56.13%）	0.36（61.30%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	49.88%（51.11%）	49.88%（51.11%）	-16.38%（84.64%）	22.27%（94.64%）	2.24（80.80%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电池环节	5.95	8.61	7.55	6.5
消费电子	4.23	6.8	6.98	6.04
半导体设计	5.79	4.39	4.48	10.34
PCB	3.14	4.18	3.74	6.71
电网设备	1.56	5.0	4.74	3.78
光通信	1.31	5.39	4.72	9.36
航空航天兵装	3.72	2.53	1.48	1.55
通用设备	2.22	3.06	2.96	2.17
显示面板	2.08	3.39	3.37	2.62
工业金属	2.02	3.79	4.4	3.64
LED及其他	4.51	1.66	2.2	2.71
通信设备	2.69	2.89	3.68	2.3
安防	3.61	1.1	1.38	1.0
计算机设备	1.64	2.19	3.25	2.74
自动化设备	5.04	1.71	1.57	1.52

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	4.13	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
300750.SZ	宁德时代	3.02	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
603986.SH	兆易创新	2.22	电子	连续重仓2期	-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300502.SZ	新易盛	1.86	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
002384.SZ	东山精密	1.74	电子		-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
688256.SH	寒武纪	1.35	电子	连续重仓4期	-41.58	-41.11	368.97	81.91	198.61	219.02	162.09	104.82
601138.SH	工业富联	1.23	计算机	连续重仓3期	-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
001309.SZ	德明利	1.05	电子		-62.56	-41.11	52.12	32.74	4501.08	3078.68	-688.34	59.57
002916.SZ	深南电路	1.02	电子		-38.2	-41.11	85.82	18.95	85.18	73.72	49.34	33.9
300857.SZ	协创数据	0.98	电子		-42.68	-41.11	95.29	32.49	235.58	261.37	153.85	69.34
300475.SZ	香农芯创	0.91	电子		-61.76	-41.11	75.93	28.55	1416.88	1822.44	158.14	91.25
603083.SH	剑桥科技	0.88	通信		-37.83	-42.7	267.87	10.23	126.57	618.03	309.76	150.66
002475.SZ	立讯精密	0.87	电子	连续重仓3期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
002600.SZ	领益智造	0.86	电子	连续重仓3期	-33.29	-41.11	66.6	4.49	6.11	46.62	28.97	19.69
603228.SH	景旺电子	0.83	电子		12.14	-41.11	62.62	5.59	1.81	91.17	64.49	36.97
688110.SH	东芯股份	0.83	电子		-56.85	-41.11	32975.54	25.06	407.74	286.24	90.13	38.18
000657.SZ	中钨高新	0.82	有色金属	连续重仓3期	-55.72	-16.73	110.11	20.41	186.77	171.02	34.09	21.22
301308.SZ	江波龙	0.81	计算机		-65.23	-14.55	54.76	25.01	15019.98	2847.85	-1650.92	-201.31
688525.SH	佰维存储	0.81	电子		-66.59	-41.11	59.07	27.65	2469.61	804.89	106.88	54.6
002938.SZ	鹏鼎控股	0.8	电子		-32.94	-41.11	65.78	7.56	-6.9	36.1	28.52	19.85

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.51	-20.84
交易收益		4.09
电子	40.1	-14.27	-35.59	-35.72
通信	11.21	-3.75	-33.47	-33.35
电力设备及新能源	9.68	-1.94	-20.06	-21.5
计算机	7.56	-1.71	-22.6	-13.46
机械	6.44	-1.28	-19.89	-19.0
基础化工	3.91	-0.53	-13.64	-18.2
有色金属	3.75	-0.3	-8.03	-8.41
国防军工	2.5	-0.49	-19.76	-18.84
传媒	1.54	0.01	0.73	3.34
建材	1.34	-0.43	-32.27	-25.34
电力及公用事业	0.86	-0.09	-10.16	2.94
非银行金融	0.6	-0.08	-14.04	-2.06
汽车	0.57	0.03	5.09	-5.86
医药	0.54	-0.01	-1.97	8.34
轻工制造	0.52	-0.1	-19.28	-1.11
纺织服装	0.27	0.04	16.64	3.31
建筑	0.26	-0.1	-38.87	-0.95
石油石化	0.24	0.05	18.78	14.36
家电	0.17	0.0	1.82	1.47
钢铁	0.15	-0.02	-15.69	-1.44
银行	0.13	0.03	19.39	16.76
交通运输	0.08	0.01	11.3	9.37
煤炭	0.04	0.01	28.68	18.67
食品饮料	0.03	0.0	14.08	6.18
农林牧渔	0.02	0.01	21.07	15.44
商贸零售	0.02	0.0	18.58	8.23

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化