信澳产业优选一年持有混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：013495.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：董玄

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	33.01%（98.93%）	41.20%（98.93%）	-21.63%（97.44%）	26.44%（94.66%）	1.56（99.57%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	4.46%（97.22%）	210.88%（97.22%）	-1.10%（95.94%）	13.91%（92.74%）	15.16（99.35%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	1.51%（95.51%）	19.11%（95.51%）	-3.40%（97.65%）	12.62%（95.30%）	1.51（96.34%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-4.39%（92.74%）	-16.25%（92.74%）	-8.47%（98.50%）	11.13%（98.72%）	-1.46（56.32%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-3.91%（97.01%）	-7.71%（97.01%）	-21.63%（95.73%）	24.16%（96.58%）	-0.32（95.51%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	30.57%（97.44%）	30.57%（97.44%）	-21.63%（97.44%）	24.80%（95.09%）	1.23（99.15%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	59.36%（85.22%）	26.24%（85.22%）	-21.63%（97.86%）	21.68%（98.29%）	1.21（95.65%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	14.70%（48.16%）	4.71%（48.16%）	-41.65%（64.96%）	25.28%（91.45%）	0.19（51.84%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y
2021-12-31	2022-12-30	2022Y			-26.66%（69.58%）	22.53%（57.36%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-24.67%（11.22%）	-24.67%（11.22%）	-34.44%（9.68%）	21.40%（16.22%）	-1.15（29.93%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-26.63%（0.45%）	-26.63%（0.45%）	-38.21%（0.43%）	30.72%（25.92%）	-0.87（1.35%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	15.26%（14.47%）	15.26%（14.47%）	-8.39%（98.08%）	17.51%（95.30%）	0.87（21.60%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电力燃气	0.0	56.14	73.46	86.07
食品	0.0	0.0	0.0	0.0
非白酒	0.0	2.12	0.0	0.0
商贸	0.1	0.12	0.0	0.0
电网设备	18.7	9.46	0.0	0.0
香港公用	0.0	0.0	4.15	6.98
家居&服饰	5.23	0.0	0.0	0.0
工业金属	0.0	0.0	0.0	0.0
其他专用设备	5.02	0.0	0.0	0.0
能源设备服务	8.92	8.6	0.0	0.0
纺织制造	5.18	0.0	0.0	0.0
通用设备	6.77	0.0	0.0	0.0
物流	5.98	6.64	0.0	0.0
香港互联网	0.0	0.0	0.0	0.0
铁路公路	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
000899.SZ	赣能股份	7.84	电力及公用事业	连续重仓3期	-9.01	-1.23	9.28	1.54	3.92	46.32	3.83	1.54
000600.SZ	建投能源	7.81	电力及公用事业	连续重仓3期	-25.37	-1.23	7.76	1.31	62.74	-7.86	7.56	2.77
600011.SH	华能国际	7.62	电力及公用事业	连续重仓3期	0.82	-1.23	8.56	1.7	-1.76	0.43	5.87	2.89
600795.SH	国电电力	7.54	电力及公用事业		9.87	-1.23	12.34	1.36	-4.6	-4.1	8.03	3.17
600642.SH	申能股份	7.35	电力及公用事业	连续重仓2期	5.69	-1.23	11.27	1.12	-5.49	-2.45	3.5	1.35
000543.SZ	皖能电力	7.19	电力及公用事业	连续重仓2期	-3.53	-1.23	7.98	0.98	-10.99	-4.82	7.1	2.88
600027.SH	华电国际	7.14	电力及公用事业	连续重仓3期	15.06	-1.23	8.72	1.07	-14.38	-0.65	6.07	2.71
0836.HK	华润电力	6.98	香港周期	连续重仓2期	11.62	7.48	6.03	0.79
600098.SH	广州发展	6.88	电力及公用事业	连续重仓3期	5.41	-1.23	8.62	0.77	-26.57	10.35	4.59	3.52
000027.SZ	深圳能源	6.88	电力及公用事业	连续重仓3期	-2.42	-1.23	14.74	0.9	17.65
000791.SZ	甘肃能源	6.78	电力及公用事业		-13.16	-1.23	11.97	1.66	17.18	11.05	4.04	1.37
601991.SH	大唐发电	6.57	电力及公用事业	连续重仓3期	-27.28	-1.23	16.29	3.56	39.13	-13.92	4.68	3.18
600578.SH	京能电力	6.46	电力及公用事业	连续重仓3期	-19.05	-1.23	12.1	1.71	27.47	3.58	2.48	1.53

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.05	-1.58
交易收益		-2.95
电力及公用事业	86.07	-0.01	-0.01	2.94
香港周期	6.98	1.38	19.8	14.99

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化