华银优势行业股票 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：013242.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：程敏

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	8.62%（82.90%）	10.52%（82.90%）	-51.63%（41.74%）	46.17%（53.04%）	0.23（82.90%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-9.70%（44.78%）	-92.96%（44.78%）	-13.59%（54.78%）	63.60%（60.00%）	-1.46（21.51%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-18.34%（56.38%）	-90.59%（56.38%）	-21.85%（62.32%）	49.14%（60.58%）	-1.84（29.61%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-23.19%（53.62%）	-64.74%（53.62%）	-33.72%（65.36%）	40.21%（65.36%）	-1.61（33.91%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-29.11%（53.33%）	-49.89%（53.33%）	-51.63%（41.16%）	51.59%（54.06%）	-0.97（59.13%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	10.31%（80.58%）	10.31%（80.58%）	-51.63%（41.74%）	43.37%（53.62%）	0.24（81.01%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	103.97%（89.10%）	42.82%（89.10%）	-51.63%（41.74%）	39.60%（43.91%）	1.08（90.30%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	136.03%（91.67%）	33.39%（91.67%）	-51.63%（41.88%）	38.18%（38.12%）	0.87（91.99%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-6.16%（92.61%）	14.22%（89.30%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-29.87%（27.43%）	-29.87%（27.43%）	-32.59%（57.76%）	25.99%（54.83%）	-1.15（24.90%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-9.37%（63.28%）	-9.37%（63.28%）	-22.43%（77.57%）	15.64%（80.25%）	-0.60（50.69%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	16.41%（77.88%）	16.41%（77.88%）	-23.44%（42.69%）	37.09%（28.80%）	0.44（72.04%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	81.48%（83.60%）	81.48%（83.60%）	-23.12%（34.64%）	34.43%（31.16%）	2.37（84.64%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设计	13.99	7.24	9.99	14.79
光通信	14.29	9.16	7.59	10.09
PCB	8.14	8.27	6.69	8.65
消费电子	6.8	3.36	2.42	1.36
半导体设备	3.92	8.14	3.64	6.57
显示面板	1.6	1.83	4.38	1.62
通用设备	0.0	7.75	5.62	6.92
LED及其他	3.11	2.22	3.46	4.19
电池环节	6.12	6.05	3.93	2.4
电子化学品	0.0	1.95	2.05	2.23
计算机设备	0.0	4.22	1.8	1.66
半导体封测	0.0	4.86	5.01	4.94
其他专用设备	1.85	4.36	4.61	1.79
自动化设备	3.24	0.0	2.18	5.69
汽车智能化	3.96	1.99	2.1	1.42

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688498.SH	源杰科技	2.47	电子	连续重仓3期	-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
300308.SZ	中际旭创	2.42	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
603986.SH	兆易创新	2.25	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
300054.SZ	鼎龙股份	2.23	基础化工		-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58
002463.SZ	沪电股份	2.11	电子	连续重仓3期	-29.93	-41.11	68.35	18.58	61.8	46.73	49.28	34.55
300408.SZ	三环集团	2.09	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
300502.SZ	新易盛	2.05	通信	连续重仓5期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
688766.SH	普冉股份	1.92	电子		-61.4	-41.11	258.98	42.18	403.91	733.63	201.32	67.81
688519.SH	南亚新材	1.92	电子		-35.77	-41.11	241.99	31.74	647.03	178.79	142.83	84.74
001309.SZ	德明利	1.89	电子	连续重仓2期	-62.56	-41.11	52.12	32.74	4501.08	3078.68	-688.34	59.57
688025.SH	杰普特	1.89	机械	连续重仓2期	-31.06	-22.85	131.23	19.26	118.91	70.09	72.47	45.56
688012.SH	中微公司	1.88	电子		-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
300223.SZ	君正股份	1.87	电子		-57.65	-41.11	193.76	9.5	268.63	18.03	42.53	21.48
688525.SH	佰维存储	1.86	电子	连续重仓2期	-66.59	-41.11	59.07	27.65	2469.61	804.89	106.88	54.6
688059.SH	华锐精密	1.85	机械		-43.75	-22.85	60.04	9.2	181.4	132.17	30.97	28.19
301377.SZ	鼎泰高科	1.82	机械		-55.23	-22.85	364.6	83.6	220.06	152.24	111.81	70.38
300475.SZ	香农芯创	1.8	电子	连续重仓2期	-61.76	-41.11	75.93	28.55	1416.88	1822.44	158.14	91.25
688630.SH	芯碁微装	1.79	电子		-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56
688257.SH	新锐股份	1.79	机械		-64.71	-22.85	73.36	13.8	276.16	119.96	49.01	38.99
603929.SH	亚翔集成	1.77	建筑	连续重仓2期	-59.06	-5.13	54.85	26.7	118.35	49.7	56.3	25.86

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	89.45	-38.26
交易收益		-1.57
电子	55.49	-22.48	-40.51	-35.72
机械	12.4	-5.2	-41.96	-19.0
通信	11.48	-4.6	-40.02	-33.35
计算机	4.74	-1.87	-39.46	-13.46
基础化工	3.56	-1.63	-45.9	-18.2
建筑	1.77	-0.9	-50.76	-0.95

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化