中庚价值先锋股票 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：012930.OF 一级类型：全市场二级类型：价值基金经理：陈涛

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-4.61%（42.86%）	-5.55%（42.86%）	-23.93%（26.00%）	20.66%（27.71%）	-0.27（50.00%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	1.14%（31.71%）	34.15%（31.71%）	-2.53%（25.71%）	22.86%（20.57%）	1.49（27.25%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-0.04%（52.86%）	-0.47%（52.86%）	-5.00%（46.86%）	21.42%（20.57%）	-0.02（53.47%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-3.75%（32.29%）	-14.01%（32.29%）	-9.91%（43.14%）	17.19%（28.86%）	-0.81（35.92%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-11.44%（36.29%）	-21.65%（36.29%）	-18.71%（27.14%）	19.00%（35.71%）	-1.14（37.14%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-5.87%（34.00%）	-5.87%（34.00%）	-23.93%（26.00%）	19.71%（27.43%）	-0.30（37.14%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	4.07%（25.74%）	2.02%（25.74%）	-23.93%（27.43%）	20.11%（15.43%）	0.10（23.37%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	3.60%（24.92%）	1.19%（24.92%）	-29.68%（18.00%）	25.71%（3.43%）	0.05（22.62%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-6.09%（87.97%）	18.62%（54.14%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-8.20%（86.47%）	-8.20%（86.47%）	-41.72%（0.68%）	28.71%（6.14%）	-0.29（92.11%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-10.67%（52.90%）	-10.67%（52.90%）	-31.64%（8.97%）	18.65%（8.65%）	-0.57（64.51%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-1.76%（18.91%）	-1.76%（18.91%）	-25.63%（8.16%）	34.89%（0.58%）	-0.05（22.12%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	10.33%（24.78%）	10.33%（24.78%）	-11.41%（22.86%）	18.94%（9.14%）	0.55（14.87%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
医疗器械	18.82	19.76	19.74	15.7
食品	10.05	14.9	16.45	14.36
建筑	10.3	10.05	9.59	9.57
农化工	9.14	9.82	9.83	9.74
半导体设计	9.53	10.05	9.56	9.82
通用软件	9.7	9.71	9.45	9.63
特钢	10.1	9.72	8.6	6.28
旅游&服务	8.98	4.25	6.06	3.27
白酒	7.98	0.0	0.0	4.93
电池环节	0.0	0.0	0.0	0.55
生物制品	0.0	0.0	0.0	0.0
工业金属	0.0	0.0	0.0	0.0
家居&服饰	0.0	1.46	1.55	0.0
创新药	0.0	0.0	0.0	0.15
防水耐火材料	0.0	1.99	2.13	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002180.SZ	奔图科技	9.82	电子	连续重仓9期	0.79	-41.11		2.55	40.48	142.08	25.31	17.68
688232.SH	新点软件	9.63	计算机	连续重仓9期	1.8	-14.55	108.97	1.07	-78.79	49.28	10.31	5.55
002541.SZ	鸿路钢构	9.57	建筑	连续重仓9期	18.75	-5.13	18.61	1.21	23.57	22.39	14.27	9.78
301035.SZ	润丰股份	9.48	基础化工	连续重仓9期	-6.3	-26.22	17.75	2.3	20.26	38.27	18.26	12.72
603658.SH	安图生物	9.46	医药	连续重仓9期	20.78	3.57	16.03	1.97	-13.25	10.27	6.52	5.1
603345.SH	安井食品	7.67	食品饮料	连续重仓9期	5.79	7.5	17.49	1.72	10.84	15.62	9.71	5.24
002991.SZ	甘源食品	6.69	食品饮料	连续重仓3期	-4.81	7.5	16.59	2.18	-24.75	11.45	7.78	4.83
300855.SZ	图南股份	6.28	钢铁	连续重仓7期	-3.32	-5.9	59.11	6.05	84.64	72.94	32.37	23.19
688029.SH	南微医学	6.17	医药	连续重仓9期	20.36	3.57	24.26	3.33	-15.8	14.98	8.63	7.29
000568.SZ	泸州老窖	4.93	食品饮料		-4.57	7.5	11.47	2.21	-42.73	2.49	2.2	2.03
002928.SZ	华夏航空	3.27	交通运输	连续重仓9期	-17.6	4.96	13.18	2.24	-15.01	-31.6	42.36	18.19
003006.SZ	百亚股份	3.1	轻工制造		63.34	-7.89	28.2	4.44	-32.8	47.41	13.97	9.84
689009.SH	九号公司	3.0	机械		-0.67	-22.85	18.53	3.76	-11.87	27.42	18.27	11.66
000975.SZ	山金国际	1.18	有色金属		37.94	-16.73	12.84	3.18	40.78	48.2	31.54	13.93
600841.SH	动力新科	0.9	汽车		-13.11	-8.77	2.71	1.32	301.91	-185.27	8.2	4.84
600801.SH	华新建材	0.83	建材		46.47	-31.46	9.98	1.0	24.14	10.62	12.72	8.17
000695.SZ	滨海能源	0.55	轻工制造		-6.72	-7.89		9.69	-8.18
688795.SH		0.46	电子		-46.38	-41.11		29.23
600426.SH	华鲁恒升	0.26	基础化工		6.49	-26.22	13.58	1.49	26.25	21.28	10.26	6.37
301039.SZ	中集车辆	0.23	汽车		6.4	-8.77	14.98	0.9	-9.75	9.55	12.88	10.54

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.2	7.67
交易收益		0.69
食品饮料	19.29	0.13	0.67	6.18
医药	15.89	2.47	15.56	8.34
电子	10.54	0.09	0.82	-35.72
基础化工	9.74	0.54	5.5	-18.2
计算机	9.63	0.12	1.24	-13.46
建筑	9.57	1.13	11.78	-0.95
钢铁	6.28	0.14	2.21	-1.44
轻工制造	3.75	1.86	49.71	-1.11
交通运输	3.27	-0.35	-10.73	9.37
机械	3.0	-0.01	-0.36	-19.0
有色金属	1.18	0.47	40.23	-8.41
汽车	1.14	-0.04	-3.66	-5.86
建材	0.83	0.42	50.77	-25.34
房地产	0.09	0.02	24.37	6.18
国防军工	0.01	-0.0	-45.1	-18.84
农林牧渔	0.0	0.0	9.05	15.44
电力设备及新能源	0.0	-0.0	-15.63	-21.5
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化