汇添富ESG可持续成长股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：011122.OF 一级类型：全市场二级类型：港股灵活仓位基金经理：沈若雨

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-4.65%（77.06%）	-5.60%（77.06%）	-31.13%（37.45%）	25.65%（45.10%）	-0.22（78.82%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-1.73%（33.14%）	-36.51%（33.14%）	-3.31%（51.57%）	25.06%（51.96%）	-1.46（19.96%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-10.98%（26.47%）	-74.24%（26.47%）	-12.55%（34.12%）	24.46%（49.22%）	-3.04（7.10%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-16.90%（22.16%）	-51.87%（22.16%）	-20.41%（40.00%）	23.22%（46.27%）	-2.23（8.04%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-17.19%（51.18%）	-31.53%（51.18%）	-31.13%（30.98%）	29.18%（39.61%）	-1.08（62.16%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-1.01%（86.08%）	-1.01%（86.08%）	-31.13%（38.43%）	25.16%（40.98%）	-0.04（86.67%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	58.81%（97.34%）	26.02%（97.34%）	-31.13%（42.16%）	24.33%（39.02%）	1.07（98.00%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	81.54%（99.25%）	22.15%（99.25%）	-31.13%（45.29%）	22.17%（49.80%）	1.00（99.25%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-9.67%（70.36%）	15.89%（65.15%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-31.34%（7.49%）	-31.34%（7.49%）	-34.06%（16.76%）	26.66%（15.93%）	-1.18（16.94%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-25.52%（7.42%）	-25.52%（7.42%）	-32.81%（7.95%）	14.21%（58.07%）	-1.80（2.20%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	16.92%（86.27%）	16.92%（86.27%）	-10.42%（88.94%）	17.60%（77.88%）	0.96（90.84%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	67.93%（98.45%）	67.93%（98.45%）	-16.72%（23.14%）	24.30%（19.80%）	2.80（98.23%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港有色	15.97	11.24	2.41	2.63
光通信	9.88	8.75	5.71	18.22
香港银行	1.92	1.42	4.45	2.74
香港电子	9.64	3.41	0.0	4.98
香港互联网	2.3	0.8	5.06	0.0
石油开采炼化	4.35	5.04	3.44	3.06
全国性银行	2.45	1.94	0.0	0.0
半导体设计	5.44	2.12	2.16	8.5
电池环节	1.54	1.16	1.18	0.01
新能源矿产	0.0	11.51	5.74	1.51
消费电子	3.24	0.01	0.01	0.01
半导体设备	0.0	2.11	2.15	15.16
香港汽车	3.33	2.86	1.55	0.0
化学制品	4.51	7.49	2.69	2.1
白色家电	0.0	1.65	1.68	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	8.81	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688361.SH	中科飞测	6.83	电子	连续重仓3期	-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
688012.SH	中微公司	6.07	电子		-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
300502.SZ	新易盛	5.81	通信	连续重仓7期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
1347.HK	华虹宏力	4.98	香港科技		-68.66	-28.38	665.5	7.27
002001.SZ	新和成	3.89	医药	连续重仓2期	-9.39	3.57	13.01	2.67	-1.32	13.83	4.64	3.47
601857.SH	中国石油	3.06	石油石化	连续重仓9期	50.41	11.57	10.0	1.01	10.13	6.06	-0.75	0.85
300274.SZ	阳光电源	2.93	电力设备及新能源	连续重仓3期	-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22
2628.HK	中国人寿	2.79	香港金地	连续重仓3期	-10.33	8.95	4.67	1.14
3988.HK	中国银行	2.74	香港金地	连续重仓9期	22.66	8.95	5.86	0.54
603986.SH	兆易创新	2.7	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
002957.SZ	科瑞技术	2.5	机械		-47.03	-22.85	77.22	7.19	80.23	36.83	29.25	22.08
688123.SH	聚辰股份	2.44	电子		-39.43	-41.11	114.54	13.08	94.0	15.53	8.35	24.67
688702.SH	盛科通信	2.31	电子		-45.05	-41.11		71.64	-310.14	543.66	256.98	181.07
688652.SH	京仪装备	2.26	电子		-41.25	-41.11	212.18	14.96	-8.2	84.33	41.33	32.57
600160.SH	巨化股份	2.1	基础化工	连续重仓4期	-44.45	-26.22	34.51	6.95	37.82	44.8	16.78	10.24
002428.SZ	云南锗业	2.01	有色金属		-29.53	-16.73	4119.51	53.43	-14.47	168.87	141.35	66.02
6869.HK	长飞光纤光缆	2.0	香港科技		-55.68	-28.38	162.99	13.83
605117.SH	德业股份	2.0	电力设备及新能源		-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75
300548.SZ	长芯博创	1.93	通信		-39.53	-42.7	218.42	38.69	115.46	146.54	108.9	52.86

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.92	-21.25
交易收益		-0.1
电子	23.7	-7.81	-32.96	-35.72
通信	18.22	-6.68	-36.66	-33.35
香港科技	7.03	-3.46	-49.14	-19.21
香港金地	5.53	0.71	12.78	11.72
有色金属	5.51	-1.63	-29.64	-8.41
电力设备及新能源	4.93	-2.01	-40.72	-21.5
基础化工	4.82	-1.45	-30.01	-18.2
香港周期	4.32	0.92	21.28	14.99
医药	3.89	-0.25	-6.47	8.34
香港医药	3.75	1.03	27.38	12.97
石油石化	3.06	1.13	36.84	14.36
机械	2.51	-1.01	-40.3	-19.0
汽车	1.55	-0.52	-33.79	-5.86
国防军工	1.3	-0.68	-52.17	-18.84
煤炭	1.09	0.35	32.53	18.67
香港消费	0.65	0.21	32.96	3.32
计算机	0.03	-0.01	-21.66	-13.46
轻工制造	0.02	0.0	11.88	-1.11
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化