汇丰晋信创新先锋股票 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：011077.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：周宗舟

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-2.64%（63.04%）	-3.18%（63.04%）	-15.02%（98.99%）	17.32%（98.99%）	-0.18（53.33%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	2.40%（96.38%）	85.31%（96.38%）	-2.37%（97.39%）	20.67%（96.81%）	4.13（97.38%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	3.91%（96.67%）	56.51%（96.67%）	-3.09%（98.84%）	19.99%（96.81%）	2.83（97.53%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-7.12%（92.61%）	-25.30%（92.61%）	-12.68%（97.54%）	15.87%（99.13%）	-1.59（35.51%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-4.08%（94.49%）	-8.03%（94.49%）	-13.08%（98.99%）	16.97%（99.57%）	-0.47（89.57%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-4.34%（53.04%）	-4.34%（53.04%）	-15.02%（99.13%）	16.54%（98.99%）	-0.26（36.67%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	32.67%（39.85%）	15.18%（39.85%）	-15.37%（100.00%）	18.57%（99.86%）	0.82（75.07%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	48.06%（49.20%）	14.07%（49.20%）	-25.38%（98.99%）	21.36%（99.57%）	0.66（79.33%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-10.35%（86.38%）	22.90%（62.84%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-30.66%（24.71%）	-30.66%（24.71%）	-36.77%（29.31%）	31.30%（21.72%）	-0.98（43.97%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-6.06%（72.24%）	-6.06%（72.24%）	-18.92%（88.31%）	19.07%（62.09%）	-0.32（71.55%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	18.55%（82.46%）	18.55%（82.46%）	-22.40%（47.86%）	26.02%（75.33%）	0.71（88.15%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	26.11%（16.69%）	26.11%（16.69%）	-15.37%（90.43%）	19.82%（97.97%）	1.32（33.68%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
显示面板	8.93	9.69	9.76	2.0
香港互联网	10.7	10.61	12.19	10.37
香港电信	8.95	9.55	9.58	0.0
香港电子	9.81	9.55	7.1	4.34
工程机械	1.65	6.39	6.87	7.18
工业软件	5.97	6.96	0.0	0.0
消费电子	2.42	0.0	0.0	8.14
香港轻工	1.66	3.09	6.59	8.56
电子化学品	5.27	4.15	3.89	0.0
半导体设计	9.56	3.68	1.28	1.03
底盘轮胎及装饰	0.0	6.09	7.59	8.16
香港地产	1.92	1.84	3.51	4.68
风电	5.65	8.13	0.0	2.36
养殖业	1.5	3.99	5.01	4.28
香港旅游服务	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
0700.HK	腾讯控股	9.23	香港科技	连续重仓2期	-10.19	-28.38	14.86	3.06
2689.HK	玖龙纸业	8.56	香港制造	连续重仓9期	-30.82	-21.31	8.88	0.62
688036.SH	传音控股	8.14	电子		1.69	-41.11	24.32	3.36	-19.66	14.69	13.97	10.64
600031.SH	三一重工	5.37	机械	连续重仓3期	7.04	-22.85	18.88	1.75	16.61	20.91	18.39	10.83
2423.HK	贝壳-W	4.68	香港金地	连续重仓5期	19.6	8.95	34.14	1.77
2382.HK	舜宇光学科技	4.34	香港科技	连续重仓9期	3.52	-28.38	12.81	2.46
002311.SZ	海大集团	4.28	农林牧渔	连续重仓3期	-5.97	11.05	18.89	3.24	-35.18	21.4	14.94	5.79
600660.SH	福耀玻璃	4.19	汽车	连续重仓3期	6.38	-8.77	14.64	3.66	-3.7	15.84	9.12	6.25
300750.SZ	宁德时代	4.17	电力设备及新能源		-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
601058.SH	赛轮轮胎	3.97	基础化工	连续重仓3期	6.76	-26.22	10.71	1.74	2.92	18.18	12.13	8.05
2208.HK	金风科技	3.43	香港制造		-30.61	-21.31	12.75	1.03
600309.SH	万华化学	3.34	基础化工		-1.17	-26.22	16.27	1.99	49.96	23.61	11.72	7.67
002027.SZ	分众传媒	3.16	传媒		12.07	1.28	19.41	4.53	-35.99	46.08	1.12	2.49
002487.SZ	大金重工	2.36	电力设备及新能源		-43.07	-28.69	32.72	3.0	36.72	49.21	40.06	27.79
600233.SH	圆通速递	2.04	交通运输		10.29	4.96	11.13	1.53	46.98	11.93	11.71	7.17
000725.SZ	京东方A	2.0	电子	连续重仓9期	-43.2	-41.11	54.04	2.4	25.0	9.53	24.43	18.29
601688.SH	华泰证券	1.95	非银行金融		-13.61	-4.53	10.61	1.05	16.69	1.22	6.01	3.56
603345.SH	安井食品	1.82	食品饮料	连续重仓2期	5.79	7.5	17.49	1.72	10.84	15.62	9.71	5.24
603338.SH	浙江鼎力	1.8	机械		21.88	-22.85	11.19	1.91	-1.07	13.93	10.87	6.43
300438.SZ	鹏辉能源	1.43	电力设备及新能源		-53.06	-28.69	72.59	7.36	390.48	231.49	95.7	49.51

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	87.81	-3.04
交易收益		1.99
香港科技	14.71	-0.24	-1.64	-19.21
香港制造	11.99	-2.65	-22.08	-10.27
电子	11.16	-2.44	-21.82	-35.72
电力设备及新能源	7.95	-2.13	-26.82	-21.5
基础化工	7.31	0.74	10.18	-18.2
机械	7.18	0.33	4.58	-19.0
汽车	5.2	0.04	0.68	-5.86
香港金地	4.68	0.98	20.98	11.72
农林牧渔	4.28	-0.16	-3.65	15.44
非银行金融	3.93	-0.5	-12.82	-2.06
传媒	3.16	0.21	6.64	3.34
交通运输	2.04	0.33	16.43	9.37
食品饮料	1.82	0.06	3.28	6.18
医药	1.82	0.19	10.68	8.34
纺织服装	0.58	0.2	34.4	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化