长信企业优选一年持有混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：010861.OF 一级类型：全市场二级类型：均衡基金经理：叶松

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-2.28%（74.87%）	-2.75%（74.87%）	-15.84%（91.09%）	19.67%（84.31%）	-0.14（74.69%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	0.61%（77.36%）	17.05%（77.36%）	-3.82%（68.81%）	29.59%（55.26%）	0.58（76.25%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-3.38%（79.32%）	-33.05%（79.32%）	-7.50%（78.43%）	25.65%（54.55%）	-1.29（80.54%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-6.75%（79.32%）	-24.15%（79.32%）	-14.18%（82.89%）	18.94%（75.58%）	-1.27（74.15%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-10.31%（84.85%）	-19.63%（84.85%）	-15.84%（88.41%）	20.96%（81.28%）	-0.94（81.46%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-2.59%（69.88%）	-2.59%（69.88%）	-15.84%（91.09%）	18.59%（85.92%）	-0.14（67.56%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	16.22%（44.32%）	7.81%（44.32%）	-15.84%（92.69%）	18.11%（85.20%）	0.43（51.83%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	7.61%（28.30%）	2.49%（28.30%）	-20.11%（88.95%）	19.11%（82.71%）	0.13（30.21%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y			-5.41%（89.63%）	8.74%（91.24%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-16.15%（71.20%）	-16.15%（71.20%）	-23.83%（72.27%）	19.88%（59.92%）	-0.81（70.97%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.00%（40.89%）	-14.00%（40.89%）	-22.57%（49.53%）	12.66%（65.97%）	-1.11（33.00%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-3.86%（19.85%）	-3.86%（19.85%）	-16.62%（63.44%）	21.61%（57.77%）	-0.18（17.58%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	18.15%（15.17%）	18.15%（15.17%）	-11.93%（64.71%）	16.85%（73.62%）	1.08（16.64%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
通用设备	4.54	2.06	1.93	5.87
电网设备	5.77	0.0	0.0	8.94
电池环节	7.73	0.0	4.38	7.71
香港汽车	4.1	5.3	4.02	0.0
食品	8.21	9.1	5.64	5.23
摩托及商用车	3.43	4.74	0.0	0.0
香港创新药	3.01	3.11	9.0	2.45
风电	6.57	3.11	2.9	0.0
其他专用设备	3.64	4.33	0.0	0.0
工业金属	0.0	3.15	2.84	1.8
创新药	0.09	3.12	4.99	5.0
香港互联网	2.53	3.53	1.46	0.0
被动元件	0.0	0.0	4.49	6.13
纺织制造	0.0	0.0	0.0	0.0
半导体设计	4.31	3.1	2.9	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
600298.SH	安琪酵母	5.23	食品饮料	连续重仓4期	2.73	7.5	19.63	2.62	13.48	14.11	11.3	6.71
603259.SH	药明康德	5.0	医药	连续重仓2期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
601211.SH	国泰海通	4.25	非银行金融		-10.17	-4.53	14.61	1.0	36.16	8.22	4.33	5.05
300012.SZ	华测检测	3.84	机械		15.61	-22.85	22.03	3.05	16.92	7.49	8.55	6.16
301029.SZ	怡合达	3.82	机械		-4.85	-22.85	32.99	4.1	18.37	20.81	14.44	11.59
688188.SH	柏楚电子	3.72	计算机		-5.72	-14.55	36.87	7.38	22.09	11.93	15.68	12.83
300866.SZ	安克创新	3.67	电子		10.4	-41.11	22.23	5.46	27.85	17.75	13.49	11.14
300408.SZ	三环集团	3.2	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
002606.SZ	大连电瓷	2.98	电力设备及新能源		-9.55	-28.69	23.44	3.01	79.12
300001.SZ	特锐德	2.94	电力设备及新能源		-17.0	-28.69	31.94	4.73	27.91	16.52	15.65	10.16
600563.SH	法拉电子	2.92	电子	连续重仓2期	-44.98	-41.11	35.91	7.43	6.94	14.92	10.44	7.61
300316.SZ	晶盛机电	2.67	机械		-45.33	-22.85	190.88	4.65	-54.58	41.8	11.99	8.81
0867.HK	康哲药业	2.45	香港医药	连续重仓5期	-0.11	5.47	15.17	1.3
300037.SZ	新宙邦	2.07	基础化工		-41.33	-26.22	51.93	6.58	58.13	61.36	25.18	17.43
3908.HK	中金公司	2.06	香港金地		-13.19	8.95	8.0	0.92
300568.SZ	星源材质	2.05	基础化工		-32.05	-26.22	1478.4	2.58	-37.01	257.51	83.02	38.86
002709.SZ	天赐材料	2.04	基础化工		-46.78	-26.22	36.57	5.68	668.99	509.03	63.96	42.7
689009.SH	九号公司	2.03	机械	连续重仓9期	-0.67	-22.85	18.53	3.76	-11.87	27.42	18.27	11.66
600482.SH	中国动力	2.01	电力设备及新能源		-1.82	-28.69	49.82	1.82	-7.68	71.63	30.31	19.72
300274.SZ	阳光电源	2.0	电力设备及新能源		-54.26	-28.69	27.64	6.98	-20.46	22.11	13.79	8.22

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	71.25	-5.2
交易收益		2.62
电子	13.11	-3.03	-23.11	-35.72
机械	12.42	-1.34	-10.8	-19.0
电力设备及新能源	10.95	-1.56	-14.3	-21.5
基础化工	7.72	-2.31	-29.86	-18.2
非银行金融	5.23	-0.43	-8.26	-2.06
食品饮料	5.23	0.24	4.59	6.18
医药	5.02	1.36	27.07	8.34
计算机	3.73	-0.4	-10.67	-13.46
香港医药	2.45	0.1	4.24	12.97
香港金地	2.06	-0.13	-6.29	11.72
有色金属	1.84	-0.57	-30.92	-8.41
煤炭	1.46	0.27	18.14	18.67
国防军工	0.02	-0.01	-45.1	-18.84
汽车	0.01	-0.0	-13.58	-5.86
香港消费	0.0	0.0	13.31	3.32
电力及公用事业	0.0	-0.0	-7.06	2.94
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11
房地产	0.0	0.0	24.37	6.18

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化