圆信永丰研究精选A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：009847.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：汪萍

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-10.62%（58.55%）	-12.69%（58.55%）	-42.87%（59.62%）	37.81%（64.10%）	-0.34（58.33%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-4.45%（55.98%）	-69.39%（55.98%）	-9.02%（52.14%）	48.10%（54.91%）	-1.44（40.09%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-12.74%（60.04%）	-79.61%（60.04%）	-16.91%（55.13%）	36.14%（58.12%）	-2.20（38.28%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-15.01%（64.96%）	-47.41%（64.96%）	-30.02%（53.85%）	34.98%（54.91%）	-1.36（65.74%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-26.78%（60.04%）	-46.53%（60.04%）	-42.87%（57.26%）	41.85%（65.60%）	-1.11（49.36%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-8.50%（56.62%）	-8.50%（56.62%）	-42.87%（59.62%）	35.92%（63.25%）	-0.24（55.56%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	24.05%（57.61%）	11.38%（57.61%）	-42.87%（59.83%）	31.39%（63.89%）	0.36（60.22%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	32.27%（65.67%）	9.84%（65.67%）	-42.87%（60.26%）	30.75%（49.79%）	0.32（66.82%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	25.21%（74.34%）	25.21%（74.34%）	-19.65%（40.11%）	21.72%（57.31%）	1.16（78.11%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-22.01%（57.59%）	-22.01%（57.59%）	-35.92%（20.95%）	28.91%（17.71%）	-0.76（71.35%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.83%（49.88%）	-14.83%（49.88%）	-27.03%（42.57%）	16.93%（45.50%）	-0.88（51.37%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	6.94%（72.75%）	6.94%（72.75%）	-21.84%（41.68%）	30.73%（25.49%）	0.23（68.92%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	39.62%（50.97%）	39.62%（50.97%）	-17.38%（50.43%）	25.72%（53.21%）	1.54（49.89%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电池环节	15.29	7.57	14.91	9.39
工业金属	3.38	7.73	10.8	9.4
消费电子	10.6	9.35	0.0	0.79
半导体设备	4.46	5.16	5.65	9.95
光通信	5.11	2.57	2.6	2.59
电网设备	4.33	6.51	4.33	4.2
半导体设计	9.13	7.48	0.97	7.83
光伏	1.83	1.14	1.16	2.36
航空航天兵装	3.24	4.11	3.39	0.0
电子化学品	2.29	5.89	5.97	1.81
PCB	0.0	1.93	1.96	2.36
化学原料	0.0	2.83	2.87	2.37
通用设备	5.43	1.73	1.76	4.65
医疗器械	1.87	0.0	0.0	0.0
化学制品	4.97	0.36	0.36	3.89

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002371.SZ	北方华创	5.89	电子	连续重仓9期	-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
603688.SH	石英股份	5.33	电子	连续重仓3期	-56.22	-41.11	325.79	7.71	-24.88	98.82	72.26	42.16
688072.SH	拓荆科技	4.06	电子		-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
688403.SH	汇成股份	3.84	电子	连续重仓3期	-57.15	-41.11	388.23	8.91	-67.52	78.16	9.96	5.47
688220.SH	翱捷科技	3.56	电子		-26.4	-41.11		9.56	91.0	19.31	19.09	16.14
300037.SZ	新宙邦	3.31	基础化工	连续重仓4期	-41.33	-26.22	51.93	6.58	58.13	61.36	25.18	17.43
600141.SH	兴发集团	3.2	基础化工	连续重仓3期	-48.52	-26.22	39.25	2.31	5.1	28.92	13.21	8.38
002756.SZ	永兴材料	2.94	有色金属	连续重仓2期	-36.1	-16.73	31.84	2.35	80.46	124.97	24.99	33.05
300593.SZ	新雷能	2.86	电力设备及新能源	连续重仓5期	-13.54	-28.69		7.11	66.9	41.6	22.15	13.33
920438.BJ		2.65			-56.94		715.02	23.49
688508.SH	芯朋微	2.61	电子		-32.53	-41.11	77.44	4.52	60.47	-28.53	14.52	13.61
688720.SH	艾森股份	2.4	电子		-51.86	-41.11	233.86	12.01	54.14	64.23	50.32	40.84
300390.SZ	天华新能	2.39	基础化工	连续重仓2期	-58.72	-26.22	56.79	6.29	2048.74	1396.95	245.35	96.77
688147.SH	微导纳米	2.36	电子	连续重仓3期	-56.37	-41.11	481.08	25.7	-65.59	61.64	21.26	17.22
002384.SZ	东山精密	2.36	电子	连续重仓3期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
688786.SH	悦安新材	2.32	有色金属		-51.24	-16.73	93.34	10.38	13.48	38.94	21.53	16.24
688469.SH	芯联集成	2.17	电子		-23.37	-41.11		6.86	77.9	88.94	22.23	22.76
605111.SH	新洁能	2.1	电子	连续重仓3期	-59.39	-41.11	108.39	9.66	-13.31	35.03	19.11	11.66
603281.SH	江瀚新材	2.1	基础化工		-38.8	-26.22	35.69	3.1	-22.86	32.83	14.17	6.52
001301.SZ	尚太科技	1.96	基础化工	连续重仓2期	-31.02	-26.22	27.48	3.39	-9.85	28.2	35.69	15.79

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	84.06	-31.77
交易收益		-2.65
电子	43.52	-17.07	-39.21	-35.72
基础化工	21.61	-7.2	-33.34	-18.2
有色金属	7.02	-1.93	-27.52	-8.41
电力设备及新能源	5.7	-1.0	-17.46	-21.5
机械	2.93	-1.53	-52.26	-19.0
通信	2.59	-0.56	-21.61	-33.35
农林牧渔	0.69	0.16	23.71	15.44

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化