博时女性消费主题混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：009619.OF 一级类型：行业主题二级类型：消费基金经理：黄超杰、冀楠

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-10.78%（60.87%）	-12.89%（60.87%）	-23.37%（59.78%）	17.51%（53.80%）	-0.74（61.41%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	5.06%（64.67%）	260.46%（64.67%）	-2.78%（27.72%）	25.26%（27.17%）	10.31（45.30%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-0.20%（23.37%）	-2.32%（23.37%）	-8.53%（10.33%）	23.75%（21.20%）	-0.10（24.59%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-7.62%（14.13%）	-26.89%（14.13%）	-15.30%（15.22%）	16.92%（44.02%）	-1.59（13.04%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-13.98%（28.26%）	-26.09%（28.26%）	-20.45%（23.91%）	16.94%（63.04%）	-1.54（17.93%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-13.88%（58.15%）	-13.88%（58.15%）	-23.37%（65.22%）	16.98%（48.91%）	-0.82（59.78%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	1.05%（72.93%）	0.52%（72.93%）	-23.50%（71.74%）	16.17%（68.48%）	0.03（72.93%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-2.74%（69.32%）	-0.93%（69.32%）	-23.50%（79.89%）	15.34%（96.74%）	-0.06（68.75%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-10.39%（20.00%）	-10.39%（20.00%）	-23.16%（44.30%）	20.99%（67.72%）	-0.50（11.54%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-21.18%（18.99%）	-21.18%（18.99%）	-28.60%（54.44%）	17.52%（92.31%）	-1.21（6.96%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-13.11%（65.68%）	-13.11%（65.68%）	-21.16%（74.86%）	13.11%（83.24%）	-1.00（49.11%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	1.06%（56.98%）	1.06%（56.98%）	-16.70%（90.11%）	14.52%（98.90%）	0.07（59.22%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	8.79%（56.04%）	8.79%（56.04%）	-9.13%（85.33%）	15.09%（69.02%）	0.58（57.14%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
非白酒	9.75	7.65	7.38	6.63
家居&服饰	3.48	2.02	2.34	1.5
香港医美	3.46	8.94	8.42	11.22
食品	1.41	4.89	3.31	6.94
香港家电家居	0.82	9.64	6.76	8.59
养殖业	6.74	0.0	0.0	0.0
香港互联网	6.44	6.47	4.82	4.37
商贸	1.34	2.3	1.86	0.67
香港纺服	0.15	5.59	7.74	4.81
通用设备	0.87	8.97	5.91	3.28
白色家电	0.0	0.0	0.0	0.0
显示面板	0.0	9.5	6.31	4.05
香港食品	4.22	0.0	0.0	0.0
香港商贸	2.94	0.0	0.0	0.0
光通信	0.0	4.93	7.51	2.48

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
9992.HK	泡泡玛特	8.59	香港消费	连续重仓7期	-14.87	0.01	14.57	8.35
1318.HK	毛戈平	8.11	香港医药	连续重仓5期	-6.7	5.47	19.07	4.92
002946.SZ	新乳业	6.17	食品饮料	连续重仓3期	7.24	7.5	15.45	3.47	25.36	9.66	11.01	6.62
6181.HK	老铺黄金	4.81	香港消费	连续重仓3期	-17.84	0.01	11.36	4.98
002956.SZ	西麦食品	4.72	食品饮料	连续重仓3期	-9.39	7.5	29.69	4.06	60.96	16.41	19.86	12.69
0700.HK	腾讯控股	4.37	香港科技	连续重仓6期	-10.19	-28.38	14.86	3.06
689009.SH	九号公司	3.28	机械	连续重仓5期	-0.67	-22.85	18.53	3.76	-11.87	27.42	18.27	11.66
2367.HK	巨子生物	3.11	香港医药		-21.66	5.47	13.27	2.56
002273.SZ	水晶光电	2.88	电子	连续重仓3期	-35.38	-41.11	41.18	4.97	8.35	20.14	13.05	11.14
601211.SH	国泰海通	2.68	非银行金融		-10.17	-4.53	14.61	1.0	36.16	8.22	4.33	5.05
000301.SZ	东方盛虹	2.55	石油石化		3.84	11.57	61.79	2.18	290.55	47.92	7.69	17.09
300308.SZ	中际旭创	2.48	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
6862.HK	海底捞	2.3	香港消费		-10.16	0.01	13.2	5.34
002539.SZ	云图控股	1.75	基础化工		-0.88	-26.22	15.59	1.44	18.88	30.09	17.87	10.94
002615.SZ	哈尔斯	1.64	家电	连续重仓2期	-14.35	1.05	128.88	1.62	-88.88	72.42	20.66	10.99
002938.SZ	鹏鼎控股	1.56	电子		-32.94	-41.11	65.78	7.56	-6.9	36.1	28.52	19.85
603288.SH	海天味业	1.54	食品饮料		4.13	7.5	26.66	5.2	7.52	5.71	5.93	3.83
002832.SZ	比音勒芬	1.47	纺织服装		28.25	-1.91	19.45	2.21	-12.4	15.96	11.34	6.45
601899.SH	紫金矿业	1.44	有色金属		15.94	-16.73	10.84	3.57	68.05	37.45	16.73	12.38
688502.SH	茂莱光学	1.17	机械		-48.6	-22.85	1970.93	31.08	-99.7	158.83	30.22	26.07

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	69.97	-4.97
交易收益		-1.07
香港消费	15.71	-0.42	-2.68	3.32
食品饮料	13.58	-0.2	-1.49	6.18
香港医药	11.22	-1.03	-9.19	12.97
机械	5.14	-0.57	-11.18	-19.0
电子	4.44	-1.51	-34.05	-35.72
香港科技	4.37	-0.05	-1.16	-19.21
非银行金融	2.68	-0.2	-7.64	-2.06
石油石化	2.55	0.4	15.63	14.36
通信	2.48	-0.96	-38.95	-33.35
基础化工	1.75	0.1	5.74	-18.2
家电	1.64	-0.12	-7.39	1.47
纺织服装	1.47	0.51	34.4	3.31
有色金属	1.44	0.35	24.04	-8.41
汽车	0.78	-0.21	-26.82	-5.86
商贸零售	0.67	0.03	4.74	8.23
轻工制造	0.03	0.0	7.3	-1.11
香港金地	0.02	0.0	19.32	11.72
银行	0.01	0.0	22.08	16.76
香港周期	0.0	0.0	19.73	14.99

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化