泰康科技创新一年定开混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：009490.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：金宏伟

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-13.44%（51.28%）	-16.02%（51.28%）	-40.81%（67.31%）	36.55%（71.15%）	-0.44（49.57%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-0.32%（82.69%）	-8.10%（82.69%）	-0.76%（97.86%）	4.55%（98.93%）	-1.78（23.71%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-5.55%（85.68%）	-48.63%（85.68%）	-6.02%（94.44%）	12.96%（94.66%）	-3.75（8.60%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-4.41%（92.52%）	-16.31%（92.52%）	-12.63%（96.58%）	19.88%（92.31%）	-0.82（90.36%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-26.78%（60.26%）	-46.53%（60.26%）	-40.81%（64.53%）	42.43%（63.68%）	-1.10（51.92%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-12.49%（46.79%）	-12.49%（46.79%）	-40.81%（67.31%）	34.11%（73.08%）	-0.37（45.30%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	32.04%（64.57%）	14.91%（64.57%）	-40.81%（67.31%）	29.22%（76.28%）	0.51（67.39%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	45.85%（76.27%）	13.50%（76.27%）	-40.81%（68.38%）	24.96%（92.74%）	0.54（82.72%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	16.60%（60.38%）	16.60%（60.38%）	-12.13%（73.93%）	21.42%（58.45%）	0.78（58.87%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-31.10%（14.04%）	-31.10%（14.04%）	-33.25%（38.65%）	20.57%（75.31%）	-1.51（5.73%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-7.91%（78.80%）	-7.91%（78.80%）	-16.98%（86.71%）	10.54%（93.47%）	-0.75（61.60%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	11.58%（85.59%）	11.58%（85.59%）	-6.43%（98.70%）	14.75%（97.41%）	0.79（95.05%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	48.15%（67.60%）	48.15%（67.60%）	-11.73%（93.16%）	22.87%（71.79%）	2.11（78.62%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	5.83	11.68	13.74	24.97
香港电子	9.67	0.0	0.0	18.78
电网设备	0.03	3.39	0.0	0.0
半导体设计	8.95	6.49	2.07	16.15
半导体材料	0.0	8.31	1.63	5.17
游戏影视	6.22	8.19	9.33	0.0
创新药	0.07	0.0	2.17	0.0
电子化学品	2.95	0.0	0.0	8.6
塑料	3.52	0.0	16.49	0.0
航空航天兵装	0.0	1.59	1.07	0.0
电池环节	10.77	0.0	8.11	0.0
消费电子	3.61	3.19	0.0	1.22
运营商	0.0	0.0	0.0	0.0
能源设备服务	3.01	1.75	1.18	0.0
白色家电	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688249.SH	晶合集成	9.87	电子		-52.52	-41.11	191.33	5.41	-8.93	26.34	29.29	24.8
1888.HK	建滔积层板	9.79	香港科技		-61.98	-28.38	127.95	19.12
300308.SZ	中际旭创	9.48	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
300502.SZ	新易盛	9.35	通信	连续重仓4期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
0148.HK	建滔集团	8.99	香港科技		-60.73	-28.38	30.05	2.05
301319.SZ	唯特偶	8.6	电子		-59.92	-41.11	350.61	25.93	8.09	41.81	18.93	8.59
300401.SZ	花园生物	6.04	医药		-42.3	3.57	46.02	3.69	-16.25	37.35	21.06	16.05
603005.SH	晶方科技	5.31	电子		-56.65	-41.11	95.03	7.67	9.73	59.02	32.7	20.38
002409.SZ	雅克科技	5.17	电子	连续重仓3期	-57.81	-41.11	106.13	13.43	18.7	33.34	16.81	12.46
000636.SZ	风华高科	3.34	电子		-44.34	-41.11	271.99	6.7	36.99	127.79	55.18	18.42
002281.SZ	光迅科技	3.16	通信		-49.94	-42.7	205.23	15.38	40.03	66.81	75.67	36.26
688498.SH	源杰科技	3.1	电子		-50.92	-41.11	659.49	95.27	2458.77	1028.99	435.08	221.74
600105.SH	永鼎股份	2.98	通信		-58.59	-42.7	960.69	29.93	20.06	201.31	140.26	46.81
688025.SH	杰普特	2.48	机械		-31.06	-22.85	131.23	19.26	118.91	70.09	72.47	45.56
688110.SH	东芯股份	2.18	电子		-56.85	-41.11	32975.54	25.06	407.74	286.24	90.13	38.18
002225.SZ	濮耐股份	2.09	建材		-30.87	-31.46	108.31	1.35	-53.53	312.98	55.97	34.62
600246.SH	万通发展	2.01	房地产		-42.37	-3.76		8.08	-107.19	145.85	27.7	16.14
688260.SH	昀冢科技	1.22	电子		-46.67	-41.11		107.0	7.61	55.72	28.53	17.11
300408.SZ	三环集团	1.09	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
300661.SZ	圣邦股份	1.0	电子		-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	98.38	-36.77
交易收益		6.5
电子	41.96	-19.64	-46.82	-35.72
通信	24.97	-10.22	-40.92	-33.35
香港科技	18.78	-9.7	-51.62	-19.21
医药	6.04	-2.0	-33.07	8.34
机械	2.49	-0.4	-16.14	-19.0
建材	2.09	-0.54	-26.0	-25.34
房地产	2.01	-0.75	-37.47	6.18
国防军工	0.02	-0.01	-45.1	-18.84
有色金属	0.01	-0.0	-24.54	-8.41
汽车	0.01	-0.0	-19.98	-5.86
香港消费	0.0	-0.0	-10.4	3.32
电力设备及新能源	0.0	-0.0	-15.63	-21.5
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31
基础化工	0.0	0.0	16.83	-18.2

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化