中银科技创新一年定期开放混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：009411.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：杨雷

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-4.57%（58.41%）	-5.49%（58.41%）	-45.01%（67.54%）	38.94%（79.71%）	-0.14（57.10%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-9.08%（47.39%）	-91.59%（47.39%）	-9.08%（81.01%）	44.09%（85.22%）	-2.08（4.65%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-23.93%（33.77%）	-95.89%（33.77%）	-23.93%（52.17%）	34.96%（86.67%）	-2.74（4.50%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-23.32%（52.61%）	-64.98%（52.61%）	-30.79%（75.80%）	35.07%（81.88%）	-1.85（10.14%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-23.18%（70.00%）	-41.11%（70.00%）	-45.01%（66.67%）	43.25%（80.14%）	-0.95（61.30%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-4.94%（50.87%）	-4.94%（50.87%）	-45.01%（67.54%）	37.45%（76.67%）	-0.13（50.72%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	55.63%（62.69%）	24.75%（62.69%）	-45.01%（67.83%）	36.09%（63.04%）	0.69（64.63%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	40.13%（41.67%）	11.98%（41.67%）	-45.01%（68.12%）	32.54%（73.62%）	0.37（44.55%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-9.59%（5.16%）	-9.59%（5.16%）	-23.24%（28.99%）	25.19%（47.28%）	-0.38（6.57%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-14.96%（86.96%）	-14.96%（86.96%）	-32.39%（59.14%）	28.23%（40.52%）	-0.53（89.69%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-25.85%（10.52%）	-25.85%（10.52%）	-32.76%（25.91%）	19.00%（62.40%）	-1.36（10.00%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-6.04%（9.32%）	-6.04%（9.32%）	-24.80%（35.75%）	25.06%（79.03%）	-0.24（7.74%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	58.70%（63.96%）	58.70%（63.96%）	-22.18%（41.16%）	35.14%（28.55%）	1.67（54.51%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	1.39	13.63	14.34	15.68
香港互联网	10.17	10.6	10.24	4.19
半导体设计	13.66	7.78	7.56	7.06
电网设备	9.74	5.64	6.81	0.75
香港电子	14.9	9.28	6.04	6.34
PCB	0.0	3.8	6.54	9.8
消费电子	6.98	6.99	6.1	4.91
显示面板	2.9	0.0	0.0	5.43
其他专用设备	6.48	7.75	2.93	0.0
香港汽车	3.63	0.0	0.03	0.0
储能	4.58	2.25	3.14	1.04
通信服务	1.41	0.0	0.0	0.0
汽车智能化	0.0	1.02	1.99	0.0
香港硬件	0.0	0.0	0.0	0.0
服务器	1.72	0.64	1.25	0.39

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	7.34	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688146.SH	中船特气	6.64	电子		-57.38	-41.11	514.5	32.15	70.19	24.9	31.01	20.61
300502.SZ	新易盛	5.37	通信	连续重仓3期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
688549.SH	中巨芯	5.19	基础化工		-52.62	-26.22		18.06	-121.77	1052.67	261.22	174.72
688308.SH	欧科亿	3.85	机械		-63.52	-22.85	96.28	10.19	23593.3	5889.2	555.97	354.86
688256.SH	寒武纪	3.75	电子		-41.58	-41.11	368.97	81.91	198.61	219.02	162.09	104.82
0981.HK	中芯国际	3.73	香港科技	连续重仓7期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
600552.SH	凯盛科技	3.37	电子		-58.56	-41.11	231.85	7.21	-6.44	28.81	25.92	20.14
002859.SZ	洁美科技	3.05	电子		-55.18	-41.11	201.94	15.62	44.42	92.13	40.55	33.6
000636.SZ	风华高科	3.04	电子		-44.34	-41.11	271.99	6.7	36.99	127.79	55.18	18.42
002436.SZ	兴森科技	2.84	电子		-32.44	-41.11	600.05	16.38	214.64	107.07	74.43	48.3
300868.SZ	杰美特	2.75	电子		-61.0	-41.11		12.79	-183.29	171.47	256.3	138.31
002636.SZ	金安国纪	2.71	电子		-49.62	-41.11	182.25	23.46	2550.1
1347.HK	华虹宏力	2.51	香港科技	连续重仓5期	-68.66	-28.38	665.5	7.27
0700.HK	腾讯控股	2.35	香港科技	连续重仓3期	-10.19	-28.38	14.86	3.06
688668.SH	鼎通科技	2.12	电子		-58.88	-41.11	194.02	25.97	75.08	204.4	136.85	58.1
603773.SH	沃格光电	2.06	电子		-58.4	-41.11		34.67	-55.88	188.05	32.91	23.93
002475.SZ	立讯精密	1.74	电子	连续重仓5期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
688008.SH	澜起科技	1.6	电子	连续重仓3期	-41.74	-41.11	148.09	18.17	55.43	24.94	26.42	21.83
688041.SH	海光信息	1.52	电子	连续重仓7期	-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	88.21	-30.59
交易收益		3.18
电子	47.26	-19.41	-41.07	-35.72
通信	13.57	-5.15	-37.93	-33.35
香港科技	11.09	-2.65	-23.86	-19.21
基础化工	5.68	-2.64	-46.44	-18.2
机械	4.39	-2.48	-56.48	-19.0
电力设备及新能源	2.54	-0.82	-32.2	-21.5
计算机	1.7	-0.19	-11.07	-13.46
有色金属	1.02	-0.15	-14.46	-8.41
建材	0.64	-0.3	-47.08	-25.34
医药	0.17	0.01	6.77	8.34
汽车	0.16	0.0	0.52	-5.86
消费者服务	0.0	0.0	3.01	10.09
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
传媒	0.0	0.0	0.09	3.34
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化