博时科技创新混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：009057.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：金耀

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-44.71%（0.87%）	-51.16%（0.87%）	-47.62%（57.68%）	36.70%（86.81%）	-1.39（0.29%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-19.86%（11.30%）	-99.68%（11.30%）	-20.78%（16.52%）	74.90%（43.48%）	-1.33（30.96%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-33.02%（11.59%）	-99.07%（11.59%）	-33.79%（15.07%）	55.86%（44.35%）	-1.77（34.11%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-36.95%（9.86%）	-83.84%（9.86%）	-44.83%（18.41%）	49.61%（33.77%）	-1.69（23.33%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-46.53%（9.42%）	-71.56%（9.42%）	-47.62%（56.96%）	46.45%（71.59%）	-1.54（2.17%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-45.62%（0.87%）	-45.62%（0.87%）	-47.62%（57.68%）	33.44%（88.41%）	-1.36（0.58%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	-36.11%（0.75%）	-20.07%（0.75%）	-47.62%（57.97%）	25.34%（97.39%）	-0.79（0.15%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-30.11%（1.44%）	-11.33%（1.44%）	-47.62%（58.12%）	23.33%（98.41%）	-0.49（0.48%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	16.48%（60.09%）	16.48%（60.09%）	-20.43%（47.67%）	24.97%（48.64%）	0.66（59.62%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-27.28%（37.74%）	-27.28%（37.74%）	-34.82%（43.10%）	24.42%（62.59%）	-1.12（27.63%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-5.46%（72.93%）	-5.46%（72.93%）	-15.31%（92.89%）	14.28%（87.84%）	-0.38（66.90%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	13.73%（70.30%）	13.73%（70.30%）	-15.84%（86.41%）	18.70%（95.57%）	0.73（88.94%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	12.57%（4.14%）	12.57%（4.14%）	-10.61%（99.42%）	11.09%（100.00%）	1.13（24.67%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港互联网	5.74	5.86	5.04	4.09
香港电信	7.79	6.66	5.13	5.85
消费电子	2.25	1.4	1.44	1.53
半导体设计	4.06	2.97	3.41	2.48
电力燃气	3.43	5.07	6.62	11.8
运营商	6.19	3.96	3.26	7.77
出版电视	6.06	5.1	5.48	2.6
电池环节	3.41	2.85	3.78	4.35
白色家电	1.97	3.49	0.96	0.71
PCB	1.07	0.0	0.0	0.0
工程机械	0.0	3.92	4.2	1.6
光通信	1.14	1.0	1.03	0.0
香港公用	3.75	2.11	1.63	1.55
保险	0.28	2.6	3.14	2.07
工业金属	1.63	1.55	1.21	0.51

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
600941.SH	中国移动	5.34	通信	连续重仓7期	18.15	-42.7	13.75	1.36	-7.45	0.21	1.2	1.44
600900.SH	长江电力	4.75	电力及公用事业	连续重仓9期	14.46	-1.23	17.95	2.84	5.9	-0.7	2.09	0.91
300750.SZ	宁德时代	4.35	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
0700.HK	腾讯控股	3.52	香港科技	连续重仓9期	-10.19	-28.38	14.86	3.06
0941.HK	中国移动	3.51	香港科技	连续重仓9期	4.94	-28.38	10.88	1.04
002415.SZ	海康威视	3.38	电子	连续重仓3期	0.34	-41.11	20.98	3.96	30.73	7.2	9.24	6.08
600795.SH	国电电力	2.61	电力及公用事业		9.87	-1.23	12.34	1.36	-4.6	-4.1	8.03	3.17
300782.SZ	卓胜微	2.48	电子	连续重仓9期	-47.2	-41.11		4.78	-416.57	156.42	117.18	49.49
601728.SH	中国电信	2.43	通信	连续重仓4期	35.24	-42.7	15.0	1.03	-13.04	-0.7	1.33	1.35
600276.SH	恒瑞医药	2.28	医药	连续重仓3期	-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
600674.SH	川投能源	2.26	电力及公用事业	连续重仓5期	25.37	-1.23	14.61	1.49	-0.94	9.26	3.48	1.64
603259.SH	药明康德	2.2	医药	连续重仓2期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
601318.SH	中国平安	2.07	非银行金融	连续重仓3期	10.34	-4.53	6.51	0.88	32.72	-8.02	5.6	4.42
600886.SH	国投电力	1.89	电力及公用事业	连续重仓7期	21.99	-1.23	14.33	1.54	6.58	5.11	4.21	1.83
0728.HK	中国电信	1.83	香港科技	连续重仓5期	5.02	-28.38	11.02	0.77
600031.SH	三一重工	1.6	机械	连续重仓3期	7.04	-22.85	18.88	1.75	16.61	20.91	18.39	10.83
002475.SZ	立讯精密	1.53	电子	连续重仓9期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
600323.SH	瀚蓝环境	1.42	电力及公用事业	连续重仓4期	16.05	-1.23	10.5	1.47	26.89	4.34	7.36	2.55
601098.SH	中南传媒	1.31	传媒	连续重仓7期	14.25	1.28	11.02	1.07	-6.41	6.18	1.34	0.91
601928.SH	凤凰传媒	1.29	传媒	连续重仓5期	2.9	1.28	13.07	1.1	-33.57	17.31	3.23	1.42

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	60.98	-18.51
交易收益		-20.68
电力及公用事业	13.23	2.27	17.14	2.94
香港科技	9.94	0.56	5.65	-19.21
电子	8.83	-2.19	-24.76	-35.72
通信	7.77	1.58	20.38	-33.35
医药	4.55	0.36	7.86	8.34
电力设备及新能源	4.38	-1.05	-23.92	-21.5
传媒	2.6	0.22	8.6	3.34
机械	2.27	-0.14	-6.37	-19.0
非银行金融	2.07	0.26	12.62	-2.06
香港周期	1.94	0.24	12.34	14.99
有色金属	0.85	0.02	2.82	-8.41
汽车	0.78	0.03	3.38	-5.86
国防军工	0.77	-0.11	-13.67	-18.84
家电	0.71	0.07	9.18	1.47
银行	0.18	0.05	25.35	16.76
基础化工	0.05	-0.01	-27.13	-18.2
计算机	0.01	-0.0	-13.1	-13.46
纺织服装	0.01	-0.0	-5.48	3.31
建材	0.01	0.0	14.83	-25.34
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化