永赢医药健康A - 基金分析报告

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	20.32%（92.86%）	25.07%（92.86%）	-19.61%（87.24%）	35.01%（49.49%）	0.72（92.35%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	0.02%（37.76%）	0.44%（37.76%）	-5.20%（60.20%）	43.15%（65.31%）	0.01（37.76%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-8.62%（29.59%）	-65.05%（29.59%）	-13.38%（38.27%）	34.61%（66.84%）	-1.88（10.71%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-0.51%（66.84%）	-2.00%（66.84%）	-19.61%（47.45%）	37.09%（50.00%）	-0.05（67.35%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	0.15%（71.94%）	0.31%（71.94%）	-19.61%（56.12%）	37.97%（46.94%）	0.01（71.94%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	9.40%（93.37%）	9.40%（93.37%）	-19.61%（88.78%）	32.84%（51.53%）	0.29（93.37%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	25.06%（60.73%）	11.83%（60.73%）	-24.45%（81.63%）	31.65%（45.92%）	0.37（60.73%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	15.12%（71.93%）	4.84%（71.93%）	-31.38%（66.84%）	30.01%（47.96%）	0.16（71.35%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	6.70%（76.58%）	6.70%（76.58%）	-14.28%（82.19%）	20.70%（78.77%）	0.32（84.68%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-9.43%（84.93%）	-9.43%（84.93%）	-32.47%（34.38%）	29.55%（25.62%）	-0.32（86.99%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-5.20%（71.88%）	-5.20%（71.88%）	-23.55%（56.57%）	16.79%（72.41%）	-0.31（71.88%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-13.97%（51.43%）	-13.97%（51.43%）	-26.31%（41.97%）	27.28%（54.40%）	-0.51（48.57%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	5.89%（11.92%）	5.89%（11.92%）	-23.17%（20.41%）	30.01%（39.80%）	0.20（9.33%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
创新药	41.64	52.86	45.32	55.33
医疗器械	5.01	4.87	4.03	2.11
生物制品	10.33	13.66	7.16	7.45
CXO	8.55	10.79	23.38	9.86
医疗服务	0.0	0.0	0.0	0.0
化学制剂	5.54	0.0	0.0	0.0
原料药	8.79	0.0	0.0	0.0
智慧医疗	0.0	0.0	0.0	0.0
药店流通	0.0	0.0	0.0	0.0
半导体设计	0.0	0.0	0.0	2.04
白酒	0.0	0.0	0.0	0.0
行业应用软件	0.0	0.0	0.0	0.0
工业软件	1.5	0.0	0.0	0.0
能源设备服务	0.0	0.0	0.0	1.75
商贸	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
603259.SH	药明康德	8.11	医药	连续重仓4期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
688578.SH	艾力斯	6.47	医药	连续重仓2期	-18.86	3.57	20.35	6.58	46.78	10.12	11.5	7.78
688331.SH	荣昌生物	6.03	医药	连续重仓5期	-22.33	3.57	56.92	18.72	611.79	-130.71	-159.55	12.27
600276.SH	恒瑞医药	5.44	医药		-9.65	3.57	42.54	5.54	5.05	21.02	9.6	8.74
300347.SZ	泰格医药	4.24	医药	连续重仓4期	1.95	3.57	53.57	1.98	-69.09	196.37	79.65	36.25
688235.SH	百济神州	4.23	医药		9.12	3.57	124.09	11.88	359.31	42.11	66.21	35.28
688336.SH	三生国健	4.09	医药	连续重仓2期	-36.42	3.57	16.0	5.7	302.45	-327.87	8.59	9.54
002755.SZ	奥赛康	3.9	医药	连续重仓5期	-11.16	3.57	47.46	3.96	-19.39	51.96	20.6	23.48
688046.SH	药康生物	3.84	医药	连续重仓3期	14.31	3.57	62.11	4.51	74.87	21.38	24.36	16.7
300759.SZ	康龙化成	3.82	医药		32.28	3.57	31.38	3.23	23.99	21.68	19.05	13.21
688192.SH	迪哲医药	3.45	医药		58.63	3.57		14.98	32.04	310.94	-108.66	10.55
688131.SH	皓元医药	3.02	医药	连续重仓2期	-10.98	3.57	82.25	6.42	-8.38	29.99	22.93	18.45
688266.SH	泽璟制药	3.01	医药		-11.07	3.57	62.02	18.03	481.59	2.71	-57.65	31.13
300149.SZ	睿智医药	3.0	医药		-15.51	3.57		3.71	68.91
301080.SZ	百普赛斯	2.99	医药	连续重仓4期	83.5	3.57	46.86	3.08	19.33	30.38	23.92	17.96
301393.SZ	昊帆生物	2.92	医药		-9.54	3.57	61.74	2.96	-24.02	56.54	23.02	18.71
002422.SZ	科伦药业	2.54	医药		11.32	3.57	39.0	2.58	-14.39	8.43	8.83	7.64
688114.SH	华大智造	2.11	医药		22.4	3.57		3.0	47.96	48.8	13.45	8.78
688256.SH	寒武纪	2.04	电子		-41.58	-41.11	368.97	81.91	198.61	219.02	162.09	104.82
002353.SZ	杰瑞股份	1.75	机械		-39.78	-22.85	55.7	6.85	-5.2	30.96	52.7	24.18

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	80.53	7.2
交易收益		1.06
医药	74.76	8.41	11.25	8.34
电子	3.04	-1.25	-41.23	-35.72
机械	1.75	-0.56	-31.79	-19.0
有色金属	0.98	-0.46	-46.45	-8.41