南方ESG主题股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：008264.OF 一级类型：全市场二级类型：港股灵活仓位基金经理：章晖

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-6.94%（68.24%）	-8.33%（68.24%）	-35.21%（26.27%）	29.63%（28.43%）	-0.28（73.92%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-1.89%（32.35%）	-39.18%（32.35%）	-4.06%（46.47%）	22.42%（61.96%）	-1.75（11.46%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-11.06%（25.88%）	-74.53%（25.88%）	-13.02%（32.35%）	21.60%（63.73%）	-3.45（3.16%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-14.48%（29.22%）	-46.11%（29.22%）	-21.95%（33.92%）	22.79%（47.45%）	-2.02（15.88%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-21.65%（35.69%）	-38.73%（35.69%）	-35.21%（22.75%）	33.88%（26.67%）	-1.14（56.86%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-6.27%（71.76%）	-6.27%（71.76%）	-35.21%（26.47%）	27.99%（28.63%）	-0.22（75.29%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	38.55%（91.57%）	17.71%（91.57%）	-35.21%（29.02%）	25.27%（32.94%）	0.70（89.36%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	50.87%（93.03%）	14.79%（93.03%）	-35.21%（30.39%）	23.12%（42.94%）	0.64（91.79%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-7.44%（21.23%）	-7.44%（21.23%）	-24.68%（15.64%）	26.48%（13.68%）	-0.28（22.91%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-31.11%（9.12%）	-31.11%（9.12%）	-32.83%（23.63%）	20.90%（60.99%）	-1.49（4.56%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-14.57%（49.45%）	-14.57%（49.45%）	-21.36%（62.89%）	12.54%（76.63%）	-1.16（32.42%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	9.33%（66.75%）	9.33%（66.75%）	-15.73%（65.71%）	18.48%（71.90%）	0.51（71.57%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	47.70%（91.15%）	47.70%（91.15%）	-14.73%（43.33%）	22.60%（29.02%）	2.11（92.70%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	8.1	9.35	6.29	11.72
香港互联网	10.4	7.5	0.0	0.0
香港有色	6.64	8.2	3.35	0.0
香港家电家居	5.43	1.95	1.5	0.31
香港非银	2.92	5.1	0.95	3.55
电池环节	4.96	3.39	4.55	2.06
白色家电	0.0	0.16	0.18	0.89
香港创新药	7.74	2.98	2.92	0.82
香港银行	1.55	2.65	3.48	0.53
创新药	3.95	0.7	1.72	3.59
工业金属	2.45	6.64	5.16	0.3
香港硬件	0.0	0.0	3.84	1.54
通用设备	2.19	0.75	0.87	2.46
商贸	0.19	1.03	0.0	0.0
消费电子	0.3	0.33	0.38	1.38

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	9.73	通信	连续重仓5期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
0148.HK	建滔集团	8.56	香港科技		-60.73	-28.38	30.05	2.05
300604.SZ	长川科技	6.05	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
002384.SZ	东山精密	5.68	电子		-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
600176.SH	中国巨石	4.63	建材		-54.42	-31.46	76.33	9.25	42.93	97.44	50.59	13.55
603259.SH	药明康德	3.41	医药	连续重仓2期	16.61	3.57	18.46	4.67	57.35	4.3	16.16	11.1
300408.SZ	三环集团	2.98	电子		-43.68	-41.11	111.19	14.85	37.94	40.88	37.13	13.12
6030.HK	中信证券	2.69	香港金地		-22.08	8.95	10.69	1.3
600183.SH	生益科技	2.28	电子		-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
300567.SZ	精测电子	1.95	机械		-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
300054.SZ	鼎龙股份	1.89	基础化工		-44.23	-26.22	121.63	18.82	52.89	26.63	25.86	18.58
688766.SH	普冉股份	1.84	电子		-61.4	-41.11	258.98	42.18	403.91	733.63	201.32	67.81
688002.SH	睿创微纳	1.68	电子	连续重仓2期	-0.54	-41.11	49.88	10.02	192.25	83.29	49.6	33.75
688127.SH	蓝特光学	1.6	电子		-48.9	-41.11	83.79	17.9	102.93	33.23	39.84	32.33
6869.HK	长飞光纤光缆	1.54	香港科技	连续重仓2期	-55.68	-28.38	162.99	13.83
603061.SH	金海通	1.4	电子		-46.69	-41.11	187.23	25.93	136.65	159.49	80.34	61.25
1347.HK	华虹宏力	1.35	香港科技		-68.66	-28.38	665.5	7.27
300750.SZ	宁德时代	1.28	电力设备及新能源	连续重仓7期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
600487.SH	亨通光电	1.28	通信		-52.15	-42.7	83.52	8.5	51.0	126.52	29.56	15.39
603986.SH	兆易创新	1.28	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	93.08	-25.39
交易收益		5.22
电子	34.13	-12.85	-37.64	-35.72
香港科技	13.1	-6.55	-50.02	-19.21
通信	11.72	-4.75	-40.5	-33.35
机械	6.18	-2.17	-35.19	-19.0
建材	4.63	-2.18	-47.08	-25.34
香港金地	4.08	-0.45	-11.12	11.72
电力设备及新能源	3.89	-1.09	-28.03	-21.5
基础化工	3.79	-1.23	-32.44	-18.2
医药	3.68	0.89	24.16	8.34
非银行金融	1.19	-0.11	-8.96	-2.06
石油石化	1.09	0.15	14.1	14.36
家电	0.89	0.08	9.18	1.47
香港医药	0.82	0.19	22.69	12.97
建筑	0.79	-0.4	-50.76	-0.95
交通运输	0.65	0.02	3.44	9.37
消费者服务	0.53	0.03	5.8	10.09
汽车	0.41	-0.04	-9.38	-5.86
有色金属	0.31	-0.14	-45.91	-8.41
香港消费	0.31	0.1	32.51	3.32
计算机	0.3	-0.05	-16.75	-13.46
食品饮料	0.3	0.01	4.57	6.18
国防军工	0.21	-0.11	-51.54	-18.84
纺织服装	0.09	0.03	34.22	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化