民生加银新兴成长混合 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：006058.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：李君海

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-18.60%（41.45%）	-22.04%（41.45%）	-45.32%（50.64%）	40.00%（54.70%）	-0.55（39.74%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-6.62%（42.31%）	-83.13%（42.31%）	-8.64%（54.27%）	35.74%（69.02%）	-2.33（9.70%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-15.27%（48.08%）	-85.53%（48.08%）	-17.11%（54.06%）	27.77%（71.15%）	-3.08（15.91%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-20.98%（43.16%）	-60.57%（43.16%）	-30.05%（53.42%）	33.02%（61.97%）	-1.83（20.56%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-36.70%（30.77%）	-60.08%（30.77%）	-45.32%（48.72%）	45.87%（51.71%）	-1.31（23.50%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-18.31%（36.54%）	-18.31%（36.54%）	-45.32%（50.64%）	37.42%（56.41%）	-0.49（36.32%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	0.42%（29.35%）	0.21%（29.35%）	-45.32%（50.85%）	31.68%（60.47%）	0.01（29.35%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	-20.12%（12.44%）	-7.26%（12.44%）	-45.32%（51.28%）	29.80%（60.04%）	-0.24（13.13%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	1.94%（24.91%）	1.94%（24.91%）	-20.48%（35.53%）	22.76%（51.29%）	0.09（24.91%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-40.22%（1.15%）	-40.22%（1.15%）	-41.96%（1.50%）	26.72%（28.18%）	-1.51（6.02%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-11.63%（65.09%）	-11.63%（65.09%）	-22.13%（69.59%）	19.57%（22.30%）	-0.59（70.57%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-19.40%（2.93%）	-19.40%（2.93%）	-30.38%（7.13%）	26.13%（50.32%）	-0.74（3.15%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	21.81%（23.11%）	21.81%（23.11%）	-16.62%（56.84%）	24.19%（63.25%）	0.90（22.68%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
航空航天兵装	3.05	4.86	6.97	1.07
香港互联网	7.97	4.5	9.39	0.0
工业金属	4.21	12.52	6.23	4.56
半导体设计	11.19	1.03	4.72	3.68
光通信	3.63	10.81	4.43	14.35
工程机械	6.64	2.1	1.85	0.0
电池环节	2.63	5.75	9.04	6.77
香港电子	8.16	3.75	1.25	8.69
轨交设备	4.06	3.01	2.66	0.0
PCB	0.94	4.77	4.21	7.22
半导体设备	0.0	3.87	3.42	17.04
电网设备	0.3	3.71	0.0	0.0
消费电子	1.81	0.0	0.0	0.0
整车	0.0	0.0	5.32	0.0
商贸	4.9	0.44	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	7.02	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688072.SH	拓荆科技	5.72	电子		-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
300604.SZ	长川科技	5.55	电子	连续重仓3期	-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
300750.SZ	宁德时代	5.11	电力设备及新能源	连续重仓3期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
0981.HK	中芯国际	5.05	香港科技	连续重仓6期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
300776.SZ	帝尔激光	4.89	机械		-59.82	-22.85	117.97	13.18	-19.38	24.11	11.3	9.26
688200.SH	华峰测控	4.09	电子		-47.53	-41.11	185.3	26.14	81.33	18.69	37.71	25.52
000338.SZ	潍柴动力	3.9	汽车	连续重仓2期	-18.19	-8.77	20.88	2.5	16.56	16.47	16.49	11.02
1347.HK	华虹宏力	3.64	香港科技		-68.66	-28.38	665.5	7.27
300570.SZ	太辰光	3.37	通信		-34.44	-42.7	196.36	31.68	-14.98	62.33	42.45	26.67
002428.SZ	云南锗业	3.12	有色金属		-29.53	-16.73	4119.51	53.43	-14.47	168.87	141.35	66.02
688502.SH	茂莱光学	3.09	机械		-48.6	-22.85	1970.93	31.08	-99.7	158.83	30.22	26.07
688028.SH	沃尔德	3.04	机械		-43.71	-22.85	231.21	11.75	23.45	36.86	16.78	18.29
002916.SZ	深南电路	2.98	电子	连续重仓7期	-38.2	-41.11	85.82	18.95	85.18	73.72	49.34	33.9
002859.SZ	洁美科技	2.85	电子		-55.18	-41.11	201.94	15.62	44.42	92.13	40.55	33.6
920045.BJ		2.83			-4.99		130.27	37.09
002384.SZ	东山精密	2.56	电子	连续重仓3期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
002281.SZ	光迅科技	2.5	通信		-49.94	-42.7	205.23	15.38	40.03	66.81	75.67	36.26
002975.SZ	博杰股份	2.31	机械		-40.14	-22.85	126.91	12.56	1120.57	136.6	134.91	58.5
688387.SH	信科移动	2.07	通信		-45.56	-42.7		11.55	13.24	76.12	31.86	21.54

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.54	-34.54
交易收益		-0.93
电子	35.92	-13.49	-37.56	-35.72
通信	16.42	-5.97	-36.36	-33.35
机械	15.83	-6.84	-43.23	-19.0
香港科技	8.69	-3.84	-44.13	-19.21
电力设备及新能源	5.11	-1.22	-23.96	-21.5
有色金属	4.56	-1.55	-33.87	-8.41
汽车	3.9	-0.36	-9.2	-5.86
国防军工	1.07	-0.36	-33.37	-18.84
消费者服务	0.05	0.0	3.01	10.09
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化