摩根核心精选股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005983.OF 一级类型：行业主题二级类型：制造基金经理：赵隆隆

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-29.09%（22.15%）	-34.02%（22.15%）	-49.86%（15.57%）	33.61%（51.90%）	-1.01（21.45%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	0.30%（59.86%）	8.06%（59.86%）	-4.77%（69.90%）	33.14%（74.05%）	0.24（59.17%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-11.95%（29.07%）	-77.35%（29.07%）	-16.40%（31.83%）	30.36%（70.24%）	-2.55（9.69%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-24.12%（13.15%）	-66.41%（13.15%）	-33.41%（19.72%）	28.38%（59.52%）	-2.34（4.84%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-45.95%（8.30%）	-70.94%（8.30%）	-48.68%（14.53%）	34.92%（56.75%）	-2.03（7.96%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-26.23%（26.99%）	-26.23%（26.99%）	-49.86%（15.92%）	33.74%（43.94%）	-0.78（32.18%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	6.81%（44.13%）	3.35%（44.13%）	-49.86%（15.92%）	31.73%（38.75%）	0.11（42.70%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	6.85%（46.10%）	2.25%（46.10%）	-49.86%（16.96%）	30.99%（40.83%）	0.07（45.35%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	39.75%（82.42%）	39.75%（82.42%）	-24.98%（20.85%）	30.65%（23.70%）	1.30（74.55%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-33.39%（4.74%）	-33.39%（4.74%）	-39.48%（9.27%）	32.90%（18.15%）	-1.01（25.12%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-38.78%（2.82%）	-38.78%（2.82%）	-46.39%（3.66%）	24.14%（8.42%）	-1.61（4.44%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-7.28%（20.51%）	-7.28%（20.51%）	-21.14%（57.65%）	30.11%（38.08%）	-0.24（21.25%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	64.09%（90.39%）	64.09%（90.39%）	-18.55%（43.94%）	30.60%（23.88%）	2.09（82.92%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
电池环节	18.93	26.31	37.49	27.41
储能	14.63	10.99	7.12	4.96
PCB	12.36	14.74	8.59	15.43
电网设备	4.53	2.99	3.85	5.92
新能源矿产	6.44	8.89	9.44	4.94
工业金属	5.78	7.07	6.64	8.65
光通信	12.03	10.6	3.59	10.24
光伏	0.0	0.0	0.0	2.51
化学制品	3.58	2.58	3.44	1.53
普钢	0.0	2.42	4.69	5.77
农化工	0.0	4.14	4.24	0.48
半导体设计	0.46	0.43	0.0	0.56
自动化设备	1.81	0.0	0.0	0.0
航空航天兵装	3.21	0.0	0.0	0.38
消费电子	2.11	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002384.SZ	东山精密	9.72	电子	连续重仓6期	-56.46	-41.11	235.54	21.23	179.41	291.86	173.34	108.37
300390.SZ	天华新能	8.41	基础化工	连续重仓3期	-58.72	-26.22	56.79	6.29	2048.74	1396.95	245.35	96.77
300750.SZ	宁德时代	7.58	电力设备及新能源	连续重仓9期	-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
300308.SZ	中际旭创	5.92	通信	连续重仓5期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
001203.SZ	大中矿业	5.77	钢铁	连续重仓3期	-39.13	-5.9	68.65	6.53	-6.02	116.39	81.0	49.79
300502.SZ	新易盛	4.32	通信		-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
605117.SH	德业股份	3.2	电力设备及新能源	连续重仓9期	-32.59	-28.69	37.0	13.62	34.47	45.99	20.92	13.75
300438.SZ	鹏辉能源	3.17	电力设备及新能源		-53.06	-28.69	72.59	7.36	390.48	231.49	95.7	49.51
000657.SZ	中钨高新	2.95	有色金属	连续重仓3期	-55.72	-16.73	110.11	20.41	186.77	171.02	34.09	21.22
600183.SH	生益科技	2.87	电子		-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
300476.SZ	胜宏科技	2.83	电子		-47.04	-41.11	72.75	9.54	77.05	119.52	77.73	52.8
688390.SH	固德威	2.35	电力设备及新能源		-54.82	-28.69	99.75	9.27	902.49	768.84	166.3	86.21
688388.SH	嘉元科技	2.01	电子	连续重仓3期	-47.59	-41.11	189.67	3.6	515.48	441.17	147.35	76.58
300014.SZ	亿纬锂能	1.99	电力设备及新能源	连续重仓9期	-31.51	-28.69	31.55	2.94	64.54	41.11	32.71	18.36
002738.SZ	中矿资源	1.95	有色金属	连续重仓3期	-40.29	-16.73	51.24	3.43	296.6	336.51	113.72	54.23
301511.SZ	德福科技	1.92	电子		-49.76	-41.11	375.38	22.14	434.04	455.32	255.84	138.04
000688.SZ	国城矿业	1.87	有色金属	连续重仓3期	-38.07	-16.73	49.59	14.25	229.25	294.77	78.01	60.55
002192.SZ	融捷股份	1.81	有色金属	连续重仓3期	-48.14	-16.73	43.25	5.99	787.51
300776.SZ	帝尔激光	1.8	机械		-59.82	-22.85	117.97	13.18	-19.38	24.11	11.3	9.26
600869.SH	远东股份	1.6	电力设备及新能源		-53.37	-28.69	677.94	17.27	369.65	1512.51	244.21	133.06

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	92.44	-34.03
交易收益		0.56
电力设备及新能源	24.76	-8.13	-32.85	-21.5
电子	22.09	-9.24	-41.8	-35.72
有色金属	14.88	-5.15	-34.64	-8.41
通信	10.24	-3.99	-38.98	-33.35
基础化工	9.95	-4.42	-44.46	-18.2
钢铁	5.77	-1.51	-26.18	-1.44
机械	2.87	-1.32	-46.02	-19.0
建材	1.49	-0.68	-45.81	-25.34
国防军工	0.38	-0.14	-37.44	-18.84

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化