申万菱信智能驱动股票A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005825.OF 一级类型：行业主题二级类型：科技基金经理：卜忠林

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	45.19%（98.70%）	56.97%（98.70%）	-42.04%（76.38%）	53.40%（20.43%）	1.07（97.39%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-9.34%（46.38%）	-92.20%（46.38%）	-15.16%（45.22%）	87.35%（22.32%）	-1.06（63.81%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-18.53%（55.80%）	-90.85%（55.80%）	-23.41%（55.65%）	62.73%（27.97%）	-1.45（67.34%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-15.54%（78.70%）	-48.70%（78.70%）	-33.34%（67.54%）	48.73%（36.52%）	-1.00（86.09%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-0.36%（95.94%）	-0.72%（95.94%）	-42.04%（74.78%）	60.97%（21.16%）	-0.01（95.94%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	55.57%（98.55%）	55.57%（98.55%）	-42.04%（76.38%）	50.11%（21.74%）	1.11（98.12%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	170.55%（99.55%）	64.48%（99.55%）	-42.04%（76.67%）	42.46%（27.68%）	1.52（98.66%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	204.41%（99.04%）	45.27%（99.04%）	-42.04%（77.54%）	36.87%（47.97%）	1.23（99.52%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	53.46%（96.71%）	53.46%（96.71%）	-19.03%（58.37%）	27.41%（32.10%）	1.95（96.01%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-25.92%（46.11%）	-25.92%（46.11%）	-35.04%（41.55%）	26.27%（53.10%）	-0.99（42.80%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-13.95%（45.52%）	-13.95%（45.52%）	-26.25%（60.66%）	19.12%（61.77%）	-0.73（41.72%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	14.89%（74.57%）	14.89%（74.57%）	-12.60%（94.09%）	23.82%（84.05%）	0.63（84.52%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	84.80%（85.23%）	84.80%（85.23%）	-23.94%（27.10%）	33.16%（37.39%）	2.56（89.36%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
半导体设备	20.96	34.58	35.82	26.94
半导体设计	23.28	14.7	27.79	14.9
通用设备	9.78	13.79	14.77	15.09
消费电子	6.51	0.01	0.01	0.0
光通信	4.2	10.89	12.34	7.82
PCB	0.0	6.74	0.0	0.0
自动化设备	7.71	5.24	0.0	6.41
电池环节	5.71	0.0	0.0	0.0
其他专用设备	0.0	0.0	0.0	2.94
被动元件	0.0	0.0	0.0	0.0
游戏影视	8.46	0.0	0.0	0.0
通信设备	0.0	0.0	0.0	1.89
光伏	0.0	0.0	0.0	0.0
半导体材料	0.01	0.03	0.03	7.19
全国性银行	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688120.SH	华海清科	8.29	电子	连续重仓4期	-36.69	-41.11	145.22	21.03	4.14	23.23	19.32	14.78
300308.SZ	中际旭创	7.82	通信	连续重仓3期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688627.SH	精智达	7.64	机械	连续重仓4期	-56.26	-22.85	699.69	39.0	15.44	244.82	78.21	57.5
300567.SZ	精测电子	7.44	机械	连续重仓3期	-57.65	-22.85	1019.64	21.56	208.04	150.7	71.42	52.59
300666.SZ	江丰电子	7.19	电子		-54.6	-41.11	184.27	14.56	59.84	18.7	27.48	22.33
300661.SZ	圣邦股份	6.61	电子	连续重仓2期	-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37
688025.SH	杰普特	6.41	机械		-31.06	-22.85	131.23	19.26	118.91	70.09	72.47	45.56
002371.SZ	北方华创	6.31	电子	连续重仓3期	-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
688361.SH	中科飞测	5.22	电子	连续重仓3期	-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
688082.SH	盛美上海	4.92	电子		-45.38	-41.11	166.27	15.15	20.15	11.45	11.92	8.72
688052.SH	纳芯微	4.44	电子	连续重仓2期	-30.98	-41.11		6.17	61.38	87.11	59.65	39.28
688536.SH	思瑞浦	3.84	电子		-26.43	-41.11	191.27	7.93	729.92	304.44	145.21	82.69
688531.SH	日联科技	2.94	机械		-45.63	-22.85	159.3	8.87	48.21	63.85	46.47	33.4
688359.SH	三孚新科	2.94	基础化工		-59.71	-26.22		31.19	50.39	488.94	86.57	60.96
300604.SZ	长川科技	2.2	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
688548.SH	广钢气体	2.08	基础化工		-49.64	-26.22	214.13	11.43	84.59	24.73	23.0	18.28
301307.SZ	美利信	1.89	机械		-42.26	-22.85		6.49	-150.61	262.2	43.34	27.7
688797.SH		0.03			-70.12		433.25	37.37
301666.SZ		0.02	电子		-40.75	-41.11	22134.34	107.18
688172.SH	燕东微	0.02	电子		-60.45	-41.11		6.57	-2641.87	-969.63	-600.68	118.76

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	88.35	-24.33
交易收益		6.55
电子	49.1	-15.75	-32.08	-35.72
机械	26.36	-9.6	-36.41	-19.0
通信	7.82	-3.05	-38.93	-33.35
基础化工	5.04	-2.48	-49.19	-18.2
有色金属	0.01	-0.0	-16.33	-8.41
计算机	0.01	-0.0	-22.83	-13.46
汽车	0.0	-0.0	-20.24	-5.86
医药	0.0	0.0	5.1	8.34
建筑	0.0	-0.0	-11.24	-0.95
轻工制造	0.0	0.0	15.23	-1.11
交通运输	0.0	0.0	11.27	9.37
传媒	0.0	0.0	1.15	3.34
纺织服装	0.0	-0.0	-5.48	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化