万家新机遇龙头企业混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005821.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：束金伟

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-6.27%（67.09%）	-7.54%（67.09%）	-44.36%（54.49%）	40.15%（53.42%）	-0.19（68.59%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-0.44%（81.84%）	-10.74%（81.84%）	-2.90%（87.18%）	16.33%（90.60%）	-0.66（80.17%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-9.62%（70.51%）	-69.27%（70.51%）	-11.86%（75.00%）	18.17%（87.61%）	-3.81（7.74%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-16.35%（59.83%）	-50.62%（59.83%）	-24.41%（72.01%）	20.01%（91.88%）	-2.53（2.78%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-17.26%（83.33%）	-31.64%（83.33%）	-44.36%（52.56%）	47.94%（41.88%）	-0.66（87.82%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-3.15%（67.52%）	-3.15%（67.52%）	-44.36%（54.49%）	37.24%（57.05%）	-0.08（67.09%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	8.39%（40.00%）	4.11%（40.00%）	-44.36%（54.49%）	31.11%（66.24%）	0.13（40.43%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	10.85%（43.55%）	3.51%（43.55%）	-44.36%（54.91%）	26.84%（82.69%）	0.13（45.85%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	70.19%（100.00%）	70.19%（100.00%）	-12.22%（73.35%）	24.29%（40.69%）	2.89（100.00%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-17.31%（77.08%）	-17.31%（77.08%）	-22.42%（82.04%）	14.71%（90.77%）	-1.18（22.35%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-2.55%（93.52%）	-2.55%（93.52%）	-16.83%（87.39%）	15.24%（61.26%）	-0.17（93.02%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-6.06%（27.70%）	-6.06%（27.70%）	-14.51%（85.75%）	15.56%（95.68%）	-0.39（17.79%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	23.95%（25.70%）	23.95%（25.70%）	-15.18%（70.51%）	23.83%（66.03%）	1.01（27.00%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
光通信	18.9	15.37	18.21	17.07
电力燃气	0.0	0.0	1.63	0.0
香港食品	7.33	7.56	8.9	1.23
香港互联网	2.55	4.61	0.2	0.0
养殖业	0.7	9.82	4.02	0.0
半导体设计	2.49	0.0	1.53	3.97
香港电子	2.31	0.0	0.0	9.82
显示面板	4.36	0.01	0.01	0.0
香港家电家居	4.11	3.09	1.41	0.0
香港创新药	6.45	4.38	0.0	0.0
PCB	4.75	1.07	0.89	3.13
动力煤	0.0	0.0	0.0	0.0
消费电子	3.33	0.06	0.05	7.44
食品	4.72	1.97	1.63	0.0
游戏影视	0.0	7.48	3.55	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	9.95	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
1888.HK	建滔积层板	9.82	香港科技		-61.98	-28.38	127.95	19.12
688808.SH		9.71	机械		-28.81	-22.85	872.63	81.29
688260.SH	昀冢科技	7.44	电子		-46.67	-41.11		107.0	7.61	55.72	28.53	17.11
300502.SZ	新易盛	7.12	通信	连续重仓4期	-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
301526.SZ	国际复材	4.94	建材		-55.33	-31.46	359.17	20.62	2633.58	3396.04	465.51	193.64
002859.SZ	洁美科技	4.17	电子		-55.18	-41.11	201.94	15.62	44.42	92.13	40.55	33.6
605376.SH	博迁新材	4.06	有色金属		-68.66	-16.73	292.13	40.93	80.08	227.65	121.12	78.34
3808.HK	中国重汽	3.0	香港制造	连续重仓2期	-11.45	-21.31	13.69	2.14
2513.HK	智谱	2.95	香港科技		-76.28	-28.38	-180.34	-104.7
300136.SZ	信维通信	2.77	通信		-61.77	-42.7	156.75	14.47	12.35	50.74	31.08	26.82
600183.SH	生益科技	2.64	电子	连续重仓4期	-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
301511.SZ	德福科技	2.13	电子		-49.76	-41.11	375.38	22.14	434.04	455.32	255.84	138.04
000636.SZ	风华高科	2.11	电子		-44.34	-41.11	271.99	6.7	36.99	127.79	55.18	18.42
688123.SH	聚辰股份	2.0	电子		-39.43	-41.11	114.54	13.08	94.0	15.53	8.35	24.67
603986.SH	兆易创新	1.46	电子		-64.17	-41.11	198.96	23.08	582.96	272.07	85.12	31.56
688795.SH		1.43	电子		-46.38	-41.11		29.23
688783.SH		1.41	电子		-65.68	-41.11		20.38	2.14	44.67	19.76	11.84
002484.SZ	江海股份	1.35	电子		-63.11	-41.11	130.45	14.39	5.06	30.54	19.04	15.25
688802.SH		1.24	电子		-41.08	-41.11		25.3	100.82	10.66	46.37	42.65

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.07	-35.88
交易收益		-0.26
电子	32.56	-13.54	-41.58	-35.72
通信	19.83	-8.27	-41.71	-33.35
香港科技	12.77	-7.02	-54.95	-19.21
机械	9.76	-1.12	-11.48	-19.0
建材	4.94	-2.26	-45.81	-25.34
有色金属	4.13	-2.51	-60.8	-8.41
香港制造	3.0	-0.14	-4.69	-10.27
基础化工	1.54	-0.77	-49.87	-18.2
香港消费	1.23	0.41	33.52	3.32
医药	0.69	-0.18	-26.23	8.34
香港周期	0.45	-0.19	-41.95	14.99
电力设备及新能源	0.06	-0.01	-15.63	-21.5
国防军工	0.06	-0.03	-45.1	-18.84
汽车	0.03	0.0	0.56	-5.86
电力及公用事业	0.01	-0.0	-7.06	2.94
建筑	0.01	-0.0	-11.24	-0.95
轻工制造	0.01	0.0	15.23	-1.11

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化