富国新趋势灵活配置混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005517.OF 一级类型：行业主题二级类型：消费基金经理：李世伟

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-7.42%（73.37%）	-8.90%（73.37%）	-26.54%（38.59%）	23.25%（9.78%）	-0.38（80.98%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	7.57%（93.48%）	566.22%（93.48%）	-5.06%（7.61%）	46.46%（4.35%）	12.19（51.93%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	2.73%（46.74%）	36.93%（46.74%）	-10.11%（5.43%）	36.54%（4.89%）	1.01（34.97%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-1.96%（44.02%）	-7.52%（44.02%）	-16.41%（11.96%）	27.40%（6.52%）	-0.27（50.00%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-12.41%（34.24%）	-23.36%（34.24%）	-22.46%（14.67%）	26.07%（8.15%）	-0.90（54.35%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-10.06%（71.74%）	-10.06%（71.74%）	-26.54%（46.20%）	21.75%（10.87%）	-0.46（76.09%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	14.49%（92.82%）	7.00%（92.82%）	-26.54%（62.50%）	21.48%（12.50%）	0.33（88.95%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	10.56%（89.20%）	3.43%（89.20%）	-29.76%（52.72%）	25.63%（3.80%）	0.13（86.93%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	0.28%（63.08%）	0.28%（63.08%）	-5.62%（93.04%）	5.50%（97.47%）	0.05（66.92%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-6.81%（94.30%）	-6.81%（94.30%）	-9.77%（96.45%）	9.56%（96.45%）	-0.71（40.51%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-20.11%（26.63%）	-20.11%（26.63%）	-26.81%（39.66%）	11.07%（92.18%）	-1.82（2.37%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	7.17%（80.45%）	7.17%（80.45%）	-23.03%（42.31%）	33.23%（0.55%）	0.22（73.18%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	19.12%（84.07%）	19.12%（84.07%）	-12.86%（40.22%）	19.19%（19.57%）	1.00（82.42%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
食品	11.25	23.6	23.23	24.35
白酒	16.59	5.91	9.3	16.76
光伏	27.61	6.61	3.04	11.46
非白酒	2.13	9.0	13.71	9.42
电池环节	3.78	0.0	0.0	0.0
养殖业	0.0	14.11	9.11	10.72
建筑	5.27	4.78	0.0	5.16
电网设备	4.03	0.0	0.0	0.0
储能	2.07	0.0	0.0	0.0
新能源矿产	6.11	0.0	0.0	0.0
小家电	2.1	3.98	5.63	2.72
工业金属	2.03	0.0	0.0	0.0
美容	0.0	5.91	6.0	0.0
药店流通	0.0	2.01	3.46	4.66
医疗器械	0.0	1.98	2.01	2.65

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002541.SZ	鸿路钢构	5.16	建筑		18.75	-5.13	18.61	1.21	23.57	22.39	14.27	9.78
002714.SZ	牧原股份	5.11	农林牧渔		18.92	11.05	20.65	2.41	-104.06	4.29	38.97	-2.32
603939.SH	益丰药房	4.66	医药	连续重仓3期	42.91	3.57	12.61	1.91	9.39	9.34	7.57	5.17
600809.SH	山西汾酒	4.66	食品饮料		8.17	7.5	12.15	2.96	-17.49	2.54	3.58	3.07
000596.SZ	古井贡酒	4.63	食品饮料		12.52	7.5	14.93	1.61	-63.4	17.65	3.05	2.61
603369.SH	今世缘	4.59	食品饮料	连续重仓3期	26.99	7.5	12.61	1.8	-22.73	4.38	2.64	2.38
002847.SZ	盐津铺子	4.24	食品饮料		-11.59	7.5	15.04	6.57	15.54	7.41	11.31	7.68
603345.SH	安井食品	3.93	食品饮料	连续重仓9期	5.79	7.5	17.49	1.72	10.84	15.62	9.71	5.24
600600.SH	青岛啤酒	3.85	食品饮料	连续重仓3期	0.99	7.5	15.23	2.2	-0.09	2.0	2.33	1.74
002568.SZ	百润股份	3.78	食品饮料	连续重仓4期	6.56	7.5	26.21	3.73	3.04	4.97	7.23	5.13
600872.SH	中炬高新	3.49	食品饮料	连续重仓3期	6.29	7.5	21.72	2.26	-13.22	0.7	6.26	4.37
002991.SZ	甘源食品	3.4	食品饮料	连续重仓3期	-4.81	7.5	16.59	2.18	-24.75	11.45	7.78	4.83
688408.SH	中信博	3.27	机械		-32.26	-22.85		1.74	-166.62	141.46	20.29	12.35
300973.SZ	立高食品	3.2	食品饮料	连续重仓3期	0.37	7.5	14.84	1.7	-14.2	8.35	10.69	5.81
002557.SZ	洽洽食品	3.11	食品饮料	连续重仓3期	1.0	7.5	22.19	1.83	-20.89	25.38	8.88	5.34
002100.SZ	天康生物	3.11	农林牧渔	连续重仓3期	27.89	11.05		1.28	-185.37	78.21	53.94	5.97
688680.SH	海优新材	3.04	基础化工	连续重仓3期	-18.52	-26.22		2.51	26.38	57.99	11.73	9.26
688599.SH	天合光能	3.03	电力设备及新能源		-24.36	-28.69		1.62	36.36	62.56	15.33	9.53
300783.SZ	三只松鼠	2.99	食品饮料	连续重仓3期	5.51	7.5	33.46	2.0	3.72	17.89	10.11	6.99
300015.SZ	爱尔眼科	2.94	医药		-0.35	3.57	22.85	3.34	-28.42	24.38	9.99	4.64

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	94.54	4.0
交易收益		-4.09
食品饮料	50.53	5.03	9.96	6.18
农林牧渔	10.72	2.08	19.43	15.44
医药	10.25	1.83	17.84	8.34
机械	5.39	-0.86	-15.88	-19.0
建筑	5.16	0.61	11.78	-0.95
基础化工	3.04	-0.32	-10.38	-18.2
电力设备及新能源	3.03	-0.63	-20.89	-21.5
家电	2.72	0.15	5.51	1.47
消费者服务	1.85	-0.08	-4.42	10.09
纺织服装	1.85	0.27	14.68	3.31

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化