鑫元价值精选A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005493.OF 一级类型：全市场二级类型：成长基金经理：刘俊文

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	1.75%（79.49%）	2.12%（79.49%）	-33.11%（86.54%）	21.29%（98.08%）	0.10（80.34%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	11.45%（100.00%）	1575.51%（100.00%）	-1.71%（92.95%）	34.22%（71.15%）	46.04（100.00%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	11.45%（98.93%）	254.24%（98.93%）	-2.18%（99.15%）	26.54%（74.36%）	9.58（99.78%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	14.93%（100.00%）	73.33%（100.00%）	-4.17%（99.57%）	18.67%（93.38%）	3.93（100.00%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-7.18%（94.66%）	-13.90%（94.66%）	-27.14%（93.59%）	23.29%（97.01%）	-0.60（89.96%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	4.51%（79.91%）	4.51%（79.91%）	-33.11%（86.54%）	21.38%（98.08%）	0.21（82.69%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	36.35%（69.57%）	16.77%（69.57%）	-33.11%（86.75%）	22.06%（98.08%）	0.76（82.61%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	36.98%（68.66%）	11.13%（68.66%）	-33.11%（87.61%）	23.06%（97.01%）	0.48（78.57%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	10.49%（45.66%）	10.49%（45.66%）	-15.78%（61.03%）	18.72%（73.64%）	0.56（51.70%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-23.89%（45.56%）	-23.89%（45.56%）	-29.74%（56.11%）	19.24%（82.04%）	-1.24（16.62%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-2.99%（92.52%）	-2.99%（92.52%）	-17.51%（84.91%）	16.24%（52.48%）	-0.18（92.27%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	7.11%（73.20%）	7.11%（73.20%）	-19.10%（62.63%）	26.83%（45.79%）	0.27（72.75%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	26.45%（30.24%）	26.45%（30.24%）	-12.59%（89.74%）	21.83%（80.56%）	1.21（34.56%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港公用	0.0	0.0	17.69	0.0
香港互联网	4.18	0.0	4.01	0.0
养殖业	15.42	0.0	22.68	0.0
工业金属	0.0	37.18	5.72	0.0
香港硬件	0.0	0.0	1.23	12.09
白酒	32.51	0.0	0.0	0.0
香港软件	0.0	0.0	0.0	2.63
半导体设计	0.0	0.0	0.0	5.12
电力燃气	0.0	0.0	24.0	0.0
半导体设备	0.0	0.0	0.0	21.08
香港有色	0.0	16.07	0.0	0.0
创新药	0.0	0.0	0.0	0.0
工程机械	0.0	17.86	0.0	0.0
办公软件	0.0	0.0	0.0	0.0
通信服务	0.0	0.0	0.0	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
300308.SZ	中际旭创	7.96	通信		-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688012.SH	中微公司	6.66	电子		-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
6869.HK	长飞光纤光缆	6.24	香港科技	连续重仓2期	-55.68	-28.38	162.99	13.83
002371.SZ	北方华创	6.24	电子		-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
1347.HK	华虹宏力	5.86	香港科技		-68.66	-28.38	665.5	7.27
0992.HK	联想集团	5.84	香港科技		-0.32	-28.38	19.06	4.77
688072.SH	拓荆科技	5.16	电子		-38.21	-41.11	143.04	32.88	232.93	-25.01	48.08	37.57
300661.SZ	圣邦股份	5.12	电子		-38.61	-41.11	158.9	10.48	46.72	35.8	37.68	28.37
300750.SZ	宁德时代	4.12	电力设备及新能源		-39.32	-28.69	23.02	5.05	45.64	19.02	18.67	12.17
688596.SH	正帆科技	3.49	机械		-42.65	-22.85	304.85	6.47	-101.53	36.38	36.79	18.71
688785.SH		3.07	电子		-41.24	-41.11	339.95	15.05
688409.SH	富创精密	3.02	电子		-57.12	-41.11	1311.75	20.75	21.64	288.17	89.41	58.02
300260.SZ	新莱应材	2.96	机械		-54.21	-22.85	231.56	19.07	-13.93	36.47	25.12	20.25
301611.SZ		2.86	电子		-62.53	-41.11	316.73	43.94	-37.31	50.1	32.9	25.93
9880.HK	优必选	2.63	香港科技		-33.66	-28.38	-66.47	6.48
0522.HK	ASMPT	1.76	香港科技		-48.74	-28.38	93.41	5.88
6606.HK	诺辉健康	0.0	香港医药		0.0	5.47

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	73.0	4.26
交易收益		26.57
电子	32.13	-11.44	-35.61	-35.72
香港科技	22.34	-4.13	-18.5	-19.21
通信	7.96	-3.1	-38.95	-33.35
机械	6.45	-2.65	-41.04	-19.0
电力设备及新能源	4.12	-0.99	-23.96	-21.5
香港医药	0.0	0.0	0.0	12.97

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化