建信龙头企业股票 - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005259.OF 一级类型：全市场二级类型：港股灵活仓位基金经理：刘克飞

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-13.99%（40.59%）	-16.66%（40.59%）	-38.43%（19.41%）	37.35%（11.57%）	-0.45（60.59%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	1.33%（57.25%）	41.17%（57.25%）	-3.01%（56.08%）	21.22%（64.51%）	1.94（58.50%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-6.90%（41.18%）	-56.58%（41.18%）	-10.89%（42.94%）	19.94%（68.24%）	-2.84（10.65%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-16.20%（23.53%）	-50.27%（23.53%）	-26.78%（20.00%）	25.16%（39.02%）	-2.00（17.25%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-20.59%（39.61%）	-37.06%（39.61%）	-38.43%（17.65%）	43.34%（9.61%）	-0.86（77.25%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-14.78%（41.96%）	-14.78%（41.96%）	-38.43%（19.41%）	34.98%（11.18%）	-0.42（60.20%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	23.96%（77.83%）	11.34%（77.83%）	-38.43%（21.37%）	30.81%（10.78%）	0.37（65.85%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	35.97%（85.07%）	10.86%（85.07%）	-38.43%（21.96%）	27.38%（18.82%）	0.40（76.12%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	-2.38%（39.11%）	-2.38%（39.11%）	-19.16%（37.46%）	23.71%（26.38%）	-0.10（39.66%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-18.01%（56.68%）	-18.01%（56.68%）	-23.52%（71.43%）	20.16%（65.66%）	-0.89（44.63%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-20.61%（20.05%）	-20.61%（20.05%）	-26.53%（32.77%）	14.05%（60.24%）	-1.47（11.26%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	24.25%（97.59%）	24.25%（97.59%）	-17.16%（52.88%）	19.03%（67.92%）	1.27（94.94%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	37.89%（77.65%）	37.89%（77.65%）	-20.56%（5.29%）	26.37%（11.57%）	1.44（61.50%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
香港互联网	18.49	16.41	9.78	0.0
半导体设备	10.6	9.15	0.0	47.55
电池环节	10.69	9.23	9.87	0.0
底盘轮胎及装饰	0.07	0.02	1.35	0.0
香港电子	11.77	1.54	1.17	6.54
光通信	8.33	8.71	5.9	12.39
香港硬件	0.0	1.43	1.08	0.1
计算机设备	9.65	9.48	3.24	7.21
消费电子	8.56	9.49	5.54	1.99
整车	0.0	0.0	0.0	0.0
摩托及商用车	6.38	9.82	2.93	0.0
半导体设计	3.03	3.09	7.03	5.44
香港家电家居	0.0	0.06	2.88	0.01
香港非银	0.08	8.2	1.05	0.08
香港汽车	0.0	0.0	6.77	0.0

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
002371.SZ	北方华创	9.8	电子		-39.18	-41.11	115.12	16.34	-5.88	24.99	23.52	17.87
300308.SZ	中际旭创	9.37	通信	连续重仓4期	-51.69	-42.7	94.75	40.9	200.42	183.98	125.01	68.64
688037.SH	芯源微	8.2	电子		-39.41	-41.11	1254.7	31.61	-55.23	103.51	58.32	43.49
688200.SH	华峰测控	7.93	电子		-47.53	-41.11	185.3	26.14	81.33	18.69	37.71	25.52
688361.SH	中科飞测	7.54	电子		-39.87	-41.11	26644.84	29.68	-232.24	826.53	228.06	131.66
688012.SH	中微公司	7.42	电子		-43.07	-41.11	163.56	17.33	134.4	-25.54	20.65	20.73
601138.SH	工业富联	7.21	计算机	连续重仓4期	-31.51	-14.55	35.22	8.12	76.42	55.15	35.77	22.49
688630.SH	芯碁微装	6.82	电子	连续重仓2期	-48.94	-41.11	229.26	15.67	112.49	89.53	66.95	45.56
300604.SZ	长川科技	6.66	电子		-40.84	-41.11	137.71	43.06	178.57	51.48	60.15	40.09
0981.HK	中芯国际	6.54	香港科技	连续重仓7期	-47.36	-28.38	141.3	4.59
688041.SH	海光信息	5.44	电子	连续重仓4期	-45.69	-41.11	315.73	37.18	37.86	58.65	42.68	32.21
300502.SZ	新易盛	3.03	通信		-57.0	-42.7	78.8	43.59	121.79	118.04	89.66	53.22
688147.SH	微导纳米	2.2	电子		-56.37	-41.11	481.08	25.7	-65.59	61.64	21.26	17.22
002475.SZ	立讯精密	1.99	电子	连续重仓4期	-28.04	-41.11	29.93	5.72	21.79	21.41	22.0	14.42
600183.SH	生益科技	0.92	电子		-36.1	-41.11	107.22	26.35	132.65	79.9	64.68	38.71
6869.HK	长飞光纤光缆	0.1	香港科技		-55.68	-28.38	162.99	13.83
0388.HK	香港交易所	0.07	香港金地		3.97	8.95	24.4	7.91
9992.HK	泡泡玛特	0.01	香港消费		-14.87	0.01	14.57	8.35
2318.HK	中国平安	0.01	香港金地		-2.0	8.95	6.23	0.83
2273.HK	固生堂	0.0	香港医药		9.84	5.47	14.7	2.39

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	91.26	-31.01
交易收益		-1.29
电子	64.93	-21.0	-32.35	-35.72
通信	12.39	-4.83	-38.97	-33.35
计算机	7.21	-1.54	-21.39	-13.46
香港科技	6.63	-2.35	-35.48	-19.21
香港金地	0.08	0.0	5.65	11.72
香港消费	0.01	-0.0	-1.52	3.32
香港医药	0.0	0.0	8.22	12.97

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化