汇安多策略混合A - 基金分析报告

基金分类：基金代码：005109.OF 一级类型：全市场二级类型：价值基金经理：柳预才

业绩表现统计（括号内为排名分位数，数值越大表现越优）

区间起点	区间终点	区间名	累计收益率(%)	年化收益率(%)	最大回撤(%)	年化波动率(%)	夏普比率
2025-12-31	2026-11-06	YTD	-1.49%（57.71%）	-1.80%（57.71%）	-25.30%（21.43%）	26.10%（10.57%）	-0.07（61.43%）
2026-10-23	2026-11-06	近2周	-4.82%（6.00%）	-72.35%（6.00%）	-7.80%（5.43%）	37.26%（5.71%）	-1.94（7.25%）
2026-10-08	2026-11-06	近1月	-11.35%（7.14%）	-75.46%（7.14%）	-14.12%（6.86%）	31.53%（6.00%）	-2.39（16.18%）
2026-08-04	2026-11-06	近3月	-2.96%（39.71%）	-11.21%（39.71%）	-14.63%（17.71%）	24.36%（11.14%）	-0.46（53.74%）
2026-05-11	2026-11-06	近6月	-17.41%（16.00%）	-31.90%（16.00%）	-25.30%（12.29%）	26.61%（12.00%）	-1.20（32.57%）
2025-10-31	2026-11-06	近1年	-0.96%（56.57%）	-0.96%（56.57%）	-25.30%（21.43%）	24.90%（10.29%）	-0.04（57.71%）
2024-11-01	2026-11-06	近2年	46.04%（96.75%）	20.85%（96.75%）	-25.30%（23.14%）	24.11%（4.86%）	0.86（85.21%）
2023-11-03	2026-11-06	近3年	49.98%（94.75%）	14.57%（94.75%）	-27.27%（26.29%）	26.32%（2.86%）	0.55（72.46%）
2020-12-31	2021-12-31	2021Y	0.69%（31.43%）	0.69%（31.43%）	-18.49%（39.10%）	16.70%（63.53%）	0.04（31.43%）
2021-12-31	2022-12-30	2022Y	-20.59%（39.10%）	-20.59%（39.10%）	-32.19%（17.41%）	22.44%（27.99%）	-0.92（50.00%）
2022-12-30	2023-12-29	2023Y	-2.27%（83.28%）	-2.27%（83.28%）	-18.31%（58.33%）	14.15%（36.22%）	-0.16（84.30%）
2023-12-29	2024-12-31	2024Y	-2.32%（17.63%）	-2.32%（17.63%）	-27.27%（5.54%）	31.52%（3.50%）	-0.07（19.23%）
2024-12-31	2025-12-31	2025Y	50.34%（98.83%）	50.34%（98.83%）	-14.86%（8.00%）	22.15%（1.14%）	2.27（90.67%）

净值走势与超额收益

TOP15概念仓位比例 (%)

概念名称	2025Q3	2025Q4	2026Q1	2026Q2
环保综合	8.31	10.14	8.31	7.54
通用设备	5.91	7.11	7.37	6.34
家居&服饰	6.87	4.78	4.12	6.23
建筑	1.41	7.35	7.27	6.12
其他专用设备	3.33	2.8	2.26	4.17
化学制品	1.65	5.06	4.25	5.16
塑料	3.05	2.97	1.92	1.5
医疗器械	1.66	4.08	2.44	3.91
电网设备	2.63	2.82	1.71	2.52
底盘轮胎及装饰	2.74	2.5	2.07	1.92
农化工	1.94	0.87	1.03	4.65
印刷造纸	1.76	1.93	2.01	3.62
能源设备服务	0.0	0.84	0.98	2.34
养殖业	2.19	2.13	1.88	1.1
工业金属	1.62	0.83	0.91	1.35

重仓股明细

股票代码	股票名称	最新权重	归属行业	持仓特征	收益率	行业收益率	PE(TTM)	PB(LF)	TTM增速	25年预期增速	26年预期增速	27年预期增速
688659.SH	元琛科技	1.15	基础化工		-21.84	-26.22		3.23	1.17
603029.SH	天鹅股份	0.96	机械	连续重仓4期	8.04	-22.85	22.85	1.82	4.92
001336.SZ	楚环科技	0.95	机械		-0.14	-22.85	39.13	2.16	84.85
688067.SH	爱威科技	0.94	医药		7.92	3.57	45.72	2.63	28.45
301167.SZ	建研设计	0.93	建筑	连续重仓3期	0.89	-5.13	65.37	1.46	-67.34
688681.SH	科汇股份	0.93	机械		0.93	-22.85	29.25	2.44	9.71
003003.SZ	天元股份	0.93	轻工制造		2.81	-7.89	29.51	1.37	-9.12	15.88	8.53	6.09
688616.SH	西力科技	0.93	电力设备及新能源		3.07	-28.69	17.83	2.11	-3.91
603810.SH	丰山集团	0.92	基础化工		2.94	-26.22	51.09	1.21	95.0
603022.SH	新通联	0.92	轻工制造	连续重仓3期	5.03	-7.89	26.91	1.87	18.52
300405.SZ	科隆股份	0.9	基础化工		1.16	-26.22		3.78	47.78
001231.SZ	农心科技	0.89	基础化工	连续重仓5期	7.3	-26.22	26.98	1.78	12.57
600099.SH	林海股份	0.86	汽车		8.77	-8.77	69.33	3.23	23.46
000605.SZ	渤海股份	0.75	电力及公用事业		4.3	-1.23	207.41	0.88	-36.66
301390.SZ	经纬股份	0.7	建筑	连续重仓3期	31.06	-5.13		2.07	-187.43
300923.SZ	研奥股份	0.69	机械		-2.65	-22.85	55.22	1.58	-46.05
002494.SZ	华斯股份	0.68	纺织服装		-1.13	-1.91	60.62	1.33	271.2
301355.SZ	南王科技	0.64	轻工制造		15.03	-7.89		1.29	-334.99
300640.SZ	德艺文创	0.63	轻工制造		-2.49	-7.89	170.24	2.18	-117.41
600455.SH	博通股份	0.63	计算机		2.37	-14.55	30.09	4.01	31.01	1.54	6.55	8.31

近三年净值与动态回撤

近三年超额净值与动态回撤

26年以来收益贡献分析

一级行业	配置权重(%)	收益贡献(%)	归一化收益率(%)	行业指数收益率(%)
基金合计	86.8	14.7
交易收益		1.0
机械	18.43	2.26	12.24	-19.0
基础化工	15.03	1.83	12.15	-18.2
医药	7.75	1.66	21.43	8.34
轻工制造	6.8	1.36	19.95	-1.11
建筑	6.76	0.99	14.64	-0.95
电力及公用事业	5.74	0.76	13.25	2.94
计算机	5.7	1.29	22.65	-13.46
汽车	3.93	0.56	14.36	-5.86
纺织服装	3.77	0.67	17.73	3.31
电力设备及新能源	2.56	0.31	12.26	-21.5
交通运输	2.25	0.41	18.06	9.37
石油石化	1.49	0.26	17.34	14.36
建材	1.43	0.24	16.75	-25.34
有色金属	1.33	0.07	5.41	-8.41
商贸零售	0.85	0.13	15.03	8.23
农林牧渔	0.63	0.71	112.36	15.44
家电	0.59	0.07	12.3	1.47
食品饮料	0.56	0.03	5.3	6.18
电子	0.45	-0.06	-13.29	-35.72
消费者服务	0.37	0.14	39.07	10.09
通信	0.17	0.02	10.2	-33.35
综合	0.11	-0.0	-3.62	5.25
传媒	0.09	0.01	7.24	3.34
钢铁	0.02	-0.0	-11.09	-1.44

行业仓位变化

风格仓位变化

分市值仓位变化